"Nakitsiz" oyun: arkasında kaç oyun var? Caijing'in kapağı
Hükümet liderliğindeki UnionPay'in ortaya çıkışından İnternet devlerinin önderlik ettiği ödeme devrimine kadar, nakit olmayan ödeme, kurumlar ve kurumlar ile piyasa ve hükümet arasındaki sürekli oyunda giderek ana akım haline geldi. Tüketicilerin kuşaksal değişimi ve teknolojik gelişmelerle birlikte, nakitsiz bir toplum yavaş yavaş yaklaşıyor.
Caijing muhabiri Zhang Wei, Han Xiao, Gong Yijie, Yang Xiuhong / Wen Yuan Man / Editör
Bir anonim banka başkanı anılarında, 2002 civarında, Hong Kong'da, genellikle sadece anahtarınızı, Ahtapotunuzu, kredi kartınızı ve cep telefonunuzu getirmeniz gerektiğini, otobüse binerek zaten nakitsiz olabileceğinizi yazdı.
Öte yandan, Çin anakarasında, banka şubelerine gittikçe daha az insan gidiyor ve daha az ve daha az nakit hizmetleri var; her yerde görülebilen QR kod logoları, tarama kodu ödemesini hızlı bir şekilde gerçekleştirebilir; insanlar cep telefonuyla hiçbir şeye sahip olamaz. Endişeyle alışverişe çıkın, yiyin ve çay için.
Bazı insanlar yukarıdaki fenomeni "nakitsiz" olarak adlandırıyor Baidu araması bunu biliyor.İngilizce adı nakitsiz. İlgili birçok çalışma ve rapor var.Ancak "nakitsiz" kelimesinin çevirisi Çin'de çıkmıyor.
Nakit yok kavramı kullanılmazsa, nakitsiz terimi, Çin'de son on yılda nakit olmayan ödemenin sollama gelişimini iyi bir şekilde yorumlayabilir. Küresel karşılaştırılabilir bir bakış açısıyla, 2015 gibi erken bir tarihte, Çin'in gayri nakdi ödemeleri küresel nakit olmayan ödemelerin% 22.12'sini oluşturuyordu ve büyüme oranı küresel ortalamanın 4 katından fazlaydı.
Yukarıda belirtilen iş koşullarını daha iyi yansıtabilen kentsel formların geliştirilmesidir. Bu model, Alipay'in bulunduğu iki büyük ödeme devi olan Hangzhou'da ve WeChat'in bulunduğu Shenzhen'de özellikle belirgindir.
Ant Financial tarafından sağlanan verilere göre, şu anda Hangzhou'daki süpermarketlerin ve marketlerin% 95'inden fazlası ödeme için Alipay'i kullanabiliyor; taksilerin% 98'inden fazlası mobil ödemeyi destekliyor.
Aynı zamanda, Çin'de geçen yıl toplam mobil ödeme hizmeti sayısı 122,86 milyar, 277,1 trilyon yuan'a ulaştı ve 112,88 milyar İnternet ödeme hizmeti, 2133,4 trilyon yuan işlendi Mobil ödeme hizmetlerinin sayısı ilk kez İnternet ödemesini geçti.
Bazı insanlar yukarıdaki fenomeni Çin'in kredi kartı geliştirmesinin gecikmeli gelişimine bağlarken, diğerleri Çin'in düzenleyici yenilik teşvikinin üçüncü şahıs mobil ödemelerinin hızlı gelişimini desteklediğine inanıyor.
Giderek daha fazla insan cüzdanı olmadan ve sadece cep telefonu ile dışarı çıkmaya alışıyor, bu "nakitsiz" rahat hayatın ardında birbiri ardına iş oyunları, kurumlar ve kurumlar ve pazar var. Hükümetle ...
(Pekin Dış Çalışmalar Üniversitesi İpek Yolu Araştırma Enstitüsü, kısa süre önce yabancı öğrencilerle özel bir anket başlattı. "Kuşak ve Yol" boyunca 20 ülkeden gençlerin zihninde Alipay ve yüksek hızlı tren, bisiklet paylaşımı ve çevrimiçi alışveriş, Çin'in "dört yeni icadı" haline geldi. Resim / Görsel Çin)
Bu yılın başında Ant Financial, Çin'in nakitsiz toplumunu tanıtmak için beş yıl kullanmayı önerdi ve üç yıl kadar erken bir tarihte Tencent, 8 Ağustos'u "nakitsiz gün" olarak önerdi.
Ağustos ayına girerken, iki büyük İnternet finans devi, çevrimdışı QR kod ödemesinde pazar payını ele geçirmek amacıyla büyük miktarlarda ödül fonu yatırdı. Ancak bu sefer piyasanın odak noktasının "nakitsiz" kavramı ve meşruiyeti olması oldukça şaşırtıcı.
"İkinci bir merkez bankası mı kuracaklar ..." Temmuz ortasında medyadan yukarıda bahsedilen haberler piyasanın dikkatini çekmeye başladı. Bu aynı zamanda sektördeki bazı kişiler tarafından yakın zamandaki nakitsiz tartışmanın başlangıç noktası olarak görülüyor.
Aynı zamanda, Ali'nin yatırım yaptığı ve uzun süredir açtığı Hema Xiansheng Üye Mağazası, yalnızca kuruluşunun başında çevrimiçi ödemeyi destekledi ve bu da RMB nakit reddinin yasadışı olduğundan şüphelenilip şüphelenildiği konusunda başka bir tartışma dalgasına neden oldu.
Bir süredir nakit, nakit, banknot ve madeni para gibi pek çok kavram, "Nakit Yönetimi Geçici Yönetmeliği" ve "Çin Halk Cumhuriyeti Renminbi Yönetimi Yönetmeliği" halk arasında yaygınlaşmaya başladı.
Medya, "merkez bankasının genel merkezinin, Ant Financial'ın nakitsiz faaliyetlerini düzeltmek ve yönlendirmek için tüm şubelere bir bildirim yayınladığını ortaya koydu. Merkez bankasının Wuhan şubesi, Ant Financial'dan sorumlu ilgili kişiyle röportaj yaptı ve" nakitsiz "propagandayı silmeyi açıkça teklif etti. içerik ". Bu kapsamda merkez bankasından sorumlu ilgili kişi medyaya hiçbir zaman her şubeye böyle bir yazılı tebligat yapılmadığını belirterek, söylentileri dolaylı olarak yalanladı.
