Zhao Xiaoguang: En iyi varlık, Çin'in gelişme eğilimiyle yakından ilişkili olmalıdır
Kaynak: Tianfeng Securities
Tianfeng Securities başkan yardımcısı Zhao Xiaoguang, geçtiğimiz günlerde Tianfeng Securities 2019 Yeni Yıl Strateji Konferansı ve Dönüştürülebilir Tahvil Borsası Konferansında "En İyi Varlık" başlıklı bir konuşma yaptı.
Değerli müşterilerim, günaydın, son düşüncelerimi, fikirleri ve görüşleri bir yıldır size bildirmedim, birkaç dakika fazla mesai yapacağım.
Bugünkü konuşmamın konusu "En İyi Varlıklar" ... Profesyonel bir araştırma kurumu olarak, en iyi gelir varlıklarını ortaya çıkarmak ve yatırım müşterilerine ve endüstriyel müşterilere profesyonel hizmetler sunmak temel misyonumuzdur. Bu konuya gelince, iki konunun dahil edilmesi zorunludur. Birincisi, en iyi varlık nasıl tanımlanır? Farklı yatırım kuruluşları için risk iştahı ve beklenen getirisi farklıdır.Farklı yatırımcılara göre sınıflandırılmalı ve en iyi varlık aranmalıdır. İkincisi, en iyi varlıklar nerede? Nasıl kazılır?
Bu strateji toplantısının yeri, zamanı, amacı ve içeriği ile başlamak istiyorum. Konum neden Shenzhen'de? Geçen yılın Kasım ayının sonunda herkesin kafası karışık, kafası karışmış ve endişeli olması gerektiğini hatırlıyorum. Huawei Stratejik Satın Alma Departmanı başkanı beni onlara bir konferans vermeye davet etti. Dersten sonra dinledikten sonra oldukça heyecanlandım. Ardından, Shenzhen'in borsada kayıtlı şirketlerinden ve girişimcilik projelerinden oluşan bir daire yürüttüm ve Shenzhen'in canlılığını ve inovasyon hızını derinden hissettim. Daha fazla endişe için Shenzhen'e gitmenin daha iyi olacağını düşünüyorum. Çalışkan ve hatta mücadele eden bu girişimciler, bilim adamları ve mühendisler grubu ile umudumuz var. Konumun Shenzhen'de ayarlanma nedeni budur.
İkincisi zaman, neden Şubat ayında belirleniyor? Analist olarak geçmiş deneyimimizde, Bahar Şenliği'nden sonra, listelenen şirketler yeni yıl için stratejilerini belirlemek için yıllık toplantılarını yeni bitirmişlerdir. Kasım veya Aralık ayında yerleştirilirse, borsada işlem gören birçok şirket, önümüzdeki yıl nasıl olacaklarını bir kenara bırakarak geçen yıl neye benzediklerini bile bilmiyor. Her yıl şubat ayından sonra bahar çiçekleri ve daha fazla yatırım fırsatı var. O sırada, yatırımın Şubat ayında daha iyi olduğuna karar verdik. Son zamanlarda, pazar aktif olmuştur ve çeşitli pazarlar çok iyi bir rotasyona ulaşmıştır, bu da bu yargıyı doğrulamıştır.
Üçüncüsü amaçtır.Müşterilerimiz için en iyi varlıkları bulmak istiyoruz.Bu strateji toplantısının tüm içeriği 65 uzman konuşması, 28 analist konuşması, borsaya kayıtlı şirketlerle 350 değişim, bilimsel araştırma konferansları, dönüştürülebilir tahvil konferansları ve kantitatif FOF'yi içeriyor. Forumlar, otomobil endüstrisi güçlendirme eğitim kursları ve diğer alt forumlar, en iyi varlıklardan yararlanmayı amaçlamaktadır. Bu alt forumun tüm misafirleri bizzat tarafımızdan kontrol edilmektedir.Her konuğun konuşmasını dinledikten sonra, müşteriler yatırım fırsatları bulduklarını hissetmeli veya bu sektörde riskler olduğunu ve pragmatik olması gerektiğini bilmelidir.
