One Belt One Road'un sonu, Kenya, Doğu Afrika'ya saha gezisi
Görüntü kaynağı @
Titanyum Ortam Notu: Denize gitmek her zaman çok ilgi gören en önemli parkurlardan biri olmuştur. Kısa bir süre önce [Qingliu Capital] ekibi Afrika'da iki haftalık bir araştırma yürüttü Bu gezinin varış noktaları Batı Afrika'daki Nijerya, en temsili üç pazar olan Doğu Afrika'daki Uganda ve Kenya idi. Bu ziyarete dayanarak, bir dizi Afrika pazar araştırması ve analizi ile saha ziyaretlerini paylaşacağım ve değiş tokuş edeceğim.
Bu makale serinin ilkidir. Afrika'nın mevcut genel durumunu altı yönden yorumlayacaktır: ekonomi, nüfus, mobil internet, altyapı, endüstriyel yapı ve sermaye. Yazarlar Qingliu Capital Yatırım Direktörü Chen Yun ve bir analist olan Tao Tao. Kay.
Bir önceki makale olan "Afrika'yı Keşfedin" bölümünde, Afrika'daki mevcut durumun makro analizi yoluyla, GSYİH'nın istikrarlı büyümesine, demografik temettü patlamasına, üçüncül sanayinin yükselişine, "su, elektrik ve kömür" altyapısının sürekli iyileştirilmesine ve girişimcilik yeteneklerinin geri dönüşüne inanıyoruz. Diğer faktörlerin sulanmasıyla, Afrika'daki İnternet endüstrisinin yükselişi için verimli toprak sağlar. Aynı zamanda, son derece dengesiz bir ekonomide, İnternet pazarının "kökenini" noktadan noktaya bulmanın gerekliliğinin de farkındayız.
Araştırmamıza ve saha araştırmalarımıza dayanarak, bu makale Doğu Afrika'nın temsili ülkeleri olan Kenya ve Uganda'daki bazı Bulguları paylaşacak ve değiş tokuş edecektir.
1. Kenya'nın makro durumu
Ülke ekonomisi hızla gelişiyor: Bir Doğu Afrika ticaret limanı ülkesi olarak Kenya, Doğu Afrika'nın bölgesel kalkınmasının merkezidir. 18 yılda, ülkenin GSYİH'si yaklaşık 80 milyar ABD dolarıydı, yaklaşık% 6'lık bir büyüme oranı, Doğu Afrika'nın hızlı ekonomik gelişimini ve dünyanın önde gelen büyüme oranını yönlendirdi.
Nüfus hızla büyümeye devam etti: Son beş yıldaki nüfus artışının YBBO% 2,6 oldu ve 2018'de 50,95 milyona ulaştı. Mevcut yıllık büyüme oranı hala% 2,52'ye kadar yüksek ve nüfus hızla büyümeye devam ediyor. Kentleşme oranı yaklaşık% 26,6'dır ve iyileştirme için çok yer vardır.
Kenya'nın başkenti Nairobi: Başkent Nairobi 4 milyonluk bir nüfusa sahiptir ve "Doğu Afrika'daki Küçük Paris" ve "Avrupa'nın Arka Bahçesi" olarak bilinir. Nairobi'nin ana kenti ile şehir merkezinin güney tarafındaki gecekonduların çok katlı peyzajı bir arada bulunur. Kent nüfusunun% 60'ı 100 gecekondu mahallesine dağılmış ve nüfus yoğunluğu son derece yüksektir. . Ulaşım altyapısının iyileştirilmesi ve uydu kentleşmesinin sürekli genişlemesi ile birlikte, şehrin genel görünümü ve hissi, 15 yıl önce Çin'deki kıyı liman kentlerine benziyor.