Caijing'den bir muhabire göre, ticari kurumlar tarafından teşvik edilen nakitsiz ödeme yöntemlerine yanıt olarak, düzenleyici makamlar, yasalara uygun olarak uygunsuz formülasyonları ve uygulamaları düzeltmelerini ve yönlendirmelerini sözlü olarak istedi.
Merkez bankasına yakın bir kişi, "Mobil ödemelerin geliştirilmesine kimse itiraz etmiyor, ancak 'nakitsiz' terimi gerçekten de pek profesyonel değil." Dedi.
Merkez Bankası Danışmanı ve Merkez Bankası Araştırma ve İstatistik Departmanı eski Müdürü Sheng Songcheng, Caijing muhabirine Alipay ve WeChat Pay'in nakit olmayan ödemeler gibi göründüğünü, ancak aslında banka kartlarına bağlı vadesiz mevduatlar olduğunu ve banka vadesiz mevduatın ulusal yasal ihale olduğunu söyledi. Tek form.
27 Temmuz'da Ant Financial Group CEO'su Jing Xiandong, "Nakitsiz Şehir Haftası" na katılan tüccarlara bir e-posta göndererek, "Nakitsiz Şehir Haftası" nın temel amacının giderek daha fazla tüketiciye mobil ödemenin faydalarını hissettirmek olduğunu vurguladı. Rahat yaşam. Ayrıca, "Nakitsiz Şehir Haftası" etkinliğine katılan tüccarları, herkese birden fazla ödeme seçeneğinde eşitlik sağlamaları için çağrıda bulundu.
Tencent ayrıca Caijing muhabirlerine, toplumdaki çeşitli grupların ödeme ihtiyaçlarını dikkate alacağını ve belirli bir ödeme yöntemini zorlamayacağını söyledi.
Bir İnternet finans uygulayıcısı, nakitsizlik konusundaki görüşlerini ifade etti: Nakit yalnızca kağıt parayı değil, aynı zamanda merkez bankası tarafından tanınan tüm ödeme kurumları tarafından çıkarılan ödeme araçlarını da içermelidir. Ancak, finans pratisyenleri tarafından profesyonel bir bakış açısıyla nakit tanımının, sıradan insanların günlük hayatındaki nakit anlayışından açıkça farklı olduğu yadsınamaz.İkincisi, nakitin daha çok kağıt para ve madeni paraya benzediğine inanıyor.
"Nakitsiz" teriminin mevcut kullanımı dikkate alınmazsa, "nakitsiz" ve "nakit olmayan" mevcut finansal ödeme biçiminin daha iyi bir yorumu olabilir.
"Nakit Laneti" nin yazarı Rogoff, "nakitsiz toplum" un gerçekçi olmayabileceğine ve "daha az nakit toplum" un gerçekleşmesinin daha olası olduğuna inanıyor.
Bir endüstri gözlemcisi, Çin'in nakit dışı ödeme verilerinin gelişiminin şaşırtıcı olduğunu ve güncel olmadığını, farklı tarihsel dönemlerde farklı şekillerde tanıtıldığını ve geliştirildiğini söyledi. Hükümet liderliğindeki UnionPay'in ortaya çıkışından BAT tarafından yönetilen çevrimiçi ve mobil ödeme reformuna kadar, nakit dışı ödeme 15 yıl içinde kademeli olarak ana akım haline geldi ve arkasındaki itici güç, orijinal hükümet ve bankadan daha pazar odaklı bir üçüncü taraf ödeme kurumuna dönüştü.
Çin Sosyal Bilimler Akademisi Finans Enstitüsü'nün Ödeme ve Uzlaştırma Araştırma Merkezi'nin özel bir araştırmacısı olan Zhao Yao, Caijing muhabirine, perakende ödeme ağını tekeline alan kişinin RMB sisteminin sonunu tekeline alabileceğini söyledi. bir kilometre.
"Gayri nakdi" ödeme sürecinin derinleşmesiyle birlikte, hükümetin ve piyasanın ilgili pozisyonlarının çatışmaya başladığını belirtmek gerekir. Finans sektörünün özelliğinden dolayı, hükümetin lider konumu sonraki takip sürecinde gücünü göstermeye başlayacaktır. Haziran ayında, merkez bankası liderliğindeki banka dışı ödeme kuruluşunun çevrimiçi ödeme ve takas platformu (bundan böyle "Wanglian" olarak anılacaktır) kesinti çalışmasını resmen başlattı. Piyasa tarafından kendiliğinden oluşturulan ödeme hizmetlerinin "doğrudan bağlantı" modu sona ermek üzere ve hepsi gözetim altına alınacak.
"Tasfiye tüm merkezdir ve tamamen kaldırıldıktan sonra ikinci bir merkez bankası diye bir şey yoktur." Yukarıda bahsedilen İnternet finans uzmanları yakınıyordu.
Sektör içerisindeki kişiler, Amerika Birleşik Devletleri'nin ödeme ve ödeme konusunda yabancı ülkelere kıyasla daha gelişmiş olduğuna inanmaktadır. Visa, MasterCard ve Express'in tümü özel olarak listelenen şirketlerdir ve tümü pazarlaştırma yoluyla tanıtılmaktadır. Ülkenin ulusal girişimlerini temsil etmektedirler ve hepsi birinci sınıftır. İkincisi, Çin hala çok güçlü geleneksel finansmanı olan bir ülke ve üçüncü şahıs ödemeleri toplam ödemenin yalnızca% 2'sinden fazlasını oluşturuyor.Bu nedenle, yukarıda belirtilen endişeler hala çok uzak ve tek bir endişe değil ve bir tekel oluşturmak zor.
Piyasa odaklı ilerleme anlamına gelse bile, nakitsiz yol hayal edildiği kadar kolay görünmüyor.Yukarıda bahsedilen İnternet finans uzmanları, Çin'in e-ticaretten başladığını ve on yıldan fazla bir süredir sosyal ve çevrimdışı sahnelerde yapılan tanıtımın ardından, Mobil ödemeli ülkeler, finansal tabana yayılmanın çok iyi örnekleridir, ancak bir gecede başarılamazlar. Bu süreçte uzun bir zihin ve alışkanlık değiştirme süreci gereklidir. Aynı zamanda, teknoloji ve güvenlik konusunda son derece yüksek gereksinimler ortaya konmaktadır.
