NEEQ'in bu yılki en büyük satın alımı! Bu A hisseli şirketin 2,1 milyar "crossover" ı Saipu Fitness'ı yuttu ve ikincil piyasa günlük limiti duydu!
8 Nisan akşamı, yeni üçüncü yönetim kurulu şirketi Saipu Fitness (430747) "Satın Alma Raporu" nu açıkladı ve borsada işlem gören Shanding Design şirketi, 2,147 milyar yuan fiyatla şirketin öz sermayesinin% 80,35'ini satın almayı planlıyor.
Bu işlem sorunsuz bir şekilde uygulanabilirse, 2019'dan bu yana Yeni Üçüncü Kurul'daki en büyük birleşme ve satın alma olacaktır.
2,15 milyar "kırlangıç" Saipu fitness
Duyuruya göre, Shanding Design, Huai'an Yuanzhu Yatırım Yönetim Merkezi (Limited Ortaklık) dahil 14 karşı tarafın sahip olduğu Saipu Fitness hisselerinin% 80,35'ini hisse ihracı, dönüştürülebilir tahviller ve nakit ödemenin bir kombinasyonu yoluyla satın almayı planlıyor. Ve kaynak yaratmayı destekliyor. İşlemin tamamlanmasının ardından Shanding Design, Saipu Fitness'ın% 80,35'ine sahip olacak.
Saipu Fitness'in% 100'ünün tahmini değeri 2.673 milyar yuan'dır Müzakerelerin ardından, Saipu Fitness'ın% 80.35 öz sermayesi geçici olarak 2.147 milyar yuan olarak belirlendi.
Bunlar arasında, Shanding Design hisse ihracı yoluyla 1.263 milyar yuan, dönüştürülebilir tahvil ihraç ederek 24.846 milyon yuan ve nakit olarak 859 milyon yuan ödedi.
Shanding Design temel olarak spor ve fitness ile neredeyse "eşsiz" olan kentsel mimari tasarımla uğraşır.
Shanding Design, 2018 yılında, spor ve sağlık sektörünün sürekli olumlu politika ortamı ve son yıllarda spor ve sağlık sektörünün hızlı büyümesi altında yeni iş formatlarını spor ve sağlık endüstrisinde kullanmaya başladığını belirtti.
Bu işlem sayesinde, Shanding Design ve Saipu Fitness şehirli insanların yaşam felsefesini ve kalite arayışını birbirleriyle paylaşacak ve büyük bir şehir hizmet sistemi oluşturacak. İşlem tamamlandıktan sonra, Shanding Design iş stratejisini daha da genişletecek.
Satın alma vakasının açıklanmasından sonra, Shanding Design 9 Nisan'da günlük limiti başlattı, ancak piyasa değeri hala yalnızca 2,39 milyar yuan, ki bu da Saipu Fitness'in tahmini değerinden daha düşük.
Performans açısından bakıldığında ikisi de çok farklı. 2017'de Saipu Fitness'in işletme geliri, 104 milyon yuan net olmayan karla 387 milyon yuan idi; aynı dönemde, Shanding'in işletme geliri 150 milyon yuan ve net kar sadece 15.52 milyon yuan idi.
2018'de Saipu Fitness'in toplam işletme geliri 142 milyon yuan net olmayan kar düşülerek 620 milyon yuan oldu; Shanding Design'ın işletme geliri 216 milyon yuan oldu ve net olmayan kar sadece 26.75 milyon yuan oldu.
GEM arka kapı olamasa da, sektördeki birçok kişi bu birleşmenin Saipu Fitness için bir "sınıf arka kapısı" oluşturabileceğini ve A-hisseleri iki tarafın büyüklüğündeki büyük farktan dolayı "ilk fitness eğitimi stoğu" nu başlatabileceğini sorguladı.
Ancak Shanding Design tarafından 9 Nisan'da yayınlanan duyuru, bu işlemin tamamlanmasının ardından borsada işlem gören şirketin hâkim hissedarlarının hala Yuan Xin ve Che Lu olacağını, işlemin borsada işlem gören şirketin kontrolünde bir değişikliğe yol açmayacağını ve bu işlemin yeniden yapılanma ve listeleme durumu teşkil etmediğini belirtti. .
Açıklamadan yola çıkarak, Saipu Fitness'in özkaynak transferinin Ulusal Öz Sermaye Transfer Sistemi hisse özel konu sözleşmesi devri yoluyla gerçekleştirilmesi planlanıyor ve şu ana kadar Saipu Fitness, listeden çıkarma planını açıklamadı.
Para kazanmak için fitness koçları nasıl eğitilir?
Shanding tarafından tasarlanan büyük satın almalar ve Saipu Fitness'ın olağanüstü performansı, bu işlemi büyük ilgi gördü.
Saipu Fitness, 2016 yılında "arka kapı" Changjiang Electromechanical aracılığıyla NEEQ listesinde yer aldı ve daha sonra menkul kıymetler kısaltmasını "Saipu Fitness" olarak değiştirdi. Ana işi, esas olarak kişisel fitness koçu hizmetlerinin eğitimi yoluyla fitness koçları için teknik eğitim sağlamak ve işletme geliri elde etmek için eğitim ücretleri ve konaklama ücretleri toplamaktır.
Saipu Fitness'ın satış yöntemi esas olarak İnternet, kurumsal web sitesi, WeChat resmi hesabı, telefonla satışlar ve öğrenci yönlendirmeleridir. Satış için ana müşteri grupları spor salonları, üniversiteler, kolejler, emekli sporcular ve eski askerlerdir.
2018 altı aylık raporuna göre Saipu Fitness, 340'ı profesyonel öğretim kadrosu olmak üzere toplam 878 çalışana sahiptir ve toplamın yaklaşık% 40'ını oluşturmaktadır.Ayrıca, 225 satış personeli, 118 pazarlama ve istihdam geliştirme personeli ve 82 stajyer yönetim personeli bulunmaktadır.
2018'in ilk yarısında Saipu Fitness çalışanları
Saipu Fitness bir genel transfer şartnamesi yayınlamadığından, müşteri birim fiyatı gibi veriler henüz açıklanmadı. Ancak bazı yıllık raporlardan yola çıkarak, müşteri birim fiyatı yüksek değil.
2017'yi örnek olarak ele alırsak, o yıl Saipu Fitness'ın ilk beş müşterisinin tamamı bireylerdi ve bu beş müşterinin satış miktarı 21.500 yuan idi. 5 büyük müşterinin toplam satışı sadece 107.600 yuan idi ve şirketin işletme gelirinin 0.00'ını oluşturuyordu. %.
Saipu Fitness'ın 2017'deki ana müşterileri
Yalnızca 21.500 yuan satış temelinde hesaplanırsa, Saipu Fitness'in o yılki 387 milyon yuan işletme gelirinin yaklaşık 18.000 öğrenciyi eğitmesi gerekir.
İş modeli açısından bakıldığında, Saipu Fitness aslında daha çok hafif varlıklı bir eğitim ve öğretim şirketi gibidir. Şirket sadece antrenman yerleri için kiralanmış bir mülk değil, aynı zamanda fitness eğitim ekipmanına yapılan küçük bir yatırımdır.Sadece işçilik maliyeti nispeten yüksektir. Böyle bir varlık-hafif modeli, 2017'de brüt karı% 69,6 olan Saipu Fitness'a daha yüksek brüt kar marjı da getirdi.
Son yıllarda, insanların sağlıklı tüketim konusundaki farkındalığı arttıkça, fitness kişisel antrenman hizmetlerine olan talep gün geçtikçe artmış ve hızlı bir büyüme eğilimi göstermiş, bu da Saipu fitness performansının hızlı büyümesine yol açmıştır.
2018'de, Saipu Fitness'ın işletme geliri, yıllık% 60 artışla 620 milyon yuan oldu; net olmayan kar, yıllık% 35.9 artışla 142 milyon yuan düşürüldü. Saipu Fitness, 2018'de şirketin ana işinin hızla geliştiğini ve kayıtların artarak net kârda hızlı bir büyüme sağladığını söyledi.
NEEQ'in 2019'daki en büyük satın alımı
Shanding, 2019'dan bu yana Yeni Üçüncü Yönetim Kurulu'ndaki en yüksek satın alma olan Saipu Fitness'in 2,15 milyar satın alımını tasarladı.
2019 Yılında Kote Edilen Şirketlere Göre Yeni Üçüncü Kurul Şirketlerinin Birleşme ve Devralmaları
Bundan önce, NEEQ'nun bu yılki en büyük satın alımı Huaming Intelligent'ın Juli Technology'yi satın almasıydı. Bu yıl 15 Ocak'ta Huaming Intelligent, yeni üçüncü yönetim kurulu şirketi Juli Technology'nin hisselerinin% 100'ünü satın almak için hisse ihraç etmeyi ve nakit ödeme yapmayı planladığını duyurdu.İşlem fiyatı başlangıçta 865 milyon yuan olarak belirlendi.
Buna ek olarak, listelenen şirket Hemei Group aslında NEEQ'de Hero Mutual Entertainment hisselerini satın almayı planladı. Hero Mutual Entertainment bu şekilde "eğri listeler" olacak. Hero Mutual Entertainment boyutuyla, bu işlem başlangıçta bu yıl en büyük NEEQ olma potansiyeline sahipti. M&A davası.
Ancak, işlemin iki tarafı belirli işlem fiyatını açıklamadığından ve işlem yakın zamanda sonlandırıldığından, Shanding Design'ın Saipu Fitness'ı satın alması, bu yıl NEEQ'daki en yüksek işlem değerine sahip satın alma olmaya devam ediyor.
Genel olarak, bu yıl borsada işlem gören şirketlerin birleşme ve yeni üçüncü yönetim kurulu şirketlerini satın alma sayısı 2018'dekinden çok daha az oldu.
Seçim verileri, Ocak 2018'den 9 Nisan 2018'e kadar, listelenen şirketler tarafından NEEQ şirketlerinin 48 birleşmesi ve satın alınması olduğunu, ancak bu yıl yalnızca 23 yeni birleşme ve satın almanın eklendiğini gösteriyor.
