Altın ticareti hatırlatıcısı: ABD dolarının boğa başı nihayet düştü, altın fiyatı yükselip düştü, hayaletimsi trend gizli gizem
14 Eylül Asya seansında spot altın açılışın ardından hafif dalgalandı. Dün Avrupa Bankası Başkanı Draghi, euro bölgesindeki çekirdek enflasyonun önemli ölçüde daha yüksek olacağını vurguladı, vadesi dolan tahvillerin yeniden yatırımı ve ilk faiz artırımından bahsetmemiş olsa da, yıl boyunca QE politikasından sıkıca çekildi ve İtalyan riskinin bulaşıcı olmadığını söyledi. Daha fazla şahin yorum altını destekledi. Buna ek olarak, Birleşik Krallık, ticari emtialara ilişkin önemli verileri sağlamayı kabul ederek anlaşma olmaması riskini daha da azalttı.
13 Eylül Pekin saatiyle 20: 30'da, ABD'nin Ağustos sonunda çekirdek yıllık TÜFE oranı açıklandı. Beklenmedik bir şekilde üzüldü. Önceki ÜFE verilerinin zayıf performansı, piyasanın ABD ekonomik yavaşlamasıyla ilgili endişelerini derinleştirdi. Altın yükseldi. 8 dolar. 28 Ağustos'ta en yüksek noktaya ulaşmaya yakın olduğu için, altının fiyatı teknik bir düzeltmeden geçti ve Amerika Birleşik Devletleri'ndeki yüksek ücret artışı hala gelecekteki enflasyonu artırabilir.
Bu ticaret gününü dört gözle beklerken, Carney ilk olarak Avrupa seansı sırasında konuşacak ve akşamları ABD Ağustos perakende satışları (genellikle terör verileri olarak bilinir), ABD Ağustos ithalat ve ihracat fiyat endeksi ve ABD Ağustos ayı sanayi üretimi aylık oranı da dahil olmak üzere bir dizi veri yoğun bombalama olacak. , ABD Tüketici Güven Endeksi'nin Eylül vb. Başlangıç değeri ile altın ve ABD doları piyasasının hala daha huzursuz olması bekleniyor.
"Altın, ABD doları C seviyesindeki ilk çıkışının yerini alabilir mi" başlıklı makalede, düşük alımlı altın fikrini vurguluyor ve ABD endeksinin Asya piyasası seansı sırasında 94.9-95.03 pozisyonunu tersine çevirebileceğine ve müteakip düşüşün daha güçlü olacağına inanıyor. Ayrıca beklendiği gibi.
60 dakikalık grafikten yola çıkarak, küçük pembe aşağı doğru kanalın bastırılmasının ardından, 13 saatlik hareketli ortalama sağlam bir şekilde belirlendi (1 saatlik kapanış fiyatına bakın) ve yaklaşık 8 dolarlık bir yükseliş trendi başlatıldı. Şimdi yüksek geri çekilme ikinci bir satın alma noktası bulmak için hala bir fırsat. Şekildeki 55 saatlik hareketli ortalama (mor ticaret hattı) çok destekleyici. Bu konuma her geri döndüğünde mükemmel bir satın alma sinyali. Şimdi 1201.45'te, başka bir deyişle şu anki düşük alış Durdurma kaybı daha küçüktür.
Alt piyasa süresi, 13 saatlik hareketli ortalamanın ve 55 saatlik hareketli ortalamanın ortasında hareket edebilir. 13 saatlik hareketli ortalama aşağı döndüğünden ve 55 saatlik hareketli ortalama yukarı doğru hareket ettiğinden, yukarı doğru çok başlı bir düzenleme oluşturmak için hareketli ortalamayı onarmak ve yeniden bağlamak zaman alır.
Göstergede, MACD sıfır ekseni civarına girer ve herhangi bir zamanda kırmızı sütunu tekrar çıkarmaya hazırdır, KDJ ise 50'ye yakın altın haçı yeniden oluşturma sinyalini vermiştir.
(Altın 60 dakikalık grafik)
4 saatlik grafikten, MACD, ağızlarını açan ördeklerin hızlandırılmış bir yükselen sinyali sunabilir ve KDJ'nin çatalı 40 civarında yeniden altın alması muhtemeldir. Dünün yaklaşık 9 $ 'lık düşüşü, gelecekteki yükseliş için yer açacaktır.
12 Eylül'de ayarlanan alt gölge çizgisine bağlanan 1187,78 yükselişinden, yeşil izometrik yükselen kanal çekilebilir. 1198,5-1199,5'in 55 saatlik ve 103 saatlik uzun vadeli hareketli ortalamaların desteği olduğu ve kanal hattının alt kenarına tekabül ettiği düşünüldüğünde, yükseliş eğiliminin devam etmesi için bu destek seviyesinin kaybedilmemesi gerekiyor.
