g u t x .com.tr İpek yolu - Çin'i anlamaya götürürüm

Yarı iletken "kışın" ötesinde, bekleyen umut bulacaksınız

Yarı iletken "soğuk kış" nasıl bir soğuk kıştır?

Metin Yayajun

Şekil İnternet

Bu yıl 7 Kasım'da Lidong'un geleneksel Çin güneş terimi ... Ceketler ve uzun pantolonlar yavaş yavaş kalkıyor ve küçülmeye başlıyor. 18 yıl kışında her yerde gözyaşları akıyor gibiydi, bir nesil dövüş sanatları hayalleri yaratan Jin Yong vefat etti, gençlere özel bir yol vermenin zamanı geldiğini söyledik. Stan Lee de aceleyle uzaklaştı ve bir süper kahramanın babasının tıpkı eski Wolverine gibi yıllarca kaybedeceği ortaya çıktı. Birkaç gün önce, "İki Bomba ve Bir Yıldız" Değerli Madalyayı kazanan akademisyen Cheng Kaijia vefat etti.Şimdiye kadar 23 "İki Bomba ve Bir Yıldız" Merit Madalya kazananlarından sadece dördü hala hayatta. Sürekli veda dalgası insanları soğuk hissettirir.

Yarı iletken endüstrisinin "soğuk kışı" nın yanı sıra bu kışa "çeşniler" ekleyen bunlardan daha fazlası var. Bu kelimeden son zamanlarda sürekli olarak bahsediliyor. Semi'nin tahmin ettiği gibi, 2018/19 küresel yarı iletken ekipman satışlarının büyüme oranı 2017'den itibaren olacak. % 37'lik bir yavaşlama% 10,8 /% 7,7'ye geriledi ve pazar büyüklüğü sırasıyla 62,7 milyar ABD Doları ve 67,5 milyar ABD Doları oldu. Aşağı akış gofret fabrikaları beklendiği gibi devam etmiyorsa, 2019'da küresel ekipman yatırımında düşüş riski bile var.

Bu nasıl bir "kış"?

Bir

340 milyar yuan, bu yıldan 14 Kasım'a kadar Samsung Group'un 16 bağlı kuruluşundan buharlaştırılan para miktarıdır. Samsung Electronics, Samsung Group altında en yüksek piyasa değerine sahip şirkettir ve bu yıl piyasa değeri% 13.94 düşüşle 283.92 trilyon won'a (253.1 milyar ABD Doları) düşmüştür. ).

Samsungun akıllı telefonları küresel gönderi sıralamasında birinci sırada yer alıyor ancak patron biraz tedirgin. Son yıllarda sevkiyatlar her yıl düştü. Bu yılın üçüncü çeyreğinde, Samsung'un akıllı telefon işinin işletme karı, bu yılın ikinci çeyreğine göre% 30'un üzerinde bir düşüşle 2,2 trilyon won (yaklaşık 1,95 milyar ABD Doları) oldu. Eskiden Çin pazarında bir numaraydı, ancak şimdi yalnızca aşağıdaki resimdeki gibi görünebilir.

Üçüncü çeyrek mali raporunda, Samsungun karı, temelde% 80in üzerinde katkıda bulunan yarı iletken işi nedeniyle keskin bir şekilde arttı. Ancak, Samsung'un bellek fiyatlarındaki düşüşü önlemek için 2019'da genişleme planlarını azaltacağını ve Samsung'un genel sermaye harcamalarının% 8'den fazla düşmesinin beklendiğini göreceksiniz. Bunlar arasında, yüksek piyasa fiyatlarını korumak için DRAM yatırımı% 20 oranında azaltıldı.

Samsung, fiyat düşüşleriyle başa çıkmak için muhafazakar bir strateji kullandı ve bu strateji "soğuk kış" olarak adlandırılan dönemi hedefledi.

Bir başka dev çip şirketi olan Nvidia, birkaç gün önce 2019 mali yılının üçüncü çeyrek finansal raporunu açıkladı. Rapor, Nvidianın üçüncü çeyrek gelirinin, geçen yılın aynı dönemindeki 2,636 milyar ABD dolarına kıyasla% 21 artışla 3,181 milyar ABD doları olduğunu; net karının, geçen yılın aynı dönemindeki 838 milyon ABD dolarına göre% 47 artışla 1,230 milyar ABD doları olduğunu gösteriyor.

Bu, analistlerin küçümsediği bir başka yüksek büyüme "dram" dır. Piyasa değeri, bir işlem gününde 23 milyar dolardan fazla buharlaştı. Bunun bir nedeni, kripto para birimi piyasasının artık başarılı olmaması ve madenciliğe adanmış birçok yonga üreticisinin de NVIDIA GPU madenciliğinin ilgi odağı olması. Ayrıca analist konferans görüşmelerinde sürekli dile getirilen bir envanter sorunu da var.Yeni Turing makine yongasının piyasaya sürülmesinden sonra, şirketin önceki nesil Pascal mimarisi oyun yongası envanterini temizlemek zor.

Performansınız artsa da, kriz olduğu ve beklentileri karşılamadığı sürece sektör için soğuk bir kış olduğunu söylemeliyim.

iki

19 Kasım'da ABD Ticaret Bakanlığı, Sanayi ve Güvenlik Bürosu (BIS), yeni ortaya çıkan ve temel teknolojiler ve ilgili ürünler için AI teknolojisini, AI çiplerini yönlendiren bir ihracat kontrol çerçevesi yayınladı. Robotik ve kuantum hesaplama gibi birkaç temel sınır teknolojisi hızla artıyor.