En iyi varlıklar, Çin'in kalkınma eğilimleriyle yakından ilişkili olmak zorundadır. Varlıklara, ülkenin kalkınma eğilimlerine ve endüstriyel eğilimlere körü körüne yatırım yapamayız. Peki trendler neler? Kişisel görüşüme göre:
1. Dolaylı finansmandan doğrudan finansmana geçiş, Çin'in finansal sisteminin kaçınılmaz bir dönüşümüdür. Geçmişte neden bu kadar çok eşitlik rehni sorunu yaşandığını düşünmeliyiz? Dikkatli bir gözlemden sonra, öz sermaye teminatının tamamının geleneksel dolaylı finansman modeline dayandığını keşfettim. Sadece bankalar, varlık yönetimi şirketleri ve hatta hisse senedi rehni veren menkul kıymetler şirketleri değil, tüm sektöre ilişkin araştırmalar yerinde değil. Temelde geleneksel bankalardan ve tröstlerden gelirler, bu da dolaylı finansman modelinin ağır sanayinin gelişmesi için uygun olduğu anlamına gelir. Gayrimenkul ve arazi merkezli finansal model, gelişmekte olan ekonomiler için uygun değildir. Bir dakika, Öğretmen Liu Yuhui, Çin'in borç krizi, sosyal güvenlik açıkları ve gelecekteki kalkınma sorunları hakkında konuşacak. En önemlisi doğrudan finansmanı geliştirmek, borsayı güçlü bir şekilde geliştirmek ve yatırım bankacılığını güçlü bir şekilde geliştirmek ... Bu noktada bir fark yok, politikaların akılcılığı ve kaçınılmazlığı arasında bir fark yok. Yalnızca sermaye piyasasının sorunlarını çözerek, karşılaştığımız sorun paketini çözebiliriz, yükselen endüstrilere daha iyi hizmet edebilir, geleneksel endüstrilerin dönüşümüne daha iyi hizmet edebilir ve devlete ait işletmelerin reformuna daha iyi hizmet edebiliriz. Temellere ek olarak, fonlama tarafını da görüyoruz.Yakın zamanda birincil pazarı yapan bir grup fonla tanıştım, toplam büyüklük 50 milyar civarında ve onları çok acı verici bulacağım. 50 milyar ile ve nispeten net bir faiz maliyeti var, 5-8 puan, o kadar çok geç aşama projesi bulamıyor ve çok fazla erken aşama projesi, bu fonlar yavaş yavaş birincil ve yarı pazara girmeye başladı. Bankanın varlık yönetimi departmanında, tutulan hisse senetlerinin piyasa değeri oranı sadece bir veya birkaç puandır. Bu nedenle Amerika Birleşik Devletleri'ndeki hisse senedi ve emlak piyasası 1: 1 ve Çin 1:10. Çekirdek olarak gayrimenkulün yer aldığı geçmiş geliştirme modeline dayanarak, bu kaçınılmaz ve makuldür ve bu yavaş yavaş geçmiş olacaktır. Gelecekte yükselen ekonomilerin ve endüstrilerin gelişimine nasıl eşlik edilir? Doğrudan finansmana dayanmalıdır.İkincil piyasanın desteği olmadan, birincil sermaye piyasası tıpkı ay gibidir ve temeli yoktur. Bu nedenle ikincil piyasa geliştirilmeli, politika ya da sermaye açısından bir sorun yok, direk finansman, sermaye piyasası, borsa ve yatırım bankacılığını kuvvetli bir şekilde geliştirmelidir. 1970'lerdeki ABD ile mevcut durum ne kadar benzer? Çok benzer.
2. Bir süre önce Vietnam'a bir araştırma gezisi düzenledik.Dünyanın hiçbir ülkesinin Çinliler kadar çalışkan olmadığını gördüm. 1999'dan beri geliştirdiğimiz mühendis temettüleri ve bilimsel araştırma getirileri, dönüm noktasına ve dönüm noktasına giriyor. Çalışkanlık en önemli şey. Çoğu endüstri hala insan odaklıdır, gayret ve çaba sarf etmeden imkansızdır, bunlar bizim umutlarımızdır.
3. Geçmişte, akıllı telefon merkezli imalat sanayinin gelişmesi nedeniyle, Çin'in imalat sanayisi ve teknoloji odaklı internet sektörü bir dönüm noktasına girmiştir. Bu dönüm noktasına ulaşmak o kadar kolay değil, ulaşılmazsa sancılı olacak ve ulaşıldığında hızlanacaktır. Son zamanlarda, birçok malzeme şirketi çok iyi yükseldi, çünkü modül şirketlerinin geçmişte güçlü gelişimi onlara iyi bir toprak sağladı. 5G malzemeleri açısından, bir virajda sollamak değil, bir liderliktir, güvenimiz burada yatmaktadır. İster yazılım ister donanım olsun, mobil İnternet'in gelişimi, sürekli gelişimimiz için temel taşı sağlamıştır.
