Banka finans yönetimi gerçekten yenilgi mi arıyor?
Bir servet yönetimi yan kuruluşunun kurulması, kuyruğunu dev bir timsah gibi sallar ve zaten istikrarsız olan varlık yönetimi bataklığını derinden rahatsız eder.
Pek çok insan, servet yönetimi yan kuruluşlarının büyük varlık yönetimi endüstrisinde rakiplerinin olmadığını ve orduyu süpürmek zorunda olduklarını söylüyor. Nitekim, varlık yönetimi endüstrisinin mevcut ekolojisi açısından, banka dışı kuruluşların doğrudan varlık yönetimi yan kuruluşlarıyla rekabet etmesi daha zordur. Bir servet yönetimi yan kuruluşunun açılış töreni, banka dışı kurumların başkanlarının bir araya gelmesi gibidir. Banka dışı kuruluşların yatırımı, kaçınılmaz olarak çeşitli kaynakların sürekli olarak varlık yönetimi yan kuruluşlarında yoğunlaşmasına yol açacaktır.
Çekirdek olarak büyük ve orta ölçekli banka varlık yönetimi yan kuruluşlarının ve strateji ve hizmet sağlayıcıları olarak çeşitli banka dışı kuruluşların yer aldığı bir varlık yönetimi endüstrisi kümesi sağlam bir şekilde kurulmuş görünmektedir.
Öyleyse, servet yönetimi yan kuruluşları nehirlere ve göllere hakim olana kadar gerçekten sorunsuz gidecek mi? Herhangi bir rakibi var mı?
1 Varlık yönetimi yan kuruluşu: varlık yönetimi mi yoksa varlık yönetimi mi?
Önce bu konuyu atlayalım ve ilginç bir fenomene bakalım. Oluşturulan çeşitli banka varlık yönetimi yan kuruluşlarının İngilizce isimleri, bir sınırın belirsizliğini artıran "Varlık Yönetimi" yerine "Varlık Yönetimi" ne çevrilmiştir: varlık yönetimi ve varlık yönetimi.
Varlık yönetimi ve varlık yönetimi, Batı finans endüstrisinin uygulamasında özetlenen kavramlardır. Bunlar arasında varlık yönetimi, varlık fiyatlandırma, yatırım stratejisi geliştirme ve portföy yönetiminin sonuna yakındır ve sonuçları fon veya varlık yönetimi ürünleridir; varlık yönetimi müşteri tarafına daha yakındır, bir yandan yatırım danışmanlığı hizmetleri sağlar ve varlık yönetimini müşterilere bireysel ihtiyaçlarına göre tahsis eder. Ürünler ise sağlık, iş seyahati, göç ve miras gibi çeşitli katma değerli hizmetler de sunmaktadır. Ancak ikisinin kavramları o kadar da farklı değil.
Varlık yönetimi iştirakleri, teorik olarak varlık yönetimine daha yakın olan, ana iş biçimi olarak varlık yönetimi ürünlerinin ihracı ile müşteriler adına yatırım yönetimi yapar. Aynısı, servet yönetimi işinin yeni varlık yönetimi düzenlemeleri ve yeni mali yönetim düzenlemeleri içindeki konumu için de geçerlidir. Varlık yönetimi işlevi geleneksel olarak bankaların bireysel bankacılık ve özel bankacılık bölümleri tarafından yürütülmektedir. Biri ürünleri tedarik etmekten sorumlu, diğeri ise müşterilere danışmanlık hizmetleri sağlamaktan sorumlu, ikisi zımni yukarı ve aşağı yönlü bir ilişki olmalıdır. Not: Varlık yönetimi hakkında geniş anlamda konuşmak için buradayız, yani sıradan bireyler, yüksek net değerli bireyler ve işletme sahipleri için kaç eşik olduğunu düşünmeden finansal hizmetler sağlamak için buradayız. Buna ek olarak, servet yönetimi şu anda yerel bankaların kişisel finans departmanının işlevlerinden yalnızca biridir ve daha çok bir kanal yönetimi işlevidir.Bu iki işlevin birleşimi de servet yönetimi işine büyük avantajlar sağlar. tartışmak.