Coğrafi Merkez: Kenya, Ortadoğu ve Afrika'nın ulaşım ve ticaret merkezidir.Nairobi, Kahire, Mısır ve Güney Afrika'nın Johannesburg arasındaki en büyük şehirdir.Kenya'nın ikinci büyük şehri olan Mombasa, Afrika'nın doğu kıyısındaki en önemli derin su limanına sahiptir. Merkez düğüm noktası Kenya olan Doğu Afrika, çok güçlü bir merkez radyasyon kapasitesi ile şu anda Afrika'nın altyapı inşaatı açısından en olgun bölgesidir.
Endüstriyel yapı: Telekomünikasyon, turizm ve diğer yükselen hizmet endüstrileri en yüksek katma değeri oluşturuyor; son beş yılda lojistik altyapının (karayolu / demiryolu / liman) ve ticaret ortamının optimizasyonu ile ("Kuşak ve Yol" sayesinde), tarımsal katma değer eğrisi hızla arttı (çiçekler , Kahve, çay); imalat tabanı nispeten zayıftır ve sanayi ürünleri ithalata dayanmaktadır.
Açık döviz yönetimi ortamı: Kenya ülkesinde açık politikalar, istikrarlı döviz kuru ve hiçbir döviz kontrolüne sahip özel bir ekonomi hakimdir. Yabancı sermayeli şirketler serbestçe para gönderebilir ve kar gönderebilir. Kenya'daki nispeten düşük yatırım maliyeti, Çinli şirketlerin Kenya'ya yatırım yapmaları için de uygun bir koşul.
Bulgular:
Kenya, Afrika'ya seyahat eden birçok insana çok aşina olmalı .. Başkent Nairobi, 15 yıl önce Çin'de bir mega-şehrin gelişme potansiyeline sahip bir kıyı liman kenti gibi görünüyor.
Turizmi yönlendiren eşsiz doğal manzaraya (Safari Parkı) ek olarak, Kenya aynı zamanda Doğu Afrika'nın ekonomik ve ticaret merkezidir.Ekonomi, nüfus ve kentleşme hızla gelişmektedir.Diğer Doğu Afrika bölgeleri ile karşılaştırıldığında, altyapı çok daha gelişmiştir, özellikle ana hat inşaatının modernizasyonu. Derecesi beklentilerimizden daha yüksek ve ulaşım altyapısının sürekli olgunluğu da şehirleşmeyi ve çeşitli endüstrilerin hızlandırılmış gelişimini katalize ediyor.
Ek olarak, açık bir döviz politikası ve istikrarlı bir döviz kuru da sermaye girişi ve çıkışı için iyi bir risk kontrol garantisidir. Kenya'nın, özünde Nairobi'nin bulunduğu, Doğu Afrika bölgesindeki lojistik ve sermaye akışlarının kaynağı olacağına ve dışarıya doğru yayılmasını hızlandıracağına karar veriyoruz.
2. Kenya'nın mikro durumu:
Kişi başına düşen gelir: Kenya'nın kişi başına düşen GSYİH'si ~ 1678 ABD dolarıdır ve yerel halkın aylık maaşı genellikle 600 yuan civarındadır; zengin ve yoksul arasındaki genel uçurum büyük, orta sınıf zayıf ve işsizlik oranı% 11,4.
Nüfus yaş yapısı: Nüfusun yaş yapısı daha genç,% 52'si 19 yaşın altında ve mobil İnternet büyük bir gelişme potansiyeline sahip.
Dil: Daha birleşik olan, İngilizce resmi dildir ve yerel Doğu Afrika Swahili ikinci resmi dildir.
Mobil İnternet kullanım oranı: Akıllı telefonların penetrasyon oranı ülke nüfusunun% 41'ine ulaşıyor ve cep telefonu penetrasyon oranı% 90'ı aşıyor Mobil internet penetrasyon oranı% 83 ile Afrika ülkeleri arasında ilk sırada yer alıyor.
Bulgular:
Yerel standartlara göre, Afrika'da neredeyse hiç sözde "orta sınıf" yok, gelişmiş Kenya'da bile, zengin ve fakir arasında hala büyük farklılıklar var. Şehirde araba ile seyahat ederken, sınıf özellikleri net bir şekilde gözlemlenebilir.
