Vatandaş Atlası: Duyuruları okuma oranı arttı. Vatandaşların yaklaşık% 60'ı fon oranının çok yüksek olduğuna inanıyor
Temel Atlas: Yatırımcıların% 90'ı ürünleri kendi riskleriyle eşleştirme girişimine sahiptir (yatırım davranışı ve fon bilinci (bölüm 1)
2017 Yıllık Fon Bireysel Yatırımcı Yatırım Anketi Analiz Raporu Bölüm 4: Yatırım Davranışı ve Fon Farkındalığı (Bölüm 2)
(15) Fon yatırımcılarının fon satın almadan önce izahnameyi okuyup okumadıkları: izahnameyi okuyan fon yatırımcılarının oranı artmıştır
Yatırımcıların% 31,7'si fon satın almadan önce izahnameyi okumayacak, ki bu 2016'ya göre 4,2 puanlık bir düşüş. Bunlardan yatırımcıların% 11,5'i okuyamadığı için okumamış,% 20,2'si fazla içerik nedeniyle okumamış ve ne okuyacağını bilmemiştir. Yatırımcıların% 57,1'i fon almadan önce izahnameyi belirli bir ölçüde okurken, yatırımcıların% 11,8'i satış ekibinin rehberliğinde okurken, diğer% 45,3'ü bazen okuyor ancak ne okuyacağını bilmiyor. Genel olarak, prospektüsü okuyan yatırımcıların oranı artmıştır.
(16) Fon sözleşmesindeki en ilgili şartlar: fon performans karşılaştırma ölçütlerine, varlık tahsisine ve gelir dağıtım koşullarına odaklanma artmış ve fon sahiplerinin hak ve yükümlülükleri düşmüştür.
2017 anket sonuçlarına göre, yatırımcıların% 29,2'si fon performans ölçütleri, varlık dağılımı ve gelir dağılımı koşulları konusunda en çok endişe duyuyor ve yatırımcıların% 23,0'ı en çok fon işlem yöntemleri ve ücretleri konusunda endişeli. Bunlar arasında fon performans karşılaştırma ölçütleri, varlık dağılımı ve gelir dağılımı koşullarından en çok endişe duyan yatırımcıların oranı 2016'da% 23,8'den 5,4 puan arttı. Yatırımcıların bir diğer% 15.0'i fon sahiplerinin hak ve yükümlülüklerinden endişe duyuyor, 2016'da% 21,7'den 6,7 puanlık bir düşüş var. Fon yöneticilerinin ve fon saklama görevlilerinin hak ve yükümlülüklerinden endişe duyulan oran% 17,1 olup, temelde 2016'daki ile aynıdır. Fon performans karşılaştırma ölçütlerine, varlık tahsisine ve gelir dağıtım koşullarına artan odaklanma, yatırımcıların rasyonelliğinin artmış olabileceğini göstermektedir.
(17) Mevcut fon oranı hakkında ne düşünüyorsunuz: Bireysel fon yatırımcılarının% 57,5'i çok yüksek olduğunu düşünüyor
Yatırımcıların% 57,5'i mevcut fonun ücret oranının görece yüksek olduğuna ve oranın 2016'ya göre 1,3 puan arttığına inanıyor. Yatırımcıların% 20,3'ü cari fon oranının çok yüksek olduğuna inanırken, bireysel fon yatırımcılarının% 37,2'si cari fon oranının görece yüksek olduğuna inanıyor. Yatırımcıların yalnızca% 28,3'ü mevcut fon oranının makul olduğuna inanıyor. Ayrıca yatırımcıların% 14,3'ü ilgili oranları anlamadı.
(18) Ücret oranı yöntemi: 2016 ile karşılaştırıldığında, daha fazla fon yatırımcısı değişken ücret oranını tercih ediyor
Fon faizi ile ilgili olarak, yatırımcıların% 51,9'u 2016 yılına göre% 6,9 daha yüksek olan değişken faiz oranını tercih etmektedir. Yatırımcıların% 28,2'si 2016'ya göre 11,1 puan artışla sabit ücret oranını tercih ediyor.
(19) Fon satın alırken en çok endişe duyulan hususlar: Yatırımcıların% 77,1'i fon performansıyla en çok ilgileniyor
Veriler, fon satın alırken, yatırımcıların% 77,1'inin fon performansına en çok değer verdiğini, 2016'ya göre yaklaşık% 30'luk keskin bir artış olduğunu ve bunu fon şirketlerinin görünürlüğünden en çok endişe duyan yatırımcıların% 7,6'sının takip ettiğini gösteriyor. Üçüncüsü, yatırımcıların% 3,2 ve% 3,5'i en çok fon şirketinin yabancı hissedar geçmişine sahip olup olmadığı ve şirket büyüklüğü konusunda endişelidir.