Bununla birlikte, gelişme perspektifinden, iki tür işletme ile olgun piyasa seviyesi arasında hala büyük bir boşluk var. Bir yandan, mevcut bankanın serveti yönetme kabiliyeti, hisse senedi ve alternatif işletmeler için çok sayıda FOF ve OEM modelini benimseyen kotasyon tipi sabit gelirli ürünlerle sınırlıdır ve varlık tahsisi ile yönlendirilen portföy yönetimi ve çeşit fiyatlandırmasını gerçekleştirememiştir; diğer yandan bankalar Son müşteri yöneticilerinin profesyonellik düzeyi, olgun denizaşırı yatırım danışmanlarından çok uzaktır ve müşterilerin çıkarlarıyla tutarlı bir teşvik ve kısıtlama sistemi oluşturulmamıştır.
Bu nedenle, devasa bankacılık sisteminde, varlık yönetimi yan kuruluşları tarafından temsil edilen varlık yönetimi işlevleri ile perakende bankalar ve özel bankalar tarafından temsil edilen varlık yönetimi işlevleri arasında aslında büyük bir belirsizlik vardır.
Yatırım stratejilerinin araştırılmasına ve geliştirilmesine kim liderlik ediyor? Ürün hattının yerleşim yönünü kim yönetiyor? Müşterinin varlık tahsisi tavsiyelerini kim yönetiyor? Önümüzdeki birkaç yıl içinde, perakende bankacılık departmanı ile servet yönetimi yan kuruluşu arasında önemli bir dahili oyun başlatılacak.
2 Dahili oyun: talebe dayalı veya arz odaklı
Uluslararası deneyimlerden, büyük finansal gruplar içinde, varlık yönetimi ve varlık yönetimi arasındaki oyun, sonunda üç tür iş modeline dönüşecektir:
İlk kategori, talebe dayalı model dediğim servet yönetimi departmanı tarafından yönlendirilir. Müşteri ihtiyaçlarını, varlık dağılımını ve belirli ürünlerin seçimini anlayarak. Geleneksel finans kurumları arasında, Merrill Lynch (şu anda Bank of America Merrill Lynch) en uç yolu seçmiştir. Merrill Lynchin yatırım yönetimi hizmetleri eskiden satıcı adına Varlık Yönetimi (GPC) ve alıcı adına Varlık Yönetimi (MLIM, orijinal Mercury Varlık Yönetimi Şirketi) olmak üzere iki bölümden oluşuyordu, ancak alıcının varlık yönetimi işinin yavaş gelişimi ve karlılığı nedeniyle Ayrıca nispeten zayıftır. 2005 yılı civarında varlık yönetimi şubesi MLIM'i BlackRock'a satmayı seçti ve yalnızca varlık yönetimi (yatırım danışmanlığı) modülünü elinde tuttu.Müşteriler için yapılandırılan ürünler çoğunlukla dış tedarikten geliyordu. Bununla birlikte, temelde düşük ücretli bir çevrimiçi hizmet modelini izleyen tanınmış Charles Schwab ve Wealthfront gibi daha yeni ortaya çıkan kurumlar bu tür modeli benimsiyor.
İkinci kategori, arz odaklı model dediğim varlık yönetimi departmanı tarafından yönlendirilir. Yani varlık yönetimi kurumları, araştırma sonuçlarına göre çeşitli ürünler sunmakta ve bunları çeşitli kanallar aracılığıyla son müşterilere satmaktadır. Fidelity, BlackRock, Blackstone ve Qiaoshui gibi çoğu bağımsız fon şirketi bu rotayı takip ediyor. Bununla birlikte, bazı büyük çok yönlü fon şirketleri genellikle nispeten büyük doğrudan yatırım danışma ekipleri kurmuşlardır (örneğin, Fidelity Fund çok sayıda çevrimdışı doğrudan satış noktasına sahiptir) veya aşamalı olarak çevrimiçi yatırım danışmanlığı hizmetleri (Vanguard PAS, vb.) . Çin'deki bazı fon şirketleri de bu prensibe benzer şekilde satış yan kuruluşları (Harvest Fortune, China Fortune, vb.) Kurdu.