Çin'in mobil ödeme pazarındaki ticari rekabette, Alipay ve WeChat'te QR kodlarını tarayan iki büyük oligopol hattı var; UnionPay Union Bank, operatörler ve cep telefonu üreticileri daha sonra "Cloud QuickPass" serisini yakaladılar ve piyasaya sürdüler; Segmentlere ayrılmış endüstriler, JD, Kuaiqian, Epay ve Suning istikrarlı bir büyüme kaydetti.
Yukarıda bahsedilen ticari kurumlar, mobil ödemede pazar payı konusunda ısrar etmeye ve rekabet etmeye devam edecekler ve şiddetli ticari savaşları sonunda nakitsiz gelişimi teşvik edecek.
Alman İnternet ünlüsü Thomas Derksen, Şangay'ın sebze pazarlarında, manzaralı noktalarında ve sokaklarında nakitsiz bir deneyime sahip. Resim / Görsel Çin
Nakitin kaybolması
Ödeme alanındaki nakit paranın (banknot ve madeni paralar) kademeli olarak ortadan kalkması üçüncü şahıs ödemelerinin artmasından kaynaklanmamaktadır.Üçüncü şahıs ödemelerinin ortaya çıkmasından ve hatta UnionPay'in ortaya çıkmasından önce finansal formatların gözden geçirilmesi gerekmektedir.
1990'larda hafızamda birisi "Bugün önemli bir şey yapacağım, postanede aileme bir miktar para göndereceğim" derdi. Şimdi "havale" terimi yavaş yavaş "transfer" ile değiştirildi.
Benzer şekilde, on yıldan fazla bir süre önce, ATM makineleri bankalar arasında serbestçe para transferi yapamıyordu, banka müşterileri bir bankadan diğerine para transfer etmek istiyorsa, çoğu banka gişesine gitmek zorunda kalıyordu. Bununla birlikte, yoğun nakit işi nedeniyle, bankaların iş salonları çoğunlukla aşırı kalabalıktır, ancak birkaç dakikalık işin beklemesi uzun zaman alır.
Yukarıdaki fenomen, elektronik ödemenin geliştirilmesinde kademeli olarak değişmektedir. Elektronik ödemenin geliştirilmesinin ilk aşamasında, iki "mirasçı" dan bahsedilemez.
Mart 1985'te, kıyı açık özel bölgesinde bulunan Bank of China Zhuhai Şubesi, Çin'deki banka mevduat sahiplerine indirimden karta elektronik kapıyı açan ülkedeki ilk kredi kartı olan "BOC Card" ı çıkardı. Ancak yetersiz teknoloji gibi birçok kısıtlama nedeniyle kart o dönemde sadece Zhuhai'de kullanılıyordu ve dolaşım da azdı.
Çin'deki banka kartı endüstrisi yükselişe geçti.O sırada, ana kart veren bankalar olarak dört büyük ticari banka, iç sistemlerini il ve belediye şubeleri ile kurdular, kartlar çıkarmaya çalıştılar ve kabul terminallerini konuşlandırdılar ve başlangıçta ilgili sektör kaynaklarına dayalı bir banka kartı sistemi oluşturdular. Ve ağ düzeni.
Banka kartının başındaki "kapalı" ve ticari engeller, Çin'in ilk kart organizasyonu olan UnionPay'i doğurdu. 2002 yılının Mart ayında, Çin Halk Bankası, China UnionPay Co., Ltd. (bundan böyle "UnionPay" olarak anılacaktır) liderliğindeki Şangay Sanayi ve Ticaret İdaresi'ne kayıtlı ve kurulmuştur ve iş kapsamı, birleşik bir ulusal banka kartı bankalar arası bilgi alışverişi ağı oluşturmak ve işletmektir.
UnionPay'in ortaya çıkışı, banka kartlarının bankalar arası, bölgeler arası ve sınır ötesi kullanımı sorununu çözdü ve banka kartlarının geliştirilmesinde önemli bir rol oynadı.
UnionPay'in ikinci yılının sonbaharında, büyük bankacılar başkalarına "banka kartım bankalar arasında para aktarabilir" dediklerinde, Taobao e-ticaret platformu işinin endüstri zincirinde yeni bir şey-Alipay sessizce doğdu.
O zamanlar, bankacılık sektörünün devasa iş ölçeğiyle karşılaştırıldığında, Alipay hala nişti, ancak rahatlığı ve güvenliği kısa sürede tüketicilerin kalbini kazandı ve Alipay'e sahip olmak, gençler için bir "moda" haline geldi.
2011 yılında merkez bankası 27 üçüncü taraf ödeme lisansının ilk partisini yayınladı. Alipay bunlar arasındaydı. Elektronik ödeme bir zamanlar POS tüketimi ve temel olarak ATM nakit çekme, İnternet ödemesi, mobil ödeme, sabit telefon ödemesi, akıllı TV ödemesi ve self servis olarak genişletildi. Terminal ödemesi ve ortaya çıkan diğer çeşitli ödeme yöntemleriyle desteklenen kapsamlı ve üç boyutlu ödeme kanalı sistemi, endüstrinin ölçeğini hızla genişletmiş ve aşamalı olarak bir elektronik ödeme ağı ve taşıyıcı olarak banka kartlarıyla bir elektronik ödeme endüstrisi zinciri oluşturmuştur.
Elektronik ödemenin hızlı gelişimi, destek olarak banka kartlarını gerektiriyor .. China UnionPay Başkanı Ge Huayong, bir keresinde Çin'deki banka kartlarının penetrasyon oranının% 48.47'ye ulaştığını kamuoyuna açıkladı. Uluslararası deneyimler, banka kartı kullanım oranındaki her% 10'luk artışın GSYİH büyümesini yaklaşık% 0,5-0,8 oranında artırabileceğini göstermektedir.