Sonuçta "ezici çoğunluğu" anlamak gerekir, büyük fırsatlar çoğu insanın acı noktalarından başlar. Nispeten birleşik bir dil, İnternet ürünlerinin piyasaya sürülmesi için iyidir.Hindistan'da bir iş kurarken, çok dilli ve kültürel durumların karmaşık ortamıyla karşılaştırıldığında, bu alandaki işletme eşiği ve maliyeti çok daha düşük olacak ve yerel İngilizce kullanımı çok sorunsuz bir şekilde gerçekleştirilebilecek. Çeşitli iş uygulamaları.
Afrika'da ve hatta çoğu gelişmekte olan ülkede mobil İnternet ve mobil ödemenin penetrasyon oranının liderliği, Kenya'yı Doğu Afrika'daki en iyi İnternet "test alanı" yapıyor. Kenya'yı kazanan, Doğu Afrika'yı kazanan ve hatta Batı Afrika ve Orta Afrika'ya genişleyenlerin sağlam bir temeli var.
3. Kenya mobil ödeme ve M-Pesa:
Mobil ödeme ve banka kartı kullanım oranı: Kenya'nın mobil ödeme penetrasyon oranı% 70'i aşıyor, ancak banka kartı kullanım oranı sadece% 15. Afrika'da, operatörlerin gelişme düzeyi genellikle bankacılık sektörünün düzeyine eşittir. Operatörler mobil ödeme bankacılığı lisansları aldıktan ve e-cüzdanlar başlattıktan sonra, bankacılık sektörünü düşük maliyetli satış noktaları ve oranlarla, sabit ücretler olmadan + ücretsiz küçük transferlerle boğacaklar ; Kenya bankaları genellikle sabit bir aylık kart ücreti + işlem ücreti başına% 1,5 talep eder.
M-Pesa, Kenya'da mobil ödemenin yaygınlaşmasını teşvik ediyor: Mobil İnternetin gelişimi, Kenya'nın en büyük operatörü Safaricom'un e-cüzdan M-Pesa'sının yerelleştirilmesinden yararlandı. M-Pesa 2007 yılında piyasaya sürüldü. Mevcut MAU 20 milyonu aşıyor ve ortalama aylık işlem 11; operatör kanalının avantajlarını ödünç alarak, benzin istasyonları ve komiser gibi tüm terminal kanallarında batan 156.000'den fazla acente noktası bulunuyor.
M-Pesa'nın en büyük özelliği APP'ye ek olarak cep telefonu kartlı SMS komut sistemine de sahip olmasıdır.Akıllı telefonlar ve özellikli telefonlar kullanıma uyarlanarak batabilir ve delinebilir.
Operatör Safaricom şu anda 10 milyar ABD dolarının üzerinde bir piyasa değerine sahip. 2018'de, M-Pesa'nın iş geliri 620 milyon ABD doları oldu ve grubun gelirinin% 26,9'unu oluşturdu. M-Pesa'nın işlerinin% 14,2'lik büyüme oranı şirketin büyümesinin itici gücü oldu.
Bulgular:
Sayıları bir kenara koyarsak, Nairobi kenar mahallelerine sezgisel saha gezileri deneyimimizden, her yerde bulunan ve çıplak gözle görülebilen operatör reklamları olumlu bir sinyal gönderiyor: zamanın kaçınılmazlığı, mobil ödemelerin popülerleşmesi ve düşmesi pazarın kendisi tarafından yönlendiriliyor. , Kullanıcıların iyi alışkanlıkları ve kabulü, İnternet'in uygulanması için çok sayıda eğitim, zaman maliyeti ve hatta operatör tasarrufu sağladı. Kenya'daki operatörler, şiddetli rekabet nedeniyle yüksek derecede duyarlılık sergilediler ve mobil ödeme altyapısını hiç ihmal etmediler.
Ayrıca, kullanıcıların fiziksel banka kartlarının aşamasını doğrudan geçmesine ve ulusal elektronik cüzdan çağına doğrudan girmesine olanak tanıyan işlevsel telefonlar için nispeten eksiksiz, gerçekçi, güvenli ve uygulanabilir bir çözüm sunar.