Ayrıca yapıdan bakıldığında 1187.78 yükselişinin ilk dalgası 1199.46 konumuna yükseldi.Önceki platformun yüksek direnci artık özellikle bin iki tamsayı seviyesinde desteğe dönüştü.
Eğer yükselirse, yine de 1208'deki ilk dirence bakarız. Altın zayıflarsa, en azından umarım sağ omzuna dokunur. 1208 de 25 Ağustos, 30 Ağustos ve 31 Ağustos olacaktır. İşlem gününün gün içi en yüksek seviyesi.
Yazarın kişisel görüşü, 1212.73 ve 1214.35 etaplarının zirvelerini düşürme eğiliminde olduğum yönündedir, çünkü 11 Eylül'den itibaren altının sadece 3 günde yükseliş eğilimini geri kazandığının farkına varılması gerekir. Zaman tatmin olmuyor ve yapı tatmin olmuyor. Elliott Wave Theory of Five Rising Waves.
ABD Endeksinin atılım yönü seçim piyasasının sadece iki gün önce olduğu düşünüldüğünde, rallinin bitişi biraz aceleci.
(Altın 4 saatlik grafik)
Günlük grafikteki kapanış fiyatı 13 günlük hareketli ortalamanın üzerinde olduğundan, düşünce çok fazla değişti. Bin iki tam sayı seviyesi kaçırılamaz.Alt gölge çizgisi gün içi delmek için kullanılabilir, ancak gün içi kapanış fiyatı ayağa kalkmalı, bu yüzden hala vurguluyorum Mevcut düşük alım için stop loss çok küçük olacaktır.
Bu haftanın hala 1200-1215 (55 günlük hareketli ortalama) ortasında hareket etmesi bekleniyor. 24 Ağustos'ta büyük Yang çizgisinin çekilmesinden sonra genel trend bir kutu gövdeye dönüşüyor. 21 günlük Fibonacci değişim zamanı olan Bu zaman dilimi önümüzdeki Perşembe.
(Altın günlük grafik)
ABD doları endeksi teknik analizi
ABD doları endeksinin 4 saatlik grafik ve dakika grafiği hala düşüş sinyali ... Dün 94.42'ye (28 Ağustos) düştü ve zayıf bir anti-kamyon dalgasına oturdu.
Aşağıda verilen üç destek pozisyonu 94.15, 94, 93.73, Yakınsama üçgeninde yaklaşık yarım aydır aşağı yönlü bir atılım yaptığımız için, mevcut düşüş döngüsündeki üçüncü işlem gününün düşük bir noktaya ulaşmaya devam etme olasılığı yüksektir, ancak bu zaman alacaktır ve dönem boyunca zayıf bir geri çekilme olacaktır.
Gösterge üzerindeki MACD sıfır ekseninin altına giriyor, Çekme önleme başarısız olduktan sonra, standart bir ters çevrilmiş ördek gagası trendi oluşur, bu da hızlandırılmış bir aşağı doğru sinyal anlamına gelir.
(4 saatlik ABD doları endeksi grafiği)
60 dakikalık grafiğe bakıldığında, en azından ABD endeksi Asya seansı sırasında güçlü bir sinyale sahip çünkü MACD altın haçı ve kırmızı sütunu ortaya çıkardı ve 10 ardışık K çizgisi 94.5'te tutuldu ve dibi kırmak için acele yoktu.
Nihai ribaund hedefi 94.75-94.86 olabilir (94.86 temelde limittir) Bu puanların verilmesinin nedeni erken aşamadaki önemli platform desteğinin mevcut direnç haline gelmesidir. Tıpkı dün 94.96'ya (mavi çizgi) tersinin neden şekildeki turuncu çemberin birden fazla alçalışını yansıtması gibi.
Stratejik olarak ABD dışı para birimleri ve altının uzun pozisyonları halen tutulabilir Bir düşüş trendinde, yani aşırı koşulların ortaya çıkmasında şişman bir kuyruk etkisi olacağına dikkat edilmelidir ki bu da buradaki zayıf bir toparlanmanın olması gerekmediği anlamına gelir. Ancak kesin olan şey, ABD endeksinin ağırlık merkezinin hala aşağı doğru hareket etme olasılığının yüksek olmasıdır.
Altın veya ABD dışı para birimlerinin piyasada büyük bir yükselişe sahip olduğu ve kısa olma fırsatını seçmediği söylenmedikçe, aksi halde Şu anda açığa satış şüphesiz trendle ters gidiyor.