Ge Huayong, "Çin'in ödeme aracı, 30 yıldan fazla bir süre içinde nakitten banka kartına, kartsız ödemeye dönüştü. Her değişiklik bir yeniliktir." Dedi.
Üst düzey bir BT teknik görevlisi, elektronik paranın ilk aşamasında ticari bankaların her zaman baskın güç olduğunu söyledi.
Şimdiye kadar, "2016'da Ödeme Sisteminin Genel İşleyişi" istatistiklerine göre, bankacılık finans kurumları tarafından işlenen elektronik ödemeler hala ülkenin yarısını oluşturmaktadır.Geçen yıl, 2494.45 trilyon yuan tutarında toplam 139.561 milyar işlem işlenmiştir.
Ancak, gayri nakdi ödemelerde teknolojik faktörlerin artan ağırlığı ile birlikte, güçlü internet genlerine sahip üçüncü şahıs ödeme kurumları başrol oynamaya başlamıştır. "Çin'in yeni elektronik ödeme şekli, esas olarak mobil ödemenin hızlı gelişiminde kendini gösteriyor. Bu yeni çağda, mobil mikro ödemelerin taramalı kod hizmetleri tarafından temsil edilen Alipay ve WeChat ödemelerinin hakim olduğu açıkça görülüyor." Yukarıda belirtilen BT teknisyenleri Söyle.
İResearch'ün verilerine göre 2016 yılında Çin'in üçüncü taraf ödeme kurumları, ABD'nin yaklaşık 50 katı olan 38 trilyon RMB'lik mobil ödeme işlemlerini tamamladı.
Çin'deki POS makinelerinin sayısı artmaya devam ediyor ve yıllık yeni ilavelerin sayısı hala% 40'ın üzerinde. Shangpu Consulting tarafından yayınlanan "2014-2018 Çin POS Terminali Endüstrisi Pazar Araştırma Raporu", pazar segmentleri açısından en hızlı artan ürünlerin Elde taşınan mobil POS makineleri ve NFC işlevini destekleyen mobil POS makineleri.
Deutsche Bank başkanı John Cryan, banknot ve madeni paralardan oluşan nakit ödeme sisteminin, nakitin düşük verimliliği ve nakdin ortadan kalkması nedeniyle on yıl içinde tarih sahnesinden çekileceğine inanıyor.
Çin'deki nakitsiz toplumun ana destekleyicilerinden biri olan Ant Financial CEO'su Jing Xiandong, Caijing muhabirine verdiği röportajda nakitsizin mutlak nakitsizlik anlamına gelmediğini, mutlak sıfır kavramı değil, biraz kentsel nakit anlamına geldiğini söyledi. Kullanım oranı nispeten küçüktür ve cep telefonları veya diğer akıllı cihazlar aracılığıyla yaşam engelsiz olabilir.
Caijing'den bir muhabirin görüştüğü bazı kişiler, elektronik ödemelerin popülaritesiyle, gelecekte sosyal işlemlerde nakit oranının kesinlikle daha az olacağına, ancak sıfıra düşmemesi gerektiğine ve% 10 ila% 10 arasında kalabileceğine inanıyor. % 20 arası makul olmalıdır. Bu nedenle, geleceğin toplumu nakitsiz bir toplum olmalıdır.
Bununla birlikte, bazı insanlar tüketicilerin nesli ve teknolojik gelişmeyle nihayet "nakitsiz bir toplumun" geleceğine inanıyor. Çin Posta Tasarruf Bankası Stratejik Geliştirme Bölümü genel müdürü Zhou Qiong, bir günlük banknot ve madeni paraların (nakit) ortadan kalkacağını, ancak belirli varış zamanını yargılamanın zor olduğunu söyledi.
Çevrimdışı ödeme "duopoly"
Büyüme noktası çevrimdışı mobil ödemeyle birlikte, nakit dışı ödeme genişlemesinin yeni turu. Çevrimdışı mobil ödeme pazar payı savaşı, ödeme devleri Alipay ve WeChat Pay tarafından temsil edilen QR kodlarının ortaya çıkışından bu yana mahkum oldu.
İResearch'ten alınan istatistiklere göre, Çin'in üçüncü şahıs mobil ödeme işlemlerinin ölçeği 2017'nin ilk çeyreğinde 22.7 trilyon yuan'a ulaştı, bir önceki yıla göre% 113.4 artış ve aylık bazda% 22.9 artış. Bunların arasında Alipay'in pazar payı% 54,0'a, Tenpay'in pazar payı% 40,0'a ve diğer birçok ödeme şirketinin pazar paylarının toplamı% 6,0 oldu.
İResearch tarafından geçen yılın dördüncü çeyreğinde pazar örnek anketlerine göre sağlanan üçüncü taraf mobil ödeme verilerine göre, WeChat ödemesi çevrimdışı QR kod ödeme işinin yarısından fazlasına sahip ve geçici olarak lider konumdadır. Alipay ve WeChat Pay, temel olarak çevrimdışı QR kodu ödeme pazarını tekeline alır. Bununla birlikte, işlem ölçeği açısından, QR kod ödeme piyasası henüz emekleme aşamasındadır.
Alipay ve WeChat'in ikili pazarı, tamamen rekabetçi bir pazardan daha yoğun ve diğer katılımcılar için fırsatlar küçük. İnternet ekonomisinde ağ teknolojisi çok hızlı bir şekilde güncellenir ve ağ ölçeğinde bir etkisi vardır.Eğer pazarda hakim konumda olan taraf yatırımı artırmaya devam etmezse, hakim konumu kolayca değiştirilebilir ve rekabet tekeli de değişir.
Ödeme alanında çok ileride olan Alipay, geçtiğimiz yılın dört çeyreğinde pazar payında sırasıyla% 63,4,% 55,4,% 50,42 ve% 54,1 düşüş yaşadı.
En güçlü rakip WeChat Pay de küçük değişikliklerden geçiyor. İResearch Consulting'in halka açık verilerine göre, 2015'in ilk çeyreğinden 2017'nin ilk çeyreğine kadar Tenpay'in yıllık bileşik büyüme oranı% 479,97, Alipay'in ise% 181,85 oldu. Bunlar arasında 2016'nın ilk çeyreğinde yıllık büyüme oranı% 778,96'ya kadar yükseldi.