Statükodan bakıldığında üçüncü kategori, JP Morgan ve Goldman Sachs gibi bazı büyük finansal grupların da nispeten güçlü varlık yönetimi ve varlık yönetimi işlevleri vardır. Bazı çalışmalar bunu gelecekteki servet yönetimi yan kuruluşlarının gelişim paradigması olarak kullandı, bu çok yanlış değil, ancak oluşum sürecini ve ayrıntılarını göz ardı ederek sadece statükoya ve sonuçlara odaklanamayız.
Her şeyden önce, varlık yönetimi ve servet yönetiminin yukarı ve aşağı yönlü bir ilişkisi var gibi görünse de, tarihsel olarak, çoğu bankadaki bu iki tür işletmenin gelişim süreci genellikle dengesizdir ve ikisinin kaynakları kesinlikle senkronize değildir ve her zaman eşleşmez. Başka bir deyişle, hiç kimse beklemeyi göze alamaz. Bazı kurumlarda ve belirli dönemlerde, varlık yönetimi sektörü daha güçlüdür ve müşteri departmanı yetişemez, bu da tatmin edici olmayan satış sonuçlarına neden olur.Varlık yönetimi departmanı, aşağıya doğru genişlemek için kendi başına bağımsız bir danışman hizmet ekibi kurmalıdır.Bazen satış ekibi binlerce kişiye ulaşır. Çok büyük. Daha fazla durumda, ticari bir banka olarak, kanal gücü daha güçlüdür (Citi, UBS vb. Gibi), varlık yönetimi (yatırım danışmanı) ekibi daha hızlı gelişir ve varlık yönetimi departmanının ürün tedariki devam edemez ve varlık yönetimi departmanının bağımsız olması gerekir. Yatırım stratejileri geliştirin, çok sayıda harici ürün satın alın ve hatta varlık yönetimi sektörü altında fon şirketleri satın alın.
İkinci olarak, günümüzde bazı büyük bankalar, Varlık Yönetimi ve Varlık Yönetimini, daha yüksek bir düzeyde ticari işbirliğini güçlendirmeyi amaçlayan birleşik yönetim için yatırım yönetimi bölümünde birleştirse de. Örneğin, JP Morganın varlık yönetimi ve varlık yönetimi ortak bir CEOya sahiptir, ancak ikisi Aslında, her bir parça nispeten bağımsız ve eksiksiz bir ekip oluşturur. Yalnızca işbölümüne dayalı olarak, varlık yönetimi ve servet yönetimi ürünler açısından gittikçe daha fazla kesişme noktasına sahiptir.Elbette, her ikisinin de geliştirilmesi, bankacılık kanallarının geliştirilmesinden ve iyileştirilmesinden de yararlanır.
Kaynak: JP Morgan
Örneğin, UBS, varlık yönetimi ve varlık yönetimi, yatırım bankacılığı ve ticari bankacılığın yanı sıra dört ana sektördür. Hem varlık yönetimi hem de varlık yönetimi, stratejik araştırmadan ürün satışlarına ve müşteri hizmetlerine kadar tek noktadan çalışmayı tamamlayabilir. Varlık yönetimi ekibi 3.400 kişiliktir. Açıktır ki, sadece bir araştırma ve ürün çıktı departmanı olarak değil, aynı zamanda tam bir ön, orta ve arka ofis kadrosuna sahip ve ana şirketten (birçok hizmet gibi) tamamen bağımsız olsa bile bağımsız olarak çalışabilen bir fon şirketi olarak konumlandırılmıştır. Kurumsal müşteriler). Tabii ki, grubun bir parçası olarak varlık yönetimi şirketleri, servet yönetimi sektöründeki müşterilerin arzından büyük ölçüde faydalanacaktır. Öte yandan, servet yönetimi işlevinin araştırma ve strateji sistemi de bağımsız ve eksiksizdir. Geçen gün aşağılayıcı sözlerde bulunan yaşlı adam, Paul Donovan (Paul Donovan), UBS'nin servet yönetimi sektörünün baş ekonomisti (askıya alındı).
Varlık yönetimi ve varlık yönetimi işlevleri eksiksiz ve bağımsızdır, ancak birlikte, büyük ölçekli denizaşırı entegre bankaların evriminin ve gelişiminin bir özelliği olan organik bir bütün oluştururlar.
