Özel bankaların altın çağı gerçekten geldi mi?
Ding Zhiyi, Başkan Yardımcısı, Yiwu Şubesi, China CITIC Bank
Huang Ying, Zhejiang Üniversitesi İşletme Fakültesi Profesörü ve Zhejiang Üniversitesi Sermaye Piyasası Araştırma Merkezi Direktörü
Kendine özgü "başlangıcı" nedeniyle, özel bankaların her hareketi her zaman finans dünyasının ilgisini çekmiştir. Birkaç gün önce, özel bankaların ilk partisi art arda 2016 yıllık raporlarını yayınladı. Bunların arasında 5 bankadan 4'ü karlılık elde etti (Wenzhou Civil Commercial Bank henüz serbest bırakılmadı). WeBank ve Internet Commercial Bank'ın cirosu 2015'in yaklaşık 10 katı, yani 9 kat arttı.
Özel sermayeyle özel bankaların kurulması, finans sektöründeki arz yönlü yapısal reformun önemli bir parçasıdır. Kısa bir süre önce Ulusal Finansal Çalışma Konferansı'nda Xi Jinping, "küçük ve orta ölçekli bankaların ve özel finans kurumlarının gelişimini" vurguladı.
Öyleyse genç özel bankalar için mevcut geri dönüşle ne tür olumlu sinyaller geliyor? Gelecekte ekonomik döngünün testine dayanabilecek mi? Üç misafirimizi birlikte tartışmaya davet ettik.
En dikkat çekici WeBank'ı örnek olarak alın: Bu özel banka, "Mikro Krediler" adlı tek bir ürüne güvenerek ölçeğini genişletti. Bu model sürdürülebilir mi? Diğer özel bankalar için referans nedir?
Huang Ying: Ben şahsen WeBank'ın başarısının, WeChat ve mobil QQ'nun iki süper portalı üzerinden "WeiXin Kredisi" satışından ayrılamayacağını düşünüyorum. WeBank, tipik bir İnternet bankasıdır. Çevrimiçi bir platform aracılığıyla hizmet sağlar ve risk kontrolü yapmak için büyük veri teknolojisini kullanır. İşinin ölçeği oldukça büyüktür. Asıl sorun, emilim ve depolamada sınırlı olmasıdır. Fonlar yalnızca bankalardan ve diğer kurumlardan toptan alınabilir. Fonların maliyeti Etkili bir şekilde düşemez. Ayrıca, büyük veri risk kontrolünün etkisinin de pazar tarafından daha fazla doğrulanması gerekiyor. Diğer özel bankalar için, bu modelin referans olarak pek kullanılmadığını düşünüyorum.
Ding Zhiyi: Şu anda, WeBank'ın "bir numara, her yerde ye" gerçekten de özel bankalar tarafından kuruluşlarının başında kullanılan ortak bir iş stratejisidir. Tek bir ürün yetiştirmeye yönelik bu tür bir odaklanma stratejisini benimsemek, eğer pazar tarafından tanınırsa, çok sayıda müşteri grubunu da kapsayabilir ve önemli karlar elde edebilir. Ancak mevcut finansal ortamın tek bir ürün stratejisinin geliştirilmesi için nispeten elverişsiz olduğunu düşünüyorum. Weizhong ve Netcom'un güçlü hissedar geçmişi olmadan, bir pazar segmentinin gelecekteki gelişimini desteklemesi zordur. Bu özel bankalar, sürdürülebilir rekabet gücü sağlamak, daha ileri gitmek ve daha istikrarlı gitmek için ürün zincirlerinin geliştirilmesine ve müşterilerin genişlemesine hala dikkat etmek zorundadır.
Yıllık rapor, 2016'da en karlı iki özel bankanın tamamen İnternet bankaları olduğunu gösteriyor. Karşılaştırıldığında, geleneksel finans okulunun özel bankaları konumlarını nasıl bulabilir, avantajlarını nasıl oynayabilir ve belirli bir dereceye kadar kendi özelliklerini nasıl oluşturabilir?
Dong Ximiao: Mevcut bakış açısına göre, özel bankalar temelde üç türe ayrılabilir: İnternet bankaları, bölgesel bankalar ve endüstriyel bankalar. Yeni kurulan özel bankaların çoğu bölgesel bankalardır. Aslında, kârlılık sağlayan ilk pilot özel bankalar arasında ilk sırada yer alan Wenzhou Sivil Ticaret Bankası, bölgesel bir bankadır. Güçlü İnternet hissedar geçmişleri nedeniyle, Weizhong ve İnternet satıcıları saf İnternet bankaları olarak konumlandırılmaya uygundur. Ancak bu, diğer özel bankaların körü körüne İnternet tabanlı olması gerektiği anlamına gelmez.Örneğin, bölgesel bankalar yerel pazarı kendi kaynak birikimlerine, hissedarlık geçmişlerine ve rekabet edebilirliklerine göre yoğun bir şekilde geliştirmeli ve işlerini derinleştirmelidir, bu bir idealdir. Gelişim durumu.