Hem Alipay hem de WeChat'in pazar paylarını korumak için pazarlama yatırımına ihtiyacı var. 31 Temmuz'da Alipay, 1 Ağustos'tan 8 Ağustos'a kadar bir hafta içinde Alipay tarafından ödenen "ödül fonu" nu artıracağını duyurdu. 2 yuan'dan fazla harcama için 4888 yuan ödül olabilir.
WeChat Pay ayrıca aynı gün 1 Ağustos'tan başlayarak sekiz ay sürecek, teşvikler, kuponlar ve nakit kırmızı zarflar şeklinde nakitsiz ödemeleri teşvik etmek için büyük miktarda para yatıracağını duyurdu.
Zhao Yao, Caijing muhabirine, "Oligopol hissesini korumak için nakitsiz kavramını teşvik etmek için para yatırdılar. Rekabetçi tekel, piyasanın dengesiz bir dengeye gelmesine neden oldu ve çok küçük bir dış güç dengeyi bozabilir."
Sektör içerisindeki kişilerin bakış açısından, Alipay ve WeChat gibi fiyat savaşlarına yapılan büyük yatırım, dört taraflı tasfiye modelinden önceki ayrılışı ve tasfiye maliyetlerindeki tasarruflarla ilgilidir.
Orijinal "dört taraf modeli" şunları içerir: kart kuruluşları, kartı veren bankalar, alıcılar ve satıcılar. Kart kuruluşları işlerinde belirli ücretler alır.
Zhao Yao'ya göre, bir kart organizasyonu olarak UnionPay'in dört partili modelinde, UnionPay ağ değişim ücretleri ve marka kullanım ücretlerini talep edecek. Şebeke değişim ücreti, banka kartı ve kredi kartına göre ikiye ayrılır. Banka kartı 3.5 ve kredi kartı 4.5'dir. Bankalar arası takas ücreti şebeke değişim ücretine dahildir. Bu iki numara arasında 7'dir: 1: X oranına bölündüğünde, UnionPay bankalar arası takas maliyetleri yaklaşık% 10'dur ve bu da 0.35 'dur. Marka kullanım ücreti 0,25 .
Ancak, son yıllarda ödeme işinin hızla geliştiği süreçte, bazı ödeme kurumları, takas işini fiilen üstlenmiş, bankadaki fonları emanet etmiş, UnionPay'i atlamış ve bankayla doğrudan bağlantı kurarak, maliyet tasarrufu sağlarken maliyet tasarrufu sağlayan benzersiz bir üçlü model oluşturmuştur. Ayrıca, merkez bankasının ödeme ve ödeme denetimini de atladı.
Sektördeki uzmanlara göre, takas aşamasını doğrudan geçen İnternet ödemeleri için aşağı yukarı doğrudan bağlantılı bir banka modeli var. Şebekeye olan miktarı kestikten sonra, ödeme kurumu ve banka bağlantısı tamamen kesilir ve tıpkı bankanın merkez bankası sistemi üzerinden takas yaptığı gibi takas şebeke üzerinden yapılır. Bankalar arası takas merkezi hale geldi ve denetim kontrol edilebilir hale geldi.
İResearch Consulting'in verilerine göre 2016 yılında Çin'in üçüncü taraf ödeme kurumları 38 trilyon yuan değerinde mobil ödeme işlemlerini tamamladı ve bunların% 90'ından fazlası "duopoly" tarafından tekelleştirildi. UnionPay tarafından toplanan bankalar arası takas ücretlerine göre hesaplanırsa, iki ödeme Organizasyon, her yıl tasfiye maliyetlerinde 10 milyar yuan'dan fazla tasarruf sağlıyor.
"Duopoly" nin düşük maliyetli iş modeli, merkez bankası liderliğindeki ağın kurulmasıyla sona ermek üzere. Merkez Bankası, 30 Haziran 2018'den itibaren çevrimiçi ödemenin "doğrudan bağlantı modu" nun "ağ bağlantı modu" ile değiştirileceğini açıkça belirtti. Üçüncü şahıs ödeme kurumunun işi Net Union'a indirildikten sonra, Net Union şimdilik ücretsiz olan tasfiye işini üstlenecek, ancak daha sonra bir tasfiye ücreti talep edecek.
Zhao Yao, "Alipay ve WeChat'in daha önce tasfiye ücreti gerektirmeyen mutlak avantajı mevcut değil. İki şirketin büyük sübvansiyonlar uygulayıp uygulamayacağı görülmeye değer ve piyasa normale dönecek." Dedi. Alipay ve WeChat birçok bankaya doğrudan bağlı olduğundan büyük işletme maliyetlerinden tasarruf sağlar, bu nedenle fiyat savaşları her yerde yapılabilir.Diğer küçük ödeme kurumlarının bankalarla doğrudan bağlantıları yoktur.Bazı ürünler çok iyi olsa da, işletme maliyetleri yüksektir. Netlink ile aynı iş aynı fiyatta, herkes aynı başlangıç çizgisinde ve iş hacmi büyük ve işlem ücreti yüksek, ki bu adil.
Zhao Yao, takas işinin merkezileştirilmesi, merkez bankasının denetimine tabi olması ve finansal piyasa altyapısı ilkelerine uygun olarak çalışması gerektiğine inanmaktadır, ancak terminal iş düzeyinde "okyanus geniş ve gökyüzü yüksek" olmalıdır. Düşük oranlar piyasada rekabetçidir.
Yaptığı analize göre offline ödeme, özellikle QR kodu tarayarak offline ödeme için çok hızlı büyüdü, niceliksel büyüme oranı% 100'ü aştı, ancak hızlı büyümeden sonra büyüme oranı kesinlikle hızla düşecek.
Ölçekteki hızlı büyümeye ek olarak, çevrimdışı mobil ödemelerin yarattığı karlar ve ticari devlerin oranları nadiren açıklanıyor, ancak Tencent'in ikinci çeyrek verilerinden bazı ipuçları görülebilir.