(60 dakikalık ABD doları endeksi grafiği)
Haftalık grafikten yazar her zaman vurguladı 103 haftalık hareketli ortalamanın ve 13 haftalık hareketli ortalama 95.03 ve 94.98'in altına düştüğünde, MACD yüksek bir konumdan ölecek ve ayarlama için zaman ve alan uzatılacaktır.
Geçtiğimiz iki hafta içinde, son iki işlem günündeki şiddetli düşüşe bağlı olarak, ABD endeksi haftanın kapanışında 13 haftalık hareketli ortalamanın çok az üzerinde kaldı. Bu Cuma, V şeklindeki bir tersine dönüş, tek bir düşüşte 95'in üzerinde olmadıkça (çok düşük olasılık), aksi takdirde Nisan ortasından bu yana ilk kez yükselişin 13 haftalık hareketli ortalamanın altına düştüğünü gösteriyor.
Bu, tıpkı 50 günlük hareketli ortalamanın 200 günlük hareketli ortalamayı ölü çarpının altında geçmesi gibi uzun vadeli bir trend ticareti sinyalidir.Kantitatif istatistiklere göre, düşüş için zaman ve alan artacaktır.
Ama bunu belirtmeye değer Çünkü Mayıs ayının sonundan Temmuz başına kadar, sol tarafta çok sayıda değişen yonga birikti ve MACD'nin sıfır ekseninin üzerindeki ölü çarpı genellikle yana doğru bir ayarlamadır ve aşırı tek taraflı bir düşüş olmayacaktır.
Bu nedenle, gelecekte yatırımcıların daha büyük bir 93.5-95.5 kutuda sallama ritmine adapte olmaları ve ardından şokun ardından gelecek yönü seçmeleri gerekiyor. Başka bir deyişle, tek taraflı yükseliş veya düşüşten ziyade, yüksek ve düşük satın almak bu aşamada daha uygun bir stratejidir.
(Haftalık USD Endeksi Tablosu)
Temel Bilgi Analizi
Avrupa Bankası'nın faiz oranı çözümlemesinin basit bir yorumu
Avrupa döviz çiftlerinin eğilimi, altın fiyatıyla yakından ilişkili olduğu için, esas olarak euro ABD doları endeksinin% 60'ını oluşturduğu için, ABD doları endeksinin altına getirdiği dolaylı pozitif artış dikkat çekicidir.
Ekonomik görünümle ilgili olarak, Avrupa Merkez Bankası sırasıyla 2018 ve 2019 yıllarında GSYİH büyüme oranını düşürmüştür.Başlıca nedeni, Avro bölgesinin ekonomik büyümesinin uzun süredir potansiyel büyüme oranının üzerinde olması ve gelişen piyasaların riskleri ve ticaret politikalarının yetersizliği eklenmiştir. Kesinlik.
Eurobank, 2018'de GSYİH büyüme oranının% 2, Haziran tahmini% 2,1 ve 2019 için GSYİH büyüme oranının% 1,9'dan% 1,8'e düşürülmesini bekliyor. Bu kez, GSYİH tahmini yalnızca biraz düşürüldüğünden, Haziran ayındaki% 2,4'ten% 2,1'e düşüşe kıyasla çok daha şahin ve Eurobank'ın ikinci çeyrek GSYİH'si yalnızca% 2,1 olduğu için ücret artışı hala zayıf ve dış talep daha da zayıf. Piyasa beklentilerini aşmadı ve ekonomik büyümenin riskleri kabaca dengelendi.
Ayrıca enflasyonla ilgili olarak, Avrupa Bankası son üç yıldır enflasyon tahminini% 1,7'de tuttu Draghi, QE enflasyonu bitse bile% 2 hedefine yaklaşabileceğini vurguladı. Kapasite kullanımının artması ve işgücü piyasasının sıkılaşması nedeniyle enflasyon görünümüne ilişkin belirsizlik azalmaktadır.
Olgunlaşan tahvillerin yeniden yatırımı
Bu toplantıda vadesi gelen tahvillere yeniden yatırım yapılmasına değinilmedi. Piyasanın, işlemleri tersine çevirmek için (yani uzun vadeli tahvil alım oranını artırmak için) adımlar atması beklenmektedir.Bu konu bir toplantıda veya Aralık ayında tartışılmaya devam edebilir ve sermaye katkı payına dayalı borç alımları yol gösterici ilke olmaya devam edecektir.
Bununla birlikte, varlık satın alma planı sona erdiğinde politikanın gevşeme eğilimini durdurmayacağını, başka bir deyişle Avrupa Bankası'nın hala QE'den tam bir geri çekilme için açık bir opsiyon sürdürdüğünü belirtmek gerekir.