4. Geleneksel endüstriler daha iyi faktörlerle karşı karşıyadır: biri arz yönlü reform, diğeri devlete ait işletme reformudur. Bugün Ji Xiaonan'dan devlete ait işletmelerin reformu hakkında konuşmasını istedik.Son altı ayda çok iyi performans gösteren şirketler, aslında kamu iktisadi teşebbüslerinin reformuyla yakından ilgilidir. 6 ay önce Wuliangye'nin başkanıyla tanıştım, görüşme sonrası düşüncelerim çok netti.Wuliangye'nin geçmişte hisse senedi fiyatı ve performansı tamamen açıklandı. Geleneksel sanayilerin arz yönlü reformu çok iyi bir temel oluşturdu ve devlete ait işletmelerin reformu, değerlemelerini artırdı.
5. Tüketici endüstrisi için, tüketimde uçurum benzeri bir düşüş ve yavaş tüketimden endişe ediyoruz. Ancak, geçmişte birinci ve ikinci kademe şehirlerde sahip olduğumuz şeylerin üçüncü ve dördüncü kademe şehirlerde çoğaltıldığını görmemiz gerekiyor. Eskiden üçüncü ve dördüncü sınıf şehirlerde sinemalar vardı, ama şimdi sinemalar var; daha önce alışveriş merkezi yoktu ama şimdi alışveriş merkezleri var; daha önce lüks konutlar yoktu, ama şimdi lüks konutlar var; daha önce market yoktu, ama şimdi marketler var. Üçüncü ve dördüncü kademe şehirlerin de sınıflara ayrılması gerekiyor.Ayrıca tüketimlerini yükseltmesi gereken üst düzey tüketici grupları da var.Gelecekte tüketici ürünleri için büyük yapısal fırsatlar olacak.
6. Geleneksel endüstri ve tüketim malları endüstrisinden sonra, eski bilim ve teknoloji endüstrisine geri döndüm.Teknoloji endüstrisinde, 5G + Nesnelerin İnterneti + yapay zekanın oluşturduğu araçsal teknoloji inovasyonunun bir kombinasyonunu çok iyi bir fırsat gördük. 5G bu binanın birinci katı, iletişim altyapısı, Nesnelerin İnterneti madencilik verilerinin kaynağı, bu binanın ikinci katı ve yapay zeka verileri işleyen üçüncü katı. Bu üç teknolojinin kombinasyonu ve çeşitli endüstrilerin kombinasyonu, her endüstri, geleneksel endüstrilerin üretkenliği artırmasına ve üretim ilişkilerini yenilemesine yardımcı olmak için teknolojik yeniliğin araçsal bir kombinasyonu olarak. Bu konuda Amerika Birleşik Devletleri'nden sonra ikinci sıradayız. Teknoloji endüstrisini incelediğimizde, veri düşüncesine sahip olmalıyız: veriler nasıl gelir, veriler nasıl işlenir ve veriler nereye gider Bu bakış açısıyla, teknoloji endüstrisinin pan-veriden büyük veriye gelişimi, gelecekte hassas veri çağına girecektir. yeniden tanımlayın. Örneğin, imalat endüstrisinde, geçmiş imalat endüstrisi mühendislerin deneyimine dayanıyordu.Gelecekte, Endüstriyel Nesnelerin İnterneti, Endüstriyel İnternet + Yapay Zeka + Robotlar aracılığıyla, tüm araştırma ve geliştirme, makine tarafında kendini gerçekleştirme olacak.Tesla'nın yaptığı bu. Bu, Çin'in şiddetle yetişmesi gereken şeydir. Endüstriyel İnterneti çok yüksek bir seviyeden anlamalısınız, bunun sadece çok basit bir şey ya da bir kavram olduğunu düşünmeyin, bu tüm imalat modelindeki bir değişikliktir. Ar-Ge, üretim, üretimden ülkenin temel rekabet gücüne kadar ortaya çıkan sistem temel bir değişikliktir. Geçmişte bir hata yaptık, 1. ve 2. katları biz yapmadık, 3. katı inşa ettik. Tüm analistler yapay zekanın ne kadar iyi olduğundan bahseder. 5G iyi olmadığında yapay zeka, Nesnelerin İnterneti iyi olmadığında yapay zeka hakkında konuşurlar. Amerika Birleşik Devletleri neden bu kez bu kadar titiz? Çünkü 5G'de çok güçlüyüz, bu güvene sahibiz, kesinlikle çok ileride olacağız.Önümüzdeki iki yılda Huawei cep telefonlarında Apple'ı geçecek ve sorun yok.