2017'nin ikinci çeyreğinde, Tencent'in toplam geliri, geçen yılın aynı dönemine göre% 59 artışla 56.606 milyar RMB (8.356 milyar ABD Doları) oldu. Bunların arasında, diğer işletmelerden elde edilen gelir, 2017 yılının ikinci çeyreğinde yıllık% 177 artışla 9.654 milyar RMB'ye yükseldi. Artış, esas olarak Tencent'in ödemeyle ilgili hizmetlerinden ve bulut hizmetlerinden elde edilen gelirdeki artışa bağlanabilir.
2016'da Alipay ve WeChat Pay'e ek olarak JD Finance, Baidu Cüzdan vb. Hepsi QR kod ödemelerine bahse girdi ve tüccarları genişletmek için daha fazla çevrimdışı kaynak yatırdı. Aynı zamanda, UnionPay ve bankalar dahil olmak üzere geleneksel finans kurumları da aynı şeyi yaptı.
ICBC, geçen yılın Aralık ayında tüm çevrimiçi, çevrimdışı ve O2O ödeme senaryolarını kapsayan bir QR kodlu ödeme ürününün lansmanını duyurduktan sonra, China UnionPay "UnionPay QR Kod Ödeme Standardı" nı duyurdu ve bu yıl Mayıs ayında onlarca ticari bankaya katıldı. QR kodu ürünü resmi olarak piyasaya sürüldü. Çıktığında, ülke çapında yaklaşık 600.000 tüccarın desteğini aldı.
UnionPay'in önceki gelir modeli her zaman nispeten basitti, yani çevrimiçi satın alma modeli + çevrimdışı kredi kartı. Geleneksel dört partili modelde, UnionPay belirli bir ücret alabilir, ancak kullanıcıların kartları kaydırmadan kodları taramaya kadar ödeme alışkanlıklarındaki değişiklik, UnionPay'i pazar durumundaki değişikliklere ayak uydurmaya zorladı. Bu bağlamda, UnionPay bir zeytin dalı genişletme ve ödeme alanında işbirliği yapmak için JD Finance ile el ele verme girişiminde bile bulundu.
Mevcut pazar yapısında, Alipay ve WeChatın QR kod ödemesi hala tekel konumunda ve ana cep telefonu üreticileriyle işbirliği sayesinde altı basamaklı şifre girişi yerine parmak izlerinin kullanılması ödemeyi daha kolay hale getiriyor.
Zhao Yao, "UnionPay kesinlikle mobil ödeme alanında sınırda, çünkü Alipay ve WeChat ile karşılaştırıldığında, bankalar marjinalleştirildi ve UnionPay, QR kodu işini desteklemek için bankaları kullanmak zorunda." Dedi.
Sektördeki uzmanlara göre, üçüncü şahıs mobil ödeme pazarını tekelleştirmiş olsalar da, yukarıdaki iki dev, Ağustos ayında "nakitsiz" i tanıtmak için hala hiçbir çabadan kaçınmadı. Aslında, onlar için temel amaç kullanıcı verileri ve kullanıcı alışkanlıkları.
"Bilgi, WeChat'in Weixindai ve Ant's Borrow gibi bir kaynaktır. Bu ürünler yalnızca kullanıcı davranış verilerine dayalı olarak oluşturulabilir. Ant's Zhima Kredisi, esasen kullanıcı verileri için çok fazla karlılığa sahip bir kredi puanıdır." Bir operatör iş adamı dedi.
Standartlar savaşının arkasında
Alipay, WeChat ve UnionPay çevrimdışı QR kodu ödeme yarışması için en dikkate değer gelecek, ChinaNet'in tam olarak çalışması ve kodların taranması için yakında ortaya çıkacak olan endüstri standardı olabilir. Yukarıda belirtildiği gibi, ağ bağlantısı işinin değiştirilmesi, Alipay ve WeChat'in düşük maliyetli iş genişletme avantajını kaybetmesine neden olmuştur ve Ödeme ve Takas Derneği tarafından incelenen kodların taranması için endüstri standardı sınırı da gelecekteki pazar rekabetinde önemli bir faktördür.
İster üçüncü taraf ödeme ve uzlaştırma modunun ağ bağlantısına doğrudan bağlantıdan geçişi olsun, ister tarama kodu endüstri standardı sınırı üzerindeki anlaşmazlık olsun, devlet denetiminin somut eli bunun arkasında görülebilir ve üçüncü taraf ödeme ve uzlaştırma piyasası kendiliğinden orijinal ticari pazardan çalıştırılır. Hükümet tarafından yönetilen birleşik bir norm üzerinde yakınlaşın.
Yılın Merkez Bankası liderliğindeki UnionPay projesi ile karşılaştırıldığında, üçüncü şahıs ödeme kuruluşlarının kendiliğinden ortaya çıkan piyasa odaklı yeniliği, mobil ödeme alanında nakit çekme sürecini teşvik etti ve hükümet tarafından erken aşamada teşvik edildi ve kabul edildi. 2011 yılından bu yana, merkez bankası, ödeme kurumları aracılığıyla Çin'in elektronik ödeme işinin gelişimini ilerletmeyi umarak art arda 270 ödeme kurumu lisansını onayladı.
İResearch'ten alınan verilere göre, 2016 yılında Çin'in üçüncü taraf ödeme kurumları, 57 trilyon yuan değerinde İnternet ödeme ve mobil ödeme işlemlerini tamamladı.
Devler arasında rekabetin oluşmasıyla, düzenleyiciler finansal sistemin güvenliği ve tekeli konusunda endişelenmeye başladı.
Çin Halk Bankası Başkan Yardımcısı Fan Yifei, ödeme alanının kendine has özellikleri olduğunu, ödeme verimliliğinin ve riskinin doğal bir çelişki olduğunu, farklı zamanlarda asıl çelişkinin önemli tarafa çevrilmesi gerektiğini söyledi.
Bu, özellikle bir veya iki İnternet devinin ödemeyi tekelleştirmesi ve bir veri tekeli oluşturması, hükümetin bireysel kurumların ulusal verilerin tekeli ve veri güvenliğinin gizli tehlikeleri konusunda endişelenmesine neden olacak bir veri tekeli oluşturması, finansal ödeme alanının özel doğasıdır.