4. Kenya'nın altyapısı:
Kenya, One Belt One Road'un son noktasıdır ve yabancı yatırım altyapının uygulanmasını yönlendirmiştir.Çin, Kenya'nın en büyük ticaret ortağı ve en büyük finansman ülkesi ve müteahhitidir. Örneğin, China Communications Construction tarafından inşa edilen ve işletilen Mombasa-Nairobi Demiryolu 3,8 milyar ABD dolarına mal oldu ve Nairobi'yi Doğu Afrika'nın en büyük limanı olan Mombasa limanına bağlar. Toplam 480 kilometre uzunluğa, 25 milyon ton kapasiteye ve günlük 4.000'den fazla kamyon üretim hacmine sahiptir.
(Resim, Nairobi Lojistik Parkı ICD'sinin Çin standartlarına göre ihraç edildiğini göstermektedir)
Altyapı endüstrisi zincirinin ve bilgi sisteminin verimliliği, altyapı donanımının geliştirilmesinin gerisindedir. Dışarıdan yüksek standartlı altyapı parklarının inşası nedeniyle, merkezi bir eşleştirme ve verimli üçüncü taraf aracı oluşturmak için yeterli zaman olmamıştır.Araba-eşya eşleştirmesi, son derece düşük bilgi verimliliği ve endüstriyel zincirde aşırı dağınık bağlantılar ile hala tanıdıklar ve telekomünikasyon zincirindedir; mevcut park , Kargo sahipleri ve kargo şirketlerinin bilgi oranı son derece düşüktür ve henüz PC İnternet çağına girmemişlerdir.
Bulgular:
Altyapı konusunda çok endişeliyiz, bu yüzden liman lojistik parkını özel olarak inceledik. Lojistik, eski bir endüstridir.Çin, İnternetin gelişinden önce uzun bir gelişme dönemi yaşamıştır ve kargo sahipleri, bilgi departmanları, özel hatlar, taşıyıcı şirketler, sürücüler ve park operasyonlarından oluşan eksiksiz bir çevrimdışı endüstri zinciri oluşturmuştur. Her şey mevcut İnternetin gelişi tüm borsaya belli bir enerji ve verimlilik derecesi verdi.
Doğu Afrika için, Çin'in standart çıkış liman parklarının donanım koşulları yüzeyde nispeten eksiksiz olsa da, endüstriyel zincir perspektifinden hala eksik ve ilkel. Bilgi çağında böyle bir aşamada sallanan, tıpkı Hindistan'ın PC çağından mobil çağa doğrudan geçişi gibi, İnternetin güçlendirilmesi sektöre büyük değişiklikler getirecek ve boyutsallığı azaltacaktır.
5. Doğu Afrika-Uganda'daki diğer temsilci ülkelere giriş
Uganda, Doğu Afrika'da hızlı nüfus / ekonomi artışı ve mobil internetin hızlı gelişimi ile bir başka temsili ülkedir.
(1) Uganda'nın genel durumu
Uganda'nın ekonomisi hızla gelişiyor ve tarımsal kategori yapısı farklılaşıyor: 2018'de ülkenin GSYİH'si yaklaşık 27,5 milyar ABD dolarıydı, yaklaşık% 7'lik bir büyüme oranı ve telekomünikasyon ve turizm gibi gelişmekte olan hizmet endüstrilerinin hızlı gelişimi.Tarım hala nispeten yüksek bir oranı koruyor ve tarımsal nüfus neredeyse Yüzde yetmiş, tarımsal ürün kategorisi yapısının belirli bir benzersizliği var (kahve, pamuk, meyve ve sebze, tütün).
Ulusal demografik temettü: Tüm ülke 44,27 milyonluk bir nüfusa sahip ve hızlı bir nüfus artışı ile% 3,3'e varan bir bileşik büyüme oranına sahip; 19 yaşın altındaki insanlar% 60'ı oluşturuyor ve nüfus yapısı son derece genç. Ülke bir bütün olarak büyüme potansiyeli ile dolu.