UBS'nin dört ana iş alanı
kaynak: şirket faaliyet raporu
3 Perakende ve finansal yönetim: rekabetçi koordinasyon altında model varsayımlar
Bir bankanın perakende ve özel bankacılık departmanı sadece bir satış kanalıysa ve yatırım yönetimi yeteneklerini bağımsız olarak inşa etme ihtiyacı veya hırsı yoksa, buna katılmıyorum.
Yurtiçi banka perakende departmanları, müşterilere banka finans yönetimi geçmişinden çok daha iyi olan finansal yönetim hizmetleri sunmaktadır. 1990'lı yıllarda Hazine bonolarından başlayarak, banka perakende kanalları sigorta ve fon gibi çeşitli finansal ürünleri satmaktadır. Aslında banka dışı varlık yönetimi kurumlarının çoğu, bankanın perakende kanalı departmanıyla bankanın varlık yönetimi departmanından yaklaşık 10 yıl önce iletişime geçti.
Bireysel bankacılık ve özel bankacılık sektörlerini pasif satış kanalları olarak ele almak açıkça çok dar. Geçmişte, perakende bankaların dezavantajı yatırım yeteneklerinin eksikliğiydi. Ancak son yıllarda, bankaların bireysel ve özel bankacılık departmanlarının yatırım yönetimi ve varlık yönetimi hizmet yeteneklerini geliştirmek için gösterdikleri çabalar açıktır.
Kamu varlık yönetimi alanında, çok sayıda banka şubesi hesap yöneticisi (kayıtlı finansal planlayıcı) gibi mesleki yeterlilik sertifikaları almış ve birçok banka kamu fonlarına dayalı çevrimiçi robo-danışmanlık hizmetleri başlatmıştır. Dahası, bazı denizaşırı varlık yönetimi kurumları gibi, merkez ofisteki uzman danışman ekibi tarafından desteklenen elektronik taşınabilir araçların (iPad'e kurulan kişisel finansal planlama sistemi gibi) kullanımı yoluyla, müşterilere doğrudan varlık tahsisi tavsiyesi sağlayabilirler.
Yüksek net değerli (HNWI) ve ultra yüksek net değerli (UHNWI) müşteri grupları alanında, büyük bankaların özel bankaları da PE ürünleri, riskten korunma fonu ürünleri ve denizaşırı bağlantılı yatırım ürünleri gibi ayırt edici alternatif varlık yönetimi hizmetleri sunmaya başladı. Kanal, bu kişilerin bilançosuna girdi. Endüstrinin, büyük bir bankanın özel bankacılık departmanının yeni varlık yönetimi düzenlemelerinden önce yüz milyarlarca varlık yönetimi ürününden oluşan bir havuz işlettiğini bildiğini ve özel FOF açısından varlık yönetimi departmanından birkaç yıl öncesini bildiğinden bahsetmiyorum bile.
Bazıları, perakende departmanının kendi markasına ait bir ürün taşıyıcısı olmadığını, sadece müşterilere ürün satabildiğini ve kapsamlı hesap bazlı hizmetler sağlayamayacağını söyleyebilir, bu bir anlam ifade ediyor. Ancak, teknolojinin gelişmesiyle birlikte, çevrimiçi yatırım danışmanlığı modelinin oluşturduğu "sanal kişisel varlık yönetimi hesabı" nın temelde müşterilere portföy önerisi, net değeri görüntüleme, bilgi ifşa etme ve hatta risk uyarısı (birçok banka çevrimiçi bankacılığı) sağlama amacına ulaşabileceğini unutmayın. Ve Uygulama benzer işlevler sağlayabilir).
Buna ek olarak, banka perakende işi daha büyük bir kalkınma fırsatına öncülük edecek: yatırım danışmanlığı. Çeşitli işaretler, on yıldan fazla süredir sessiz kalan yatırım danışmanlığı lisansının yakın zamanda gevşediğini gösteriyor. Finans kuruluşunun yatırım danışmanlığı (FA) piyasa erişimi nihayet yasal olarak serbestleştirildiğinde ve finansal teknolojinin yardımıyla, bankanın bazı terminal müşteri yöneticileri hızlı bir şekilde kalifiye yatırım danışmanlarına dönüşebilir. Pazar beklentileri çok büyüktür. Bu daha büyük bir konu, daha sonra kaydedeceğim.