7. Çin reformunun ve açılmasının 40. yıl dönümü için, ilk 20 yıl büyük fırsatlar ticaretten kaynaklanmaktadır.Fiyat farklılıklarını ortadan kaldırma fırsatı ticarete yansımaktadır. İkinci 20 yıl gayrimenkulden geliyor Gayrimenkulün temsil ettiği tedarik zinciri Tüm gayrimenkul şirketlerinin, ev aletlerinin, yiyecek ve içeceklerin ve diğer tüketim fırsatlarının gayrimenkulden kaynaklandığını görüyoruz.Bu sürece bilişim şirketleri ve üst düzey imalat eşlik ediyor. geliştirilmesi. Önümüzdeki 20 yıl için fırsatlar neler? Bilimsel araştırma dönüşümü olacak. Herhangi bir büyük ülkenin, güçlü herhangi bir ülkenin yükselişini sorun, hangisi bilimsel araştırma dönüşümüne ve bilimsel inkübasyona güvenmiyor? Hepsi. İkinci Dünya Savaşı'ndan sonra neden önce Japonya ve Almanya ayaklandı? Mağlup ülkeler oldukları için bilimsel araştırma teknolojisi askeri sanayide kullanılamadı ve sivil kullanıma dönüştürülmek zorunda kaldı.Biri özellikle tüketici elektroniğinde, diğeri otomobil endüstrisinde güçlüydü. Her açıdan Çin'in bilimsel araştırma dönüşümü çok iyi bir pencereye ulaştı.Bu bir ülkenin bilimsel ve teknolojik getirisidir.Bilim ve teknolojinin gelişmesinin güçlü bir ölçek etkisi var ve büyük bir ülke olmalı. Çin Bilimler Akademisi'nin Uluslararası İşbirliği Merkezi ile işbirliği yapıyoruz. Güneydoğu Asya'ya gittiklerinde birinci seviyeyi aldıklarını söylediler. Bu ülkelerin bir on, yirmi ve elli yıl daha bilimsel araştırma gücüne sahip olmayacaklarını söylediler. Dünyadaki temel bilimsel araştırma şimdi Amerika Birleşik Devletleri ve Çin ve Çin'in havacılık endüstrisinin gelişimi, bilimsel araştırma sonuçlarının dönüşümü için çok iyi bir yol sağlıyor. Bir laboratuvarın ürünleri önce havacılık ve havacılıkta kullanılır, daha sonra endüstri ve otomobile dönüştürülür, ardından iletişim ve tüketici elektroniğine dönüştürülür. Görüşümüz her zaman, küresel en iyi 100 otomobil parçasının toplam geliri 7 trilyon yuan olduğu yönündedir. 6,9 trilyon yuan hala Avrupa, Amerika ve Japonya tarafından temsil edilen yabancı bir şirkettir. Bu, 1 trilyon yuan kar ve 200.000 yuan piyasa değerine karşılık gelir. Çok yer var. Japonca, Korece ve Tayvanlı akıllı telefonlar bu şekilde değiştirilir. Gelecekte, çekirdek olarak bilimsel araştırma dönüşümü için çok yer var.
Artık ülke bilim ve teknoloji inovasyon kurulunu güçlü bir şekilde desteklediğine göre, bunun çok iyi bir karar olduğunu düşünüyoruz. Altın fırsatlar görüyoruz Size bir örnek vereyim Size bir örnek vereyim Çin Bilimler Akademisi'nde 120 araştırma enstitüsü ve Otomasyon Enstitüsünde 5.000 mühendis ve 2.000 Doktora vardır.Çin'de listelenen hangi şirketin 2.000 doktorası var? Çok iyi bir mekanizmaları var, çok fazla yetenekleri var ve ülke çok fazla sermaye yatırdı ve verimli bir temettü döngüsü gelmek üzere. Bahsettiğimiz bilimsel araştırma üst düzey değildir. Buradaki teknolojilerin, ekipmanların ve materyallerin bazıları geleneksel endüstrilerle birleştirilmiştir ve bu teknolojiler de geleneksel endüstrilerle birleştirilmiştir.Tıpta bile çok sayıda mükemmel bilimsel araştırma ürünü ve mükemmel teknolojiler gördük.