Uganda'nın başkent durumu: başkent Kampala, 4 milyonluk bir nüfusa, 2 milyon kentsel nüfusa ve 238 km2'lik bir kentsel alana sahiptir. Şehir yedi tepe üzerinde yer almaktadır. Genel şehir görünümü "Doğu Afrika Singapur" a benzer. Kampala'daki normal aylık maaş yaklaşık 4-500 RMB'dir ve Uganda'nın kişi başına düşen GSYİH'si 701 ABD dolarıdır.
Harika altyapı potansiyeli:
1. Şehirdeki trafik yolları, 100.000'den fazla araçla en fazla sayıda Boda aracı ile nispeten dardır ve motosiklet başlangıcı SafeBoda 8.000 araca sahiptir.
2. Şehirler arası bakımdan Çin, Uganda Havaalanı ve diğer şehirlerarası otoyolların yapımını üstlenmiştir ve şehirlerarası altyapı nispeten tamamlanmıştır.Uganda aynı zamanda Çin-Afrika yatırım planında Doğu Afrika Demiryolunun son noktasıdır ve altyapı ulusal katma değer için büyük potansiyele sahiptir.
Ulusal yerleşim analizi: Ülke ekonomisi daha çok tarıma dayandığından, Uganda'nın tarımsal işgücü% 68,4'e (Kenya% 37,2, Nijerya% 36,4) ve kentleşme oranı yalnızca% 23,2'ye tekabül etmektedir. Nüfusun çoğu banliyölerde ve kırsal alanlarda bulunmaktadır ve sınırlı satın alma gücüne sahiptir. Büyük şehirler birbirlerinden çok uzaktır, ticaret akışları ve ticari akışlar için merkezi toplama noktalarından yoksundur ve kentsel tek noktalı atılımların etkinliği sınırlıdır. Uganda'da tek bir şehirde girişimcilik tavanının sınırlı olduğuna ve yeni kurulan şirketlerin güçlü batma yeteneklerine ve bölgeler arası genişleme yeteneklerine sahip olması gerektiğine karar veriyoruz.
(2) Uganda mobil internet durumu:
Batan ve bölgeler arası genişleme, Uganda'nın mobil İnternet penetrasyonunun eşleşme noktalarıdır.
Genel politika denetimi nispeten açıktır: Politika ortamı denetim açısından görece piyasa odaklıdır, yabancı operatörler (MTN / Airtel) hakim konumdadır ve ödeme lisanslarını / e-cüzdanları keser; bu aynı zamanda yerel bankacılık endüstrisinin daralmasına da yol açmıştır ve iflaslar sıklıkla meydana gelmektedir. Bir yandan hükümet, millileştirmenin onayını sağlıyor.
Mobil ödemenin penetrasyon oranı son derece yüksektir ve banka kartlarının penetrasyon oranı son derece düşüktür: banka kartlarının penetrasyon oranı% 10'dan azdır. Mobil ödeme penetrasyon oranı% 50'dir ve neredeyse tüm cep telefonu kullanıcıları (özellikli telefonlar + akıllı telefonlar) mobil ödemeler için elektronik cüzdanlar kullanır.
Banka kartı penetrasyonu düşüktür çünkü batamaz: 1) Banka satış noktaları Uganda'nın geniş kırsal alanlarını kapsayamaz (şubelerin ve para taşıma araçlarının maliyeti çok yüksektir) ve kırsal alanlarda kartlara başvurmak için hiçbir satış noktası yoktur; 2) Aylık 20 RMB kart ücreti gereklidir.
Operatörlerin mobil ödemesi güçlü düşüş ve genişletme yeteneklerine sahiptir: Operatörlerin mobil ödemeleri, Uganda'nın ulusal yerleşim yerleriyle daha uyumlu olan ve banka kartı olmadan kullanıcıların erişimini karşılayan% 0,5 nakit çekme ücreti + halı tarzı acente satış noktaları aracılığıyla ülke genelindeki kırsal alanları kapsar talep. Uganda hükümeti mobil ödemelere vergi koymayı planlıyor.
