Sabit yatırımı belirlemek için verilere bakın: Fon sabit yatırım kaybını durdurmam gerekiyor mu?
Wall Street'te meşhur bir söz vardır: zararları azaltın ve karları bırakın. Zarar varsa bir an önce zararı durdurmak, kar elde ettiğinizde tutmak ve daha fazlasını elde etmek için beklemek demektir.
Bu cümle hisse senedi yatırımını ifade eder. Öyleyse, sabit yatırımı finanse ettiğimizde, zararı durdurmalı mıyız?
Bugün aniudt, fonun sabit yatırımını kaybedip kaybetmediğini görmek için verileri kullanacak, zararı durdurmak ya da durdurmamak daha iyidir.
-
Stop loss olmadan sabit yatırım
Durdurma kaybını göstermek için önce bir zarar yatırımı bulalım. Bugün seçilen veriler, sırasıyla 2007 ve 2009'daki iki boğa piyasasının doruk noktasıdır. Ekim 2007 ve Ağustos 2009'dan itibaren 300 endeksine yatırım yapmaya ve ayda bir yatırım yapmaya başladılar.
Açıklanması gerekir ki, CSI 300 endeks fonlarının tamamı simüle edilmiş CSI 300 endeks eğilimleri olduğundan, buradaki hesaplamanın doğrudan CSI 300 endeksinin puanlarını kullandığı ve temelde çeşitli CSI 300 endeks fonlarının getiri oranını temsil edebildiği açıklanmalıdır.
İlk olarak, Ekim 2007'de başlayan aylık sabit yatırıma bakalım.
2007 yılında boğa piyasasının zirvesinden yatırım yapmaya başlarsanız. Ertesi yıl para kaybediyor olmalı. Kayıp en büyük olduğunda, kayıp% 50'den fazladır. Tabii ki, pazar şu anda% 70'den fazla düştü.
Sabit yatırım konusunda ısrar etmeye devam ederseniz, 2009'da bazı avantajlara sahip olacaksınız. Şu anda satış yapmadıysanız, düzenli bir yatırım yapmaya devam edin. 2015'teki boğa piyasasından sonra bu dipten alım fişleri çok yüksek bir getiri elde edebilir.
2009'da başlayan planlı yatırım verilerine bakıldığında, aslında benzer.
Sabit yatırım Ağustos 2009'da başlarsa, bundan sonra da tamamen para kaybedecek, tabii ki kayıpların oranı yüksek değil. En fazla% 20 civarındadır. Her zaman sabit oyların altına sadık kalabilirseniz. 2015 yılına kadar çok yüksek getiri de alabiliyoruz.
-
Kaybı durdurma yöntemi 1: Tümünü sat
Yukarıdakiler, sabit yatırımda ısrar etme durumunu gördü. Öyleyse, fon satın almak ve zarar belirli bir aralığa ulaştıktan sonra zararı durdurmak için hisse senetlerinde spekülasyon yapma fikrini kullanırsak ne olur?
Her şeyden önce, sabit yatırım için iki tür stop-loss olduğu açık olmalıdır.
Birincisi, planlı yatırımı durdurmak, Satın alınan tüm fonları satın ve kitaptaki kaybı onaylayın. Örneğin, toplam 100.000 yatırım yaptım,% 50 düşüşten sonra kaybı durdurdum ve yaklaşık 50.000 aldım.
Bu en basit yoldur ve aynı zamanda zarar durdur konumundaki kayıp oranını sonsuza kadar sabitler.
Yukarıdaki iki grafikten, kaybı% 50 veya% 20 oranında durdurmanızın özellikle akıllıca bir seçim olmadığını görebiliriz. Bu temelde düşük bir noktada satıldığı için, gelecekte düşürmek zor olacak.
2007 trendinde bile stoploss'u% 20'ye düştükten sonra sattık. Bundan sonra ne olacak? Birkaç ayda yüzde 50 kaybetme riskinden kaçınsa da, birkaç ayda kar etme ve birkaç yıl içinde çok para kazanma olasılığını da kaybetti.
-
Zararı Durdurma Yöntemi 2: Sabit Yatırımı Kes
Daha zahmetli bir kayıp durdurma yöntemi de var ki bu da çoğu insanın tercih edeceği bir durum.
Örneğin, Aniudt'un ayı piyasasına sabit bir yatırım yapan ve çok şey kaybeden bir arkadaşı vardır. Güven duymadan her ay yatırım yapmaya devam edin. Kaybetme cesareti olmadan satın aldığınız her şeyi satın. Bu yüzden bir uzlaşma yöntemi seçtim: Satın aldığım fonlar tutmaya devam ediyor, ancak her ay daha fazla yatırım yapılmıyor.
Geliri böyle ne olur?
Ah Niu, bu arkadaşının hesabının ne olduğunu hiç görmedi. Ancak, Şangay ve Shenzhen 300 Endeks