Ding Zhiyi: Geleneksel finansal özel bankaların açacağı yolun pek iyimser olmadığını düşünüyorum. Weizhong ve Netcom gibi Tencent ve Alibaba'ya güvenen saf İnternet bankaları, güçlü İnternet kanalı avantajlarına sahiptir ve varlık-hafif tipte ticari satış noktaları veya sayaçları yoktur. Buna karşılık, geleneksel finans okulunun özel bankalarının işletme maliyetleri üzerinde çok fazla yükü var ve kar marjları gittikçe küçülüyor. Aynı zamanda, dört büyük devlete ait banka BATJ (Baidu, Alibaba, Tencent ve JD.com) ile güçlerini birleştirdi.Geleneksel büyük bankaların bu kademesi, saf internet bankalarının iş modellerini ve ürünlerini kapsıyor ve genişletiyor. Zor. Fil uyandığında sırtlanın yaşayacak bir yer bulması zor olacaktır. Ve bu özel bankalar için, politika açısından, bir tavan ve bir sonuç var. Geleneksel finans okulunun özel bankalarının geleceği kolay olmasa da, tüm finansal kurumların varlıklarının olasılığı ve önemi vardır.
Özel bankaların iş modellerinde yenilikçi ve farklılaşan gelişimi için önerileriniz var mı?
Huang Ying: Farklılaştırılmış ve ayırt edici piyasa konumlandırmasını keşfetmek, özel bankaların pilot projelerinin başarısının veya başarısızlığının anahtarıdır. Bu nedenle, özel bankaların işletme hedefleri, iş geliştirme ve destekleyici mekanizma inşası açısından piyasa konumlandırmasına odaklanmaları gerekir. Aktif bir şekilde "İnternet +", büyük veri analizi ve diğer teknolojilerin bankacılık işi ile organik entegrasyonunu teşvik edin ve tedarik zinciri finansmanı, tüketici finansmanı, girişimcilik finansmanı, teknoloji finansmanı, kapsayıcı finansman ve yeşil finans yönlerinde ürün yenilikleri gerçekleştirin. Bunlar gelecekteki özel bankaların farklılıklarıdır. Küreselleşmenin gelişiminde vurgulanabilecek özellikler ve odak noktaları.
Dong Ximiao: Toplumun özel bankalara yönelik yüksek beklentileriyle karşılaştırıldığında, özel bankaların son iki yıldaki gelişimi ve yeniliği biraz yatay oldu ve henüz "yayın balığı" rolü oynamadılar. Peki farklılaşma nasıl uygulanır? Özel bankaların halen çeşitli önlemler alması gerektiğini düşünüyorum. Birincisi, farklılaştırılmış stratejik konumlandırmaya bağlı kalın; ikincisi, farklılaştırılmış bir müşteri grubu oluşturun; üçüncüsü, farklılaştırılmış bir kanal sistemi oluşturun; son olarak, farklılaştırılmış bir risk yönetimi oluşturun. Aynı zamanda, özel bankaların farklılaşan rekabeti, düzenleyici otoritelerin desteğini ve teşvikini gerektirir ve bankaların kendileri de finansal yenilik ile finansal risk önleme ve kontrol arasındaki ilişkiyi dengelemelidir.
Sektör genel olarak özel bankaların 2015 yılında yeni faaliyete geçtiğine ve gelir ve kar tabanlarının görece düşük olduğuna inanıyor. 2016 yılındaki önemli büyüme beklenmedik değil. Peki şimdi, özel bankaların arkasındaki gizli endişeler ve riskler nelerdir?
Dong Ximiao: Özel bankaların konumlandırılması, küçük ve orta ölçekli işletmelerin finansman zorluklarını çözmektir, ancak birçok pilot kurum henüz tam bir ürün ve hizmet sistemi oluşturmamıştır ve destek yeteneklerinin güçlendirilmesi gerekir; iş modelleri açısından bakıldığında, "İnternet +" birçok özel bankanın oluşturacağı iş modelidir. Önemli kavramlar ve yöntemler, ancak düzenleme ve teknoloji gibi birçok faktöre tabi olarak, İnternet finansmanı alanında büyük ve orta ölçekli bankalardan belirgin bir fark yoktur.Müşteri konumlandırması açısından, birçok özel banka aktif olarak küçük, orta ve mikro işletmelere ve bireysel müşterilere Ana hizmet hedefleri, ancak hizmet verilen belirli sektörler ve grupların daha fazla alt bölümlere ayrılması gerekir. Ek olarak, çoğu özel bankacılık kurumunun az sayıda satış noktası, zayıf marka etkileri ve yüksek sermaye maliyetleri vardır, bu da özel bankaların gelişimini ve büyümesini etkiler ve sınırlar.
Huang Ying: Her şeyden önce, çevrimiçi tüccarlar ve Weizhong'un salt İnternet bankaları olarak konumlandırılmasına ek olarak, fiziksel satış noktaları olmadan ve nakit işi olmadan küçük ve mikro kullanıcılara hizmet vermenin yanı sıra, diğer özel bankaların gelişimi de geleneksel iş yerleri ve iş modelleriyle sınırlıdır. Bu özel bankaların ölçek, güç, maliyet, bilgi teknolojisi vb. Açılarından, özellikle finansman maliyetlerini etkin bir şekilde azaltma kabiliyetleri açısından büyük bankalarla rekabet etmesi zordur. Dahası, özel bankaların ulusal kredilerinin alt sınırı yoktur ve kredi durumları da bariz bir dezavantaja sahiptir. Bu nedenle, benim görüşüme göre, özel bankaların iş kapsamının uygun şekilde serbestleştirilmesi gibi sağlıklı bir piyasa ve kurumsal ortamın mevcut inşası, özel bankaların ayakta kalması ve sağlıklı gelişimi için özellikle önemlidir.
Başkent
Evergrowing Bank Araştırma Enstitüsü
Yönetici Dean Dong Ximiao