Öte yandan, banka finans yönetiminin neden güçlü olduklarını kabul etmesi gerekir.
Geçmişte banka servet yönetiminin hızlı gelişimi temelde iki koşuldan kaynaklanmaktadır: Birincisi, müşterilere uygun maliyetli varlık yönetimi ürünleri sağlamak için fon havuzu işini yaklaşık on yıl boyunca daha düşük bir maliyetle işletebilir. İkincisi, banka markaları ve büyük satış kanalları tarafından destekleniyor.
Düzenleyici arbitraj ve marka primleri tamamen ortadan kaldırılır ve net değer yönetimi aşamasına alınırsa, varlık yönetimi iştirakleri, bankanın ihraç kanallarıyla eşit düzeyde rekabet etmek için diğer varlık yönetimi kurumlarıyla başa baş, gerçek yetenekler grubun fon şirketlerinden çok daha güçlü olmayabilir. Müşterilerin net değeri olan yeni varlık yönetimi ürünlerini satın almalarına nasıl imkan verileceği daha yeterli nedenler gerektirir. Bu nedenle, varlık yönetimi iştiraklerinin karşılaştığı en büyük zorluk, bankanın perakende departmanının dış kaynakların entegrasyonunun getirdiği rekabet baskısıyla yüzleşmek ve kendi ürün yetenekleri henüz devasa kanal talebini karşılayamamaktır.
Şu anda ve gelecekte, varlık yönetimi iştirakleri ile perakende kanalları arasında rekabetten daha fazla sinerji olacaktır. Bu konuda hiç şüphe yok. Bununla birlikte, servet yönetimi iştiraklerinin bankanın kanallarına olan yüksek bağımlılığı göz önüne alındığında, iki değerlendirme ve fayda dağıtım mekanizması olacaktır. Önemli farklılıklar vardır (bunların çoğu aynı banka liderlerinden sorumlu değildir), yan kuruluşlar ve perakende departmanları arasındaki kanal kaynakları için rekabet nesneldir:
1. Şube hesap yöneticisiysem ve servet yönetimi şirketi benden servet yönetimi ürünleri satmamı isterse, ancak bu çeyrekte benim ana değerlendirmem mevduattaki artışsa ne yapmalıyım?
2. Özel banka finans danışmanıysam, müşterilere danışmanlık ve işlem hizmetleri sağlayabilir ve% 1 gibi kapsamlı bir oran alabilirim. Ancak varlık yönetimi şirketinin ürünleri için satış komisyonu% 0,5 ve fonlar birkaç yıldır hareket ettirilmedi.
3. Finans departmanında satış erişiminden sorumlu bir ürün müdürüysem ve kanal, müşterilerin artık Sci-tech Innovation Board'daki stok ürünlere yatırım yapmaları gerektiğini yansıtıyorsa ve diğer kişilerin fonları kapıya teslim edilmişse ne yapmalıyım?
4. İnternet Finans Departmanının yapay zeka geliştirme müdürü olduğumu ve X Zhitou'nun üç yıllık performansımızın varlık yönetimi şirketleri tarafından yönetilen halka açık FOF varlık yönetimi ürünlerinden daha iyi olduğunu varsayalım, ne yapmalıyım?
En temel şey, perakende departmanının bir servet yönetimi yan kuruluşu olmasa bile, yine de satacak ürünleri vardır, ancak varlık yönetimi yan kuruluşunun bu kanalı yoksa, bununla başa çıkmanın zor olacağıdır.
Önümüzdeki on yıl içinde varlık yönetimi pazarının rekabetçi ortamının, varlık yönetimi yan kuruluşları tarafından yönetilen ve banka dışı kuruluşlar (dış kaynak kullanımı) tarafından desteklenen ve perakende bankalar tarafından yönetilen yatırım danışmanlığı (birleşik ürün satışları) tarafından desteklenen iki tür endüstriyel kümeye dayanacağına karar veriyorum. İş modelleri arasındaki rekabet.