İtalya, Türkiye ve ticaret politikası riskleri
İtalya'nın ödemeler dengesindeki dengesizlik, tahvillerinin çeşitli kurumlar tarafından satılmasını tetikleyerek getirilerin yükselmesine neden oldu. Avrupa Bankası'nın yalnızca İtalya için tahvil alımlarını uzatıp uzatmayacağı sorusuna gelince, Draghi'nin konumu İtalya'daki durumun yaygınlaşan etkisini henüz görmedik ... İleride İtalyan bütçe tasarısının giriş sürecini ve tartışmaları bir süre gözlemlememiz gerekiyor.
Şu anda, ABD dolarının güçlenmesi nedeniyle Türkiye ve Arjantin gibi gelişmekte olan piyasaların olumsuz yayılma etkileri henüz yansıtılmamışken, piyasa, Türk lirasının değer kazanmasının ve değer kaybının Avrupa bankalarını büyük risklere maruz bırakacağından (euro cinsinden borç) ve mülteci sorununu şiddetlendireceğinden endişe ediyor. Ama dün Türkiye Merkez Bankası'nın çılgınca yükselen faiz oranlarının 625 baz puanı, bu riski bir ölçüde içermiştir.
Ticaret korumacılığı, gelecekte bir belirsizlik kaynağıdır, Ancak beklenen risk değeri, korumacılık tehdidi olmaksızın ticareti koruma önlemlerinin uygulanmasını içerir. Mevcut ticari ihtilafların piyasa üzerindeki spesifik etkisinin hala değerlendirilmesi gerekmektedir.
ABD enflasyon verileri beklenenden kötü durumda
ABD Çalışma Bakanlığı'nın verilerine göre, Ağustos ayında çekirdek tüketici fiyat endeksi (dalgalı enerji ve gıda maliyetlerinin etkisi hariç) geçen yılın aynı dönemine göre% 2,2 artarak% 2,4'lük piyasa beklentilerinin altında gerçekleşti. Genel TÜFE verisi de bir önceki% 2,9'dan dört ayın en düşük seviyesi olan% 2,7'ye düştü.Özellikle geçen ayki% 2,9'luk rekor ile% 0,2'lik düşüş nispeten büyük bir kısa vadeli negatif.
Çekirdek fiyat endeksindeki yavaşlama, giyim fiyatlarındaki% 1,6 düşüşten kısmen etkilendi. Ancak gelecekte, işgücü piyasasının sıkılaşmasının getirdiği ücret artışı ve ticaret sürtüşmelerinin getirdiği ithal enflasyon bu durumu değiştirebilir.
Amerika Birleşik Devletleri'nde bu hafta şu ana kadar bazı çok önemli veriler kötü performans gösterdi; önceki ÜFE verileri de dahil olmak üzere, bu ABD ekonomik büyüme oranının yavaşlayabileceğini ve gözlemlemek için daha fazla zaman gerektirdiğini gösteriyor. Bu, Fed'in kademeli faiz artışı para politikası ritmini bozabilir.
Çin-ABD ticaret savaşı müzakerelerinde ilerleme
12 Eylül'de yabancı basında, ABD Hazine Bakanı Mnuchin'in Çin delegasyonuna yeni bir ekonomik ve ticari istişare turu için davet gönderdiği bildirildi ve haber ertesi gün Çin Dışişleri Bakanlığı ve Ticaret Bakanlığı sözcülerince doğrulandı. Sözcü, iki tarafın konuyla ilgili ayrıntılar üzerinde iletişim kurduğunu söyledi.
Bu, Amerika Birleşik Devletleri'nin ilk zeytin dalı atışı değil. 23 Ağustos'ta Amerika Birleşik Devletleri'ne ihraç edilen 16 milyar malın tarifeleri yürürlüğe girmeden önce, Çin Ticaret Bakan Yardımcısı da müzakereler için Amerika Birleşik Devletleri'ni ziyaret etti, ancak önemli bir ilerleme kaydedilmedi.
Amerika Birleşik Devletleri'nde sık sık yaşanan değişiklikler, partinin dış ticaret politikasının bölündüğünü gösteriyor. Tüketici malları için yıl sonu en yoğun sezon olduğu için, Amerikan halkı açıkça artan fiyatların baskısını hissedecek. Başkan şu anda ara seçimler için çok fazla destek görüyor. basınç.
ABDnin keyfi hegemonik hegemonyası, diğer ülkelerle ortaklık ateşini körüklediğinden, Trump'ın dış dünyaya karşı tavrı yavaşlarsa, altın patlayıcı bir yükselişin habercisi olabilir.