(20) Fon yatırımındaki para fonlarının oranı: Yatırımcıların% 50,3'ü tüm fonların% 90'ından fazlasını oluşturan para fonlarına sahiptir
Tüm fonların% 90'ından fazlasına sahip olan yatırımcıların oranı% 50,3 ve tüm fonların% 90'ından azına sahip olan yatırımcıların oranı% 49,7'dir. Genel olarak, yatırımcıların yaklaşık yarısının fon yatırımlarının çoğunluğu döviz fonlarıdır.
(21) Ne zaman fon alınmalı: Yatırımcıların% 33,4'ü atıl fonlarının bir kısmını yönetiyor
Yatırımcıların% 33,4'ü, atıl fonlarının bir kısmını yönetirken fon satın aldı, bu geçen yıla göre% 14,8 arttı. Yatırımcıların% 14,8'i piyasa koşulları konusunda iyimser olduğunda fon satın alıyor. Bireysel fon yatırımcılarının% 23,4'ü piyasa düştüğünde fon satın alacaktı, bu da 2016'ya göre% 2,2 düşüş gösterdi. Yatırımcıların% 19,7'si bir fonun çok iyi performans gösterdiğini fark ettiklerinde fon alacaklarını söyledi, bu temelde 2016'dakiyle aynı. Yatırımcıların diğer% 8,7'si başkalarının güçlü tavsiyesi altında fon satın alacak.
(22) Son zamanlarda olumsuz haberler alan fon şirketlerinden kasıtlı olarak kaçınacak mı: yatırımcıların% 60,8'i kaçınacak
Bireysel fon yatırımcılarının% 60,8'i yakın zamanda olumsuz haberler alan fon şirketlerinden uzak duracaktır. Yatırımcıların yalnızca% 15,8'i yakın zamanda olumsuz haberler alan fon şirketlerinden kaçınmayacaktır. Yatırımcıların% 18,3'ü sadece fon performansına değer veriyor ve olumsuz haberleri önemsemiyor. Yakın zamanda olumsuz haberler alan fon şirketlerinden kaçınan bireysel yatırımcı oranı 2016 yılına göre 17,3 puan artmıştır. Olumsuz haberden kasıtlı olarak kaçınmayacak fon şirketlerinin oranı 2016 yılına göre 6,3 puan azalırken, olumsuz haber alan fon şirketlerinin oranı Kayıtsız tutuma sahip yatırımcılar 2016'ya göre yüzde 8,9 puan düştü.
(23) Mevcut fon alımının beklenen yıllık getiri oranı: Yatırımcıların% 44,0'ı% 5-% 10
Beklenen yıllık getiri% 5-% 10 olan yatırımcılar, 2016'ya göre 14,2 puanlık artışla ilk sırada% 44,0 oldu. Yatırımcıların% 6.7'si, 2016'daki% 10.2'nin altında,% 30-% 50'lik bir yıllık getiri bekliyor. Yatırımcıların% 35,8'i, 2016'da karşılık gelen getiri aralığının oranından (% 41,6) daha düşük olan% 10-% 30'luk bir yıllık getiri oranı bekliyor. Yatırımcıların% 2,8'i, 2016'daki% 6,8'e kıyasla% 50'nin üzerinde bir getiri oranı bekliyor. Sonuçlar gösteriyor ki: 2016 ile karşılaştırıldığında yatırımcılar fon getirisi beklentilerini düşürdü.
(24) Fon satın aldıktan sonraki tutum: Yatırımcıların% 82,3'ü ara sıra araştırma yapıyor veya genellikle sormuyor
Fonu satın aldıktan sonra% 82,3'ü ara sıra hesap kar zararını kontrol etti veya genel olarak hesap kar zararını kontrol etmedi, bu oran 2016'da% 76,4 iken 5,9 puan arttı. Yatırımcıların% 14,9'u net varlıklarını ve getirilerini her gün kontrol ediyor, bu da 2016'ya göre 1,5 puan daha düşük. Yatırımcıların yalnızca% 2,8'i, kısa vadeli arbitraj yapmak için sıklıkla abone olacak, kullanacak veya geçiş yapacak. Genel olarak, yatırımcılar tarafından fon satın aldıktan sonra kontrol etme sıklığı 2016 yılına göre daha düşük olmuştur.