(Resim, Uganda kırsalındaki Airtel Mobile Money temsilcisinin şarj noktasını göstermektedir)
Mobil internetin hızlı büyümesi: Cep telefonu penetrasyon oranı% 52, akıllı telefon stoğu% 15,8'dir. 2018'de şebeke tarifelerinde% 65'lik düşüşle birlikte akıllı telefon satışlarının oranı önümüzdeki üç yılda% 60'a çıkacak.
Donanım perakende formatına TRANSSION hakimdir: TRANSSION, Uganda'da hakim bir konuma sahiptir Tecno + Infinix + Itel'in Tecno + Infinix + Itel cep telefonu matrisi tüm fiyat aralıklarını ve insan gruplarını kapsar. Satış sonrası destek servis noktaları yoğun bir şekilde dağıtılır.
(Resim, TRANSSION'un vitrini gösterir)
Bulgular:
Hızlı ekonomik gelişmeye, demografik avantaja ve Doğu Afrika'da yüksek mobil İnternet penetrasyonuna sahip başka bir temsili ülke olan Uganda, Doğu Afrika Topluluğu ile tutarlı olumlu özellikleri bünyesinde barındırmaktadır. Tüketim, ticaret ve sanayi zincirinin katma değeri hızla büyüdü.
Doğu Afrika'nın demiryolu ve karayolu ulaşım ağının gelecekteki iç terminal ülkesi olan Uganda, Doğu Afrika Topluluğunun genel ekonomik akışı ile yakından ilişkilidir.Esnek ihracat ürün yapısı, Doğu Afrika kargo akışının karmaşıklığını artırmada ve tersine lojistik kullanımının verimliliğini artırmada önemli bir rol oynamaktadır. .
Bununla birlikte, Uganda ülkesindeki yerleşim modellerinin mevcut yoğunluğu yetersizdir, ana nüfus kırsal alanlarda yaygın olarak dağılmıştır ve çekirdek mega şehirlerde ticaret akışı / ticari akış birleşme noktası yoktur ve tek noktalı atılımların etkinliği ve değeri sınırlıdır. Tek pazarın tavanının ve yayılmasının sınırlamaları dikkate alındığında, batan ve bölgeler arası genişleme ve iş modellerinin yeniden üretilebilirliği yerel girişimler için test noktası olacaktır.
sonuç olarak:
Doğu Afrika'da "köken" açıktır ve iki ülkenin statükosu yeterince temsilidir.
Mobil İnternet ve telekomünikasyon, dünyada nadir görülen yüksek hızda ve yüksek yoğunlukta Doğu Afrika'ya sızıyor ve altyapı, dış fonların ve yüklenicilerin lütfu altında yavaş yavaş geliştiriliyor - çevrimiçi ve çevrimdışı "hidroelektrik ve kömür" altyapısının eşzamanlı olarak yükseltilmesi İlgili alanlardaki İnternet bilgileşmesi sağlam bir temel sağlar ve gelişmiş üretkenlik ve üretim ilişkileri kaçınılmaz olarak verimlilik, deneyim ve maliyet açısından önemli bir optimizasyon sağlar. Nairobi'de bir liman ticaret merkezi olarak, lojistiğin bilgilendirilmesi İnternet için iyimser yönümüzdür.
Aynı zamanda, "hidroelektrik ve kömür" vakıf gelişiminin yakınsaması ve ekonomik yapıdaki farklılıklar, Kenya ile Uganda arasındaki "iki nokta ve bir hat" bağlantısının değerini iki katına çıkardı. Bölgeler arası genişleme kabiliyetine sahip İnternet girişimci ekiplerinin iş modelleri ekosistemini geliştirebilecekleri konusunda iyimseriz. "Doğu Afrika Topluluğu" nu şekillendirmek.
Daha heyecan verici içerik için Titanium Media WeChat ID'yi (ID: taimeiti) takip edin veya Titanium Media Uygulamasını indirin