Bazı medya organları bunun "bir taşı kaldırmak ve kendi ayağına çarpmak" olduğunu analiz etti. Daha fazla kontrol önlemi uygulamaya konduğunda, Intel, Qualcomm, Nvidia ve TI gibi Amerikan yarı iletken şirketlerinin denizaşırı işlerini etkileyebilir. Bazı analistler ayrıca Çin'den doğrudan bahsedilmese de Çin'in büyük ölçüde etkileneceğini söyledi. Açıkçası, başka bir Qishang yumrukları setidir.

Wall Street Journal, 19'uncu tarihli bir raporda ABD Cumhuriyetçi Senatör Marco Rubio ve 16 Kongre üyesinin Ağustos sonunda ABD Dışişleri Bakanı Mike Pompeo ve ABD Hazine Bakanı Maynu'ya birlikte yazdıklarından bahsetti. Qin (Steven T. Mnuchin), Trump yönetimini Hikvision ve Zhejiang Dahua Technology Co.Ltd'ye yaptırım uygulamaya çağırdı.

Bu yıl çok fazla böyle haber gördük.

Geçen ay, ABD Ticaret Bakanlığı, Fujian Jinhua'ya ambargo ve ardından ZTE olayını duyurdu. 267 milyar ABD doları, 200 milyar ABD doları, 60 milyar ABD doları, 34 milyar ABD doları, Çin-ABD ticaret savaşına ilişkin bu rakamlar defalarca haber manşetlerinde yer alıyor. Yazar, her türden kriz söyleminden, bunun "acı kış" olduğunu derinden anladı.

üç

Apple'ın iPhone ekran tedarikçisi Biel Crystal tarafından son zamanlarda açıklanan işten çıkarmaların sayısı on bin kişi. O sırada Atina, Pers 100.000 ordusunu yenmek için 10.000 kişiyi kullandı.Atina askerleri, "Köle olmamak için ölüme yemin edin!" Diye bağırdılar. İşten çıkarılmış 10.000 kişi, sözde "kışın" kölesi gibi görünüyordu.

Toshiba'nın ileride işten çıkaracağını açıkladığı kişi sayısı yedi bin kişi. Geçtiğimiz iki yılda Toshiba, performans kayıpları, mali dolandırıcılık, "kırık kollarla hayatta kalma" ile sektörün bir minyatürü haline gelebilir ... ve gelecekte işten çıkarılacak 7.000 kişi, daha önce işten çıkarılmış 10.000'den fazla kişiyle karşılaştırılır. Küçük sayı.

Tabii ki, çekiç işten çıkarmalar% 40 ve Hon Hai'nin 340.000 kişiyi işten çıkarma planı söylentileri çürütmek için resmi olarak hızlandırıldı.

Ayrıca, bu yıl birçok yarı iletken üreticisinin Çin'deki fabrikalarını kapatmasıyla ilgili haberleri de gördük.

Bu işten çıkarmalar ve fabrikaların kapanması "kışın" gelişi gibi görünüyor.

dört

Görünüşe göre sadece Samsung cep telefonlarının şehirden kaldırıldığını gördük, ancak Samsung'un akıllı telefon işinin CEO'su Koh Dong-jin'in geçenlerde söylediklerine dikkat etmedik: "Yeni nesil amiral gemisi ürünü Galaxy 10 ve katlanabilir ekranlı telefonlardan geçmeyi umuyoruz. Zorlukların üstesinden gelmek."

Nvidia ayrıca, yeni RT Çekirdeği aracılığıyla ışın izlemeyi hızlandırabilen ve yeni Tensor Çekirdeği aracılığıyla yapay zeka çıkarımını hızlandırabilen 23 milyar ABD Dolarının piyasa değeri buharlaşmadan kısa bir süre önce en son Turing mimarisini yayınladı; Bu mimariye dayanan Huang Renxun ayrıca Seri Quadro RTX yeni ürünler ve Grforece RTX yeni ürünler. Yapay zeka, otonom sürüş ve temel sektörlerdeki oyun çipi işinden elde edilen gelir beklentileri aşarak% 68 arttı.

Çin-ABD ticaret savaşı ve çeşitli ihracat kısıtlamaları, birçok Çinli yarı iletken üreticisine iç talebi artırma fırsatı vermiştir ve bu dönemde birçok üretici endüstri tarafından tanınmıştır. İçsel güven düşüncesi kırıldı ve herkes gerçekten bir şeyler yapan yerli yarı iletken şirketlerini aramaya başladı.

Toshiba, işten çıkarmalar sırasında önümüzdeki beş yıl içinde ekipman yatırımı ve araştırma ve geliştirme harcamalarına 1.7 trilyon yen harcama planlarını açıkladı.Yatırım hedefleri ağırlıklı olarak sosyal altyapı ve yapay zeka olup, lityum iyon pil üretimini de artıracak.

Akıllı telefon işinden doğan yatırım coşkusu yavaş yavaş sakinleşti ve şirketler yeni büyüme noktaları arıyor. Fabrikaların kapanmasıyla ilgili birçok haberin arkasında teknolojik değişiklikler var. Örneğin Nikon daha önce Çin'de bir fabrikayı kapattı çünkü kamera işinin akıllı telefonlar tarafından vurulmuş olması.

Sermayenin hızlı bir şekilde kutsanmasıyla, endüstri her zaman bir dereceye kadar uyum sağlayacaktır. Pazarın ayarlanması her zaman kademeli olarak makul hale gelecektir ve endüstrinin olgun gelişimi yavaş yavaş devleri doğuracaktır. "Acı kış", doğuştan gelen düşüncemizin kırılması ve kendi parasını yiyen şirketlerin artık parayı alamaması ve birçok değişikliğin hazırlıksız yakalanması olabilir.

Ve "kışın" ötesinde, bekleyen umudu bulacağız.