(25) Fon itfa nedenleri: En yüksek oranı likidite talebi oluşturuyor
Likidite talebi, yatırımcıların fonları kullanmalarının ana nedenidir. Yatırımcıların% 32,8'inin fonu kullanmasının temel nedeni likidite talebi ve nakit ihtiyacıdır. İkinci ana neden, borsadaki zayıf performans ve yatırımcıların% 26,0'ı fonu kullanmıştır. Ayrıca, fonun performansının diğer benzer fonlara göre zayıf olması nedeniyle bireysel fon yatırımcılarının% 12,4'ü fonu kullanmış, yatırımcıların% 5,6'sı fon performansının beklenen hedefe ulaşması nedeniyle fonu kullanmıştır. Başka nedenlerle fon kullanan yatırımcıların oranı nispeten küçüktür.
(26) Düzenli fon yatırımı nasıl ele alınır: Ortalama maliyetleri düşürebileceklerine ve riskleri çeşitlendirebileceklerine inanan yatırımcılar yüzde 10,8 puan arttı
Anket sonuçları, yatırımcıların% 60,7'sinin düzenli sabit yatırımın ortalama maliyetleri düşürebileceğine ve riskleri çeşitlendirebileceğine inandığını gösteriyor ki bu 2016'ya göre 10,8 yüzde puan arttı. Yatırımcıların% 21,3'ü düzenli sabit yatırımın genel fon yatırımından farksız olduğuna inanıyor. Genel yükseliş ve düşüşle birlikte, 2016'ya göre 4,4 puanlık bir düşüş. Yatırımcıların% 8,8'i düzenli yatırımın riskli ve maliyetli olduğuna inanıyor ki bu da 2016'ya göre 5,9 puan daha düşük. Son olarak, yatırımcıların% 9,2'si düzenli yatırım hakkında fazla bir şey bilmiyor. Genel olarak, yatırımcılar düzenli sabit fon yatırımlarını daha iyi anlıyor ve değerlendirme eskisinden daha olumlu. Düzenli sabit fon yatırımı için piyasa beklentileri daha iyimser.
(27) Tek bir fonu tutmak için ortalama süre: yatırımcıların yarısından fazlası bir yıldan az bir süredir elinde tutuyor
2016'ya benzer şekilde, yatırımcıların tek bir fonu elinde tutmaları için ortalama süre çeşitli vadelere dağıtılır. Bunlar arasında, altı aydan bir yıla kadar fon tutan yatırımcıların oranı, 2016'ya göre% 3,7 artışla% 33,0 ile en yüksek olanıdır. 1-3 yıldaki yatırımcı oranı% 28,3, 3-5 yıl ve 5 yıldan uzun süredir yatırımcıların oranı sırasıyla% 9,6 ve% 7,1 olarak 2016'ya göre düşüş gösterdi. Yatırımcıların% 22,0'ı ortalamada tutuldu. Tek bir fonun süresi yarım yıldan azdır. Genel elde tutma süresi 2016'ya göre biraz daha düşük.
(28) Özet
Bu bölümde, bireysel fon yatırımcılarının yatırım davranışlarını ve fona yönelik algılarını analiz ediyoruz. Yatırım davranışı perspektifinden bakıldığında, yatırımcılar bariz bir endişe göstermeye başladı ve zarar oranı esas olarak% 10-% 30 ve% 30-% 50 arasında yoğunlaştı. Fon yatırımcıları görece istikrarlı yatırım tarzlarına sahip olup, banka mevduatlarından daha yüksek getiri peşinde koşarken, fonlar yoluyla eğitim ve emeklilik tasarruflarına da önem vermektedirler. Yatırımcılar, yatırım bilgilerini ağırlıklı olarak banka varlık yöneticileri ve İnternet aracılığıyla elde ediyorlar. Cep telefonları gibi mobil terminaller en çok kullanılan ticaret ortamı (% 68,8) olurken, bunu kişisel bilgisayar kullanan kullanıcılar (2016'ya göre 14,3 yüzde puanı düşüşle) takip ediyor. Yatırımcıların% 34,1'i fon yönetim şirketleri aracılığıyla fon satın alıyor, bu da bankalar aracılığıyla fon satın alan yatırımcı oranını aşıyor. Yatırımcılar fon satın alırken, fon performansı, varlık dağılımı ve gelir dağıtım koşulları ile fon işlem yöntemleri ve ücretlerinin karşılaştırma standartlarına daha fazla dikkat ederler. Yatırımcıların% 33,4'ü bazı atıl fonları yönetirken fon yatırımı yaptı. Yatırımcıların% 60,8'i yakın zamanda olumsuz haberler alan fon şirketlerinden kaçınacaktır. Yatırımcıların% 44.0'ı% 5-% 10 arasında bir getiri bekliyor.
Bu makale Çin Fon Endüstrisi Birliği'nden alınmıştır.
Daha heyecan verici bilgiler için lütfen finans sektörü web sitesini (www.jrj.com.cn) ziyaret edin