Bağış perspektifinden bakıldığında, iki modelin kendi avantajları ve dezavantajları vardır:
Finansal yönetimin en büyük avantajı artık lisans. Mevcut düzenleyici politikalara göre, bankaların finansal yönetim kısıtlamaları görece azdır ve yönetim özgürlüğü, diğer halka açık varlık yönetimi ürünlerine göre çok daha fazladır. Bu nedenle, yatırım yöneticilerinin aynı stratejilere ve aynı yönetim yeteneklerine sahip olduğunu varsayarsak, bir ürün taşıyıcısı olarak banka finansal yönetimini kullanmak daha olasıdır. Halka arz fonları daha uygundur ve ürünlerin kanal ihracı için tercih edilen seçenek olabilir. Buna ek olarak, finansal yönetim, yatırım yönetimi ve varlık tahsisi açısından daha profesyoneldir, ancak bir miktar esneklik ve kolaylıktan yoksundur (özellikle yerleştirme gibi düzenleyici kısıtlamalar dikkate alındığında) ve hizmetler o kadar kapsamlı değildir.
Bankanın perakende ve özel bankacılık departmanı şu anda "kanal yönetimi ve değerlendirme" ve "varlık yönetimi" olmak üzere iki fonksiyona sahip. Açıkçası, suya yakın müşteri kaynakları avantajına sahip ve ayrıca daha esnek ve çeşitlendirilmiş iş modellerine (acente satışları, yatırım danışmanlığı ve gelecekte tam güç) sahip. Komisyon vb.). Ve ajans satış işinin sadece paraya çevirme riski daha az olduğundan, daha geniş bir yönetici yelpazesine ulaşabilir. Ancak bazı sistemlerde eksiklik olabilir ve uzun vadeli bir sistem yapısı kurumsal müşterilere hizmet verme açısından varlık yönetimi sektörü kadar uygun olmayabilir.
Yukarıdaki analiz, varlık yönetimi pazarının karmaşıklığını bir ölçüde basitleştirmektedir.Sigorta ve emeklilik fonları dahil olmak üzere kurumların katılımı, rekabet ortamını daha çeşitli hale getirecektir. Ancak genel olarak bakıldığında, Çin'in varlık yönetimi endüstrisinin mevcut kaynak dağılımı açısından, yukarıdaki iki modelin büyüme oranı, ölçek ve etki açısından varlık yönetimi endüstrisinin gelecekteki gelişiminde baskın güç olacağını düşünüyorum.
Son olarak, uzun vadede, perakende bankacılık (kişisel finans ve konut kredileri gibi ticari bankacılık sektörleri) ve varlık yönetimi iki ayrı ve bağlantılı sektör olarak kalmalıdır. Mesleki gelişim perspektifinden, denizaşırı deneyime, işletme servet yönetimine ve diğer perakende bankacılık işlerine, koşullar olgunlaştığında bağımsız olarak (tıpkı bir süre önce özel banka iştiraklerinin kurulmasının söylendiği gibi) atıfta bulunulması da olası bir gelişim yoludur.
4 Güçlendirme gücü kraldır
1. Varlık yönetimi yan kuruluşu
Çin'deki mali kaynakların mevcut yoğunluğu göz önüne alındığında, çeşitli kurumlar tarafından bankacılık kanallarından gelen mali ürünler için şahıslara verilen fonların çoğu var olmaya devam edecek. Özellikle büyük ve orta ölçekli bankalar için, varlık yönetimi iştirakleri, kısa vadeli veya uzun vadeli olasılıklardan bağımsız olarak bankanın satış kanalı kaynaklarını tamamen tekelleştiremez.
İyi performans. Bir servet yönetimi yan kuruluşu gerçekten net bir değere dönüşmek istiyorsa (sözde net değere sahip parasal ürünler ve sabit maliyet değerleme ürünleri buraya dahil edilmemiştir), sonraki dönem için önemli hedef, ilk önce daha iyi performans göstermektir. Banka tarafından kanallar aracılığıyla satılan aynı tür kamu fonları, gerçekten bir performans markası oluşturmuştur.