Zhao Yao, perakende ödeme tutarının yüksek olmadığını ve kişi başına ödeme tutarının az olduğunu ancak sıklığının yüksek olduğunu söyledi.Her ülkenin merkez bankası perakende ödemeye daha fazla önem veriyor çünkü perakende ödemenin insanlarla daha fazla günlük teması var ve insanlar daha fazla. Perakende ödemeye güven, yasal para sistemine güvendir.Perakende ödeme sistemi ile ilgili bir sorun varsa, sıradan insanların yasal para birimi konusunda şüpheleri olacaktır.Bu nedenle, Ödeme ve Uzlaştırma Komisyonu dahil Uluslararası Uzlaşmalar Bankası, her zaman merkez bankasının perakende ödeme sistemi hakkında bir görüşü olduğuna inanmıştır. Bakımın temel amacı yasal ihale yetkisini korumaktır.
"Perakende ödeme ağının tekelleştirilmesinden sonra, halkın farkındalığı (tekel) renminbininkinden daha yüksek olabilir. Perakende ödeme ağını kim tekeline alırsa, renminbi sisteminin son milini tekeline alabilir." Zhao Harrier dedi.
İnternet finans uzmanları bu sansasyonel "olası" görüşün sorgulanabilir olduğunu düşünüyor. O yılki rezil Kızıl Bayrak Yasası, arabaların atlardan daha hızlı gitmesine izin vermeyen yasa, güvenlik adına uygulandı. Nakit dışı ödeme büyük bir trend.Bu eğilim, kredi kartları ve banka kartlarının kullanımından bu yana bankalar tarafından güçlü bir şekilde desteklendi.Son yıllarda, UnionPay ödemelerinin sayısı da hızla arttı. Buna karşılık, üçüncü şahıs ödemelerinin miktarı Çin'in toplam ödemesinin% 2'sinden fazlasını oluşturuyor ki bu hala çok küçük ve tekelden bahsedilemez. Şu anda en çok tartışılması gereken şey, nakit dışı ödemelerin insanların geçim kaynaklarına ve reel ekonomiye güvenli ve rahat bir şekilde nasıl hizmet edeceğidir.
Bazı gözlemciler, "nakitsiz" iş yolculuğunda, Ant ve WeChat gibi devlerin gelecekte karşı karşıya kalacağı gerçek rakiplerin emsalleri değil, ödeme, büyük veri ve kredi raporlama gibi iş geliştirme beklentilerine benzer şekilde hükümet olduğuna inanıyor. Trend, bir dereceye kadar hükümetin pazarlamaya toleransına bağlıdır.
Bununla birlikte, ödeme endüstrisinde rezerv fonlarının merkezileştirilmiş yönetiminden, "doğrudan bağlantılı" tüm işletmelerin tamamen kesilmesine, ağ bağlantı platformuna ve QR kodu ödeme standartları üzerindeki anlaşmazlığa kadar, ödeme hizmetlerinin geliştirilmesinde hükümet ile piyasa arasındaki oyun çoktan başlamıştır.
Kodları tarayarak çevrim dışı ödemede, teknik güvenlik artık kitlenin çoğunluğu için bir endişe olmaktan çıkmıştır.Bir operatör, kodların taranmasının güvenliğinin ileri taramadan ters taramaya kadar bir ölçüde iyileştirildiğini söyledi. İnternet devleri, iş güvenliğini daha da artırmak için işlerinde hesap sigortası da bağlayacak.
Ancak, uzun süredir beklenen tarama kodu ödeme endüstri standardı henüz başlatılmadı. Standart belirleyiciye yakın bir kişiye göre bunun önemli nedeni, bazı maddelerin ve ticari kuruluşların bir fikir birliğine varamamış olmasıdır.
Düzenleyiciye yakın bir kişiye göre, endüstri standardında kodların taranmasına yönelik sorumlulukların bölünmesi esas olarak ikisini içerir: biri, tarama modu vb. Dahil olmak üzere teknik standartlardır; diğeri, esas olarak ödeme limitleri ve uygulanabilir ortam olmak üzere ticari sorumluluklardır.
Teknik standartlar açısından, ödeme kuruluşlarının düşünceleri ve denetim üzerinde anlaşmak kolaydır. Ancak, kota ve uygulanabilir ortamda belirli farklılıklar vardır. Örneğin, bazı denetçiler mevcut ortalama tarama kodu ödeme miktarının sadece 60 yuan olduğuna, dolayısıyla 1.000 yuan limitinin günlük ödeme ihtiyaçlarını tam olarak karşılayabileceğine inanıyor. Ancak, ticari kuruluşlar bu kotanın çok düşük olduğuna ve ticaretin önünde engeller olduğuna inanıyor.
Caijing muhabirlerinin görüştüğü pek çok akademisyen, bazı tartışmaların ortaya çıkmasının sebebinin bazı alanlardaki yasal boşluklardan kaynaklandığına inanıyor. Örneğin, 2003 yılında revize edilen "Çin Halk Bankası Yasası" ve "Çin Halk Bankası Renminbi Yönetim Yönetmelikleri", RMB'nin daha çok banknot ve madeni paraların yönetimine atıfta bulunduğunu belirtti.Yeni ortaya çıkan elektronik ödemeler ve incelenmekte olan dijital para birimleri için, ilgili Yasalar ve yönetmelikler de zamana ayak uydurmalıdır.
"Şu anda, kredi soruşturması, güvenlik, veri vb. Dahil olmak üzere ilgili bir yasa yoktur ve ödeme alanında da bir yasa eksikliği vardır. Tek" finansal olmayan kurum ödeme hizmeti yönetimi yöntemi ", hala departman düzenlemeleridir." Zhao Yao, ilgili yasal kısıtlamalar olmadan pazarın Tabii ki organizasyon biraz daha büyüyebilir, o zaman hükümet ve piyasa bazı çelişkiler yaşar ve hiçbiri bunu yapamaz.
Sektördeki kişiler, en kısa zamanda bir ödeme ve uzlaştırma yasal sisteminin başlatılması için çağrıda bulunuyor, bu da anahtar noktadır. Amerika Birleşik Devletleri 1950'lerde ödeme yasalarına, 1970'lerde ilk elektronik ödeme yasasına ve ardından 1988'de ikinci değişikliğe sahipti. Para transferi hizmetleri sağlandığı sürece Tekdüzen Para Birimi Hizmeti Yasası da vardır. Çeşitli yasa ve yönetmeliklere tabidir ve hesaplar arasında ayrım yapmaz.