Yukarıdaki arka plana dayanarak, en iyi varlıklar kesinlikle öz kaynak varlıklarıdır. Birinci düzey sonraki değerlemeler çok pahalıdır ve fırsatlar erken aşama, ikinci düzey ve birinci düzey yarı piyasalardadır. İlk seviyenin erken safhasında, körü körüne atılmak yerine enerji seviyesinin geliştirilmesini güçlendirmeliyiz. Burada en önemli şey bilimsel araştırma ve teknolojidir. Ek olarak, birinci ve yarı, ikinci, ikinci ve sonraki aşamalarda önemli bir baş aşağı vardır. Sadece gelişmekte olan endüstriler değil, geleneksel endüstrilerin de fırsatları var. Hayatın her kesiminden artan konsantrasyon fırsatları ile karşı karşıya. Kısa bir süre önce analistlere Çin'deki en büyük on gayrimenkul şirketinin% 19'luk bir pazar yoğunluğuna sahip olduğunu sordum. Şimdi ikinci, üçüncü ve dördüncü kademe şehirler sadece marka şirketlere arazi satıyor. Sakinleri lüks konutlar ve sadece markalı şirketler satın almak istiyorlar ve bu endüstriler de artan bir yoğunlaşma süreciyle karşı karşıya. Gelecekte görebileceğimiz şey, gayrimenkul kötü olsa veya sorunlar çıksa bile bu önde gelen emlak şirketlerinin yükselmeye devam edeceğidir.
İkincisi, geleneksel sanayilerin arz yönlü reformu ve çok kanallı tüketimde devlete ait işletmelerin reformu, batma değil, kopya olarak adlandırıyoruz. Gelecekte, giderek daha fazla 3. ve 4. kademe şehir, mağazalar da dahil olmak üzere büyük şehirlerle aynı hayatı yaşayacak ve buna çevre koruma endüstrisindeki büyük gelişme eşlik etmelidir.
Üçüncüsü, 5G, Nesnelerin İnterneti ve yapay zekanın birleşimiyle, çeşitli geleneksel endüstriler yükseltilir ve temelde yükseltilir. Bu, daha sonra bir buhar motoru ve ardından bir motor haline gelen tekstil endüstrisindeki emeğin kullanımına eşdeğerdir.Aynı nedenle, verimliliği büyük ölçüde artırılmıştır.
Dördüncüsü, bilimsel araştırma dönüşümü ve bilimsel araştırma kuluçka sadece bilim ve teknoloji inovasyon kurulu değil, aynı zamanda askeri endüstridir. Askeri endüstride reform çoktan başlamıştır. Askeri endüstrinin ileriye dönük göstergeleri ortaya çıkmıştır. Askeri endüstrinin gelişimi, tam da askeri ve sivillerimizin gelecekteki entegrasyonu ve çeşitli imalat endüstrilerini tamamlaması içindir. Kısa tahta iyi koşullar sağlar. Amerika Birleşik Devletleri'nin ulusal rekabet edebilirliği üç yönden ortaya çıkıyor: 18 ülkenin laboratuvarları ve Stanford Üniversitesi tarafından temsil edilen üniversiteler ve daha da önemlisi, askeri sanayi sistemi, teknoloji devlerinin kendileri tarafından kuluçkaya yatırılan teknoloji, Çin de üçü ve başka yolu yok.