Gerçek yatırım araştırması yapın. Mevcut bol dış kaynaklardan yararlanarak, FOF yardımıyla ürün yelpazenizi genişletebilirsiniz, ancak aslında diğer perakende departmanları da bunu yapabilir ve bu mutlaka kötü değildir. Bu sadece bir geçiş, uzun vadede, temel ürünlere dayalı yatırım ve araştırma yeteneklerini güçlendirmek için hala gerekli. Bu, "varlık yönetimi kurumunun" yerleşeceği sermayedir.
İşe alım satışları. Bazı servet yönetimi yan kuruluşlarının işe alım reklamlarını okudum ve hepsinin yatırım araştırması, ürünler, risk kontrolü ve uyumluluk konularında yetenekleri işe aldığını, ancak hiç kimse hesap yöneticilerini işe almadığını gördüm. Servet yönetimi iştiraklerinin büyük banka ağacı altında satış yapmasına gerek olmadığını gerçekten düşünüyor musunuz? Daha fazla acemi olduğunu düşünüyorum.Gelecekte, hizmet acentesi müşterilerine hizmet verse bile B Partisi olmak için daha fazla fırsat olacak mı?
2. Kişisel finans ve özel bankacılık sektörü
Perakende departmanı olarak, sadece ürün erişimi değil, bağımsız ve profesyonel bir yatırım araştırma ve strateji ekibi kurmaya özen göstermeliyiz. Şu anda, bankanın acente satış departmanlarının çoğu, "Hangi varlık iyi olacak?", "Müşterilere ne satmalıyız?" Ve "Hangi müşteriler için ne tür bir kombinasyon uygundur?" Gibi temel sorulardır. , Ancak yabancı bir bankada, bu aslında merkezde düzinelerce insan ve yüzlerce kişiden oluşan büyük bir çekirdek strateji ekibi olmalıdır. Bu sadece daha doğru pazarlama stratejileri oluşturmaya yardımcı olmakla kalmaz, aynı zamanda danışmanlık hizmetlerinin geliştirilmesi için temellerin atılmasına da yardımcı olur.
Şubelerde, yeni ortamda gerçek servet yönetimi yatırım danışmanlığı işinin yolunu açmak için gerçek profesyonel yeteneklere ve müşteri kaynaklarına sahip bir yatırım danışmanları ekibini aktif olarak yetiştirmeliyiz.
Buna paralel olarak, satış değerlendirme eksikliklerinden, kısa vadeli teşviklerden ve performansa değil ölçek vurgusundan kurtulmak için kademeli olarak müşterilerin çıkarlarına uygun bir teşvik ve kısıtlama sistemi kurulmalıdır.
Aynı zamanda, yüksek kaliteli varlıkların ve yatırım yöneticilerinin kaynağını mevcut bazda genişletmeye ve AI sistem uygulamalarına yatırımı artırmaya devam etmeliyiz, bunlar zaten stratejik düzenlemelerdir.
3. Banka dışı varlık yönetimi kurumları
Bankaların iki ana iş modeli arasındaki anlaşmazlık aslında broker ve fonlar gibi banka dışı kurumların çoğu için bir fırsattır. Bir yandan acente satışları ve dış kaynak kullanımı tamamen yapılıyor, yani kurumların ve kanalların müşteri gelişimi vazgeçilmezdir ve birçok insanı besleyebilir. Öte yandan, çeşitli potansiyel stratejiler için çeşitli finansman kaynakları da sağlar.
Ancak pozisyonun hala doğru olması gerekiyor. Temel yeteneklerin güçlendirilmesi, farklılaştırılmış operasyonlar, biraz özellik ve büyük dalgalar ve kum sürecinde mümkün olduğu kadar uzun süre ayakta kalmaya çalışmak, küçük ve orta ölçekli kurumların kralıdır.
Bununla birlikte, servet yönetimi iştirakleri ve banka perakende departmanları, aynı ağaçtaki iki şubenin hepsinden sonra. Her türlü oyundan sonra toz toprağa dönecek ve kir toprağa geri dönecektir.
Kaynak: Poker Yatırımcısı
Daha fazla finansal bilgi için Tonghuashun Finance WeChat Resmi Hesabını (ths518) takip edin