Para politikası etkisi
"Nakitsiz" toplum henüz gelmemiş olsa da, nakit dışı ödemelerin mevcut gelişme hızı, araştırmacıları ve düzenleyicileri, geleneksel para teorileri ve politikalarına getirdiği potansiyel zorlukları hissettirmiştir.
Klasik teoride, para çarpanı, para arzı ile temel para birimi arasındaki çoklu ilişkiyi ifade eder Basitçe ifade etmek gerekirse, para birimi çarpanı bir rezerv birimi tarafından üretilen para miktarıdır. Tam parasal (politika) çarpanının hesaplama formülü: k = (Rc + 1) / (Rd + Re + Rc). Bunlar arasında, Rd, Re, Rc sırasıyla yasal rezerv oranını, fazla rezerv oranını ve mevduattaki nakit oranını temsil eder.
"Formüle göre, nakdin mevduata oranı azalır ve para birimi çarpanı artarak fon dağıtma kabiliyetinde bir artışa yol açar. Normal şartlar altında, kredi verme gibi fiili işlemlerde, fonları alan taraf hemen kullanmayacak, ancak devam edecektir. Mevduata dönüştürüldüğünde, mevduata dönüşme oranı ne kadar yüksek olursa, para çarpanı o kadar yüksek olur, nakit oranındaki azalma (nakit kaçağı oranı) ve fon dağıtma kabiliyetindeki artış olur.Ancak, öne çıkan aşama özelliklerini yansıtmaz ve genel para politikası üzerinde nispeten küçük bir etkisi vardır. Huatai Securities'in baş makro analisti Li Chao dedi.
Bazı finansal rakamlar, paradan arındırmanın tüm finansal sistem için potansiyel riskler taşıdığına da işaret etti. Paranın geri çekilmesi, para biriminin bir kısmının "kaybolmasına" eşdeğer deflasyona neden olabilir. Bu durumda, merkez bankasının bilançosu da küçülerek küçülür. Ekonominin likiditesi üzerinde küçük bir olumsuz etki olabilir ve merkez bankası da senyorajın bir kısmını kaybedecektir.
Zhou Qiong analizine göre, Frankel (1998) eski zamanlardan beri, yeni para veya para transferi biçimlerinin tekelci tedarikçilerinin "senyoraj" elde edebildiklerine, çünkü yeni ödeme sisteminin paranın işlem maliyetini azaltabileceğine ve tedarikçilerin bundan yararlanabileceğine işaret etti. Tarafını seç. "Senyoraj" perspektifinden, elektronik işlemlerin ortaya çıkmasından önce, "senyoraj" yalnızca doğrudan ekonomik faydalar olarak ortaya çıktı. Kartlı ödemeden (banka kartı, POS, cep telefonu, internet ve diğer kanallardan ödeme) cep telefonu QR kod ödemesine kadar ödeme ve takas altyapısına hakim kurumlar sadece doğrudan takas ücreti geliri elde edemezler, aynı zamanda işlem de alabilirler. Bu daha değerli bir kaynaktır. Veri kaynaklarını çevreleyen rekabet ve tartışmalar daha da büyük. Çekirdek kime veya "nakit olmayan" "senyoraj" ın nasıl kesileceğidir?
Ulusal Kalkınma ve Reform Komisyonu ve Çin Halk Bankası tarafından 2016 yılında yayınlanan "Banka Kartı Swiping Ücretlerinin Fiyatlandırma Mekanizmasının İyileştirilmesine İlişkin Tebliğ" e göre, kart veren bankanın hizmet bedeli oranı, banka kartı işlemleri için işlem tutarının% 0,35'ine indirilmiştir. % 0,45'ten fazla olmamak kaydıyla, tek bir miktar üst sınır vardır, ağ hizmet oranı seviyesi işlem tutarının% 0,065'inden fazlasına düşürülmez ve bağlantı edinme hizmet ücreti piyasaya göre ayarlanmış fiyatlara tabidir.
Zhou Qiong, "Bu aynı zamanda iki boyutlu kod ödeme ücret oranının doğal tavanını oluşturuyor. Sonunda, ödeme ve ödeme yönteminin kazandığı anahtar, ödeyen ve tüccarın kullanım maliyetidir." Dedi.
Rogoff şunları yazdı: "Kağıt para birimi, küresel finans sisteminin düzgün işlemesinin önündeki ana engeldir." Ayrıca, birçok ekonomist nakit stokunu azaltmanın negatif faiz oranlarını teşvik etmeye yardımcı olacağına, yani borç verenler borç verenlere faiz ödediğine inanıyor.
Singapur'daki Nanyang Teknoloji Üniversitesi'nde ekonomi profesörü yardımcı doçenti olan Baote, şahsen bu görüşe katılmadığımı söyledi. Çünkü nakit, sıfır faiz oranlı bir varlığa eşdeğerdir. Hükümet, nakit parayı kaldırarak insanları negatif faiz oranlarını kabul etmeye zorlamak istiyorsa, o zaman insanlar değeri korumak için nakit yerine diğer sıfır faiz oranlı nesneleri veya varlıkları kullanabilir. Örneğin, altın veya daha uzun raf ömrüne sahip bir yiyecek satın almak.
"Negatif faiz oranları, ekonomik teorik bir kavramdır ve insanlar bununla ilgili deneyimden yoksundur. Gerçekte bir politika uygulamak için, yalnızca getirebileceği teorik faydalara güvenmek yeterli değildir. Aslında, negatif faiz oranları ekonomiyi canlandırmak için birçok konuyu dikkate almak zorundadır. Örneğin, negatif faiz oranları altında iskonto oranının ve varlıkların temel fiyatının nasıl tanımlanacağı.Aynı zamanda, negatif faiz oranlarını uygulamak için nakit zorla çıkarılırsa, "paranın kaldırılmasından" endişe ediyorum, yani bazı insanlar negatif faiz oranlarından kaçınmayı tercih edebilir. Baote, "takas" işleminin bir kısmını geri alın. "Dedi.
(Bu makale ilk olarak 18 Eylül 2017'de Caijing Magazine'de yayınlandı)