Bu strateji toplantısının tüm içeriğinin özü yukarıdakiler etrafında dönüyor: Size borsada yatırım fırsatları sağlamak için 65 uzmanımız, 70 konuşmamız ve borsada kayıtlı 350 şirketimiz var. Belirleyici ve istikrarlı olabilecek iki tür fırsat olduğunu görüyoruz.Bu yıl, dört büyük varlık yönetimi şirketinin birçok banka müşterisi ve müşterisi var, onlar aynı zamanda ana borçlu ve fonları her zaman kış uykusuna alınamıyor. İstedikleri istikrar. Gelir, istikrarlı gelir nereden geliyor? Biri dönüştürülebilir tahviller, diğeri kantitatif, özellikle kantitatif FOF. Yakında kantitatif bir ekibimiz var. Ellerinde on milyarlarca kantitatif müşteri var.Tüm kantitatif müşterilerin tüm performanslarının bir FOF olması gerektiğini söyledim. Dönüştürülebilir tahvillere ve nicel FOF'a dayalı olarak% 18 çok istikrarlı bir gelir elde ettiler. Bankaların ve diğer büyük finans kuruluşlarının istikrarlı gelir ihtiyaçlarını karşılamak için fon şirketlerinin müşterileriyle çalışabiliriz. Gelecekte, Tianfeng size bilimsel araştırma kuluçka dahil varlık tahsisi hizmetleri sunacaktır Herkesin bilimsel araştırmanın gücünü gerçekten hissetmesini sağlamak için çok iyi bilimsel araştırma projeleri davet ettik. AutoNavi Mapsin kurucusu Bay Chengden size ne yaptıklarını anlatmasını istedik, bu küresel olarak özeldir ve Amerika Birleşik Devletlerinde yapılmamıştır. Güven bulmamızı sağlayan şeyler bunlar.
Son olarak, Tianfeng Araştırma Enstitüsü'nün iki temel noktasından bahsedeceğim: birincisi, endüstri uzmanlarını entegre ediyoruz, kaynakları her yönden entegre ediyoruz ve belirli endüstri trendlerinin getirdiği fırsatları ileriye dönük olarak araştırıyoruz; ikincisi, veriler, üçüncü taraf verilerimiz var , Sistem genelinde doğru veriye sahibiz ve araştırmayı veriye dönüştürüyoruz Araştırma spekülasyona değil veriye dayanır Verinin arkasında mantık ve verinin arkasında gerçek vardır. Uzmanlara dayalı, lider bir ilaç şirketi için müşterilerimiz tarafından oldukça tanınan bir gelir modeli oluşturduk. İnsanların ve verilerin entegrasyonu yoluyla, en iyi varlıkları bağlamak ve en iyi varlıkları en iyi fonlara bağlamak için kaynakların entegrasyonu gerçekleştirilir. Yaptığımız şey, kaynakların, varlıkların ve fonların entegrasyonuna ve eşleştirilmesine odaklanmak ve sonunda en iyi varlıkları ve en iyi yatırım fırsatlarını bulmak. Misyonumuz bu. Geçen yılın sonunda tanıştık ve tüm çalışmalarımızın bunun için olduğunu defalarca vurguladım. Müşteriler para kazanmak için fırsatlar bulur. Bu, müşterilerle olan bir ölüm kalım meselesidir. Misyonumuz en iyi varlıkları ve en iyi fırsatları bulmaktır. Bu, müşterilere karşı en büyük sorumluluktur. Geçen yılın Ekim ayından bu yana, pazar görüşlerimiz bizim tarafımızdan iyi doğrulandı.Piyasadaki ana endüstri zinciri fırsatları, komisyoncular, 5G, demiryolları, askeri, nükleer enerji, radyo ve televizyon, su ürünleri yetiştiriciliği, fotovoltaik, otomobiller, ekspres, paneller, hidrojen enerjisi, askeri sanayi ve diğer fırsatlardır. Hem ileriye dönük kavrayış hem de etkili öneri. Bu yıl, Tianfeng Araştırma Enstitümüzün de tamamlanan üçüncü yılıdır.Bu yıl size kesinlikle sürekli, en iyi varlıkları ve en iyi yatırım fırsatlarını sunacağız. Teşekkürler!
Brokerage China, menkul kıymetler piyasası yetkili medyası "Securities Times" altında yeni bir medyadır. Komisyonculuk Çin, platformda yayınlanan orijinal içeriğin telif hakkına sahiptir.Yetkisiz yeniden basım yasaktır, aksi takdirde ilgili yasal sorumluluk takip edilecektir.
Kimlik: quanshangcn
İpuçları: Borsayı ve en son duyuruları görüntülemek için aracı kurum China WeChat hesabındaki menkul kıymetler kodunu ve kısaltmayı girin; fonun net değerini görüntülemek için fon kodunu ve kısaltmayı girin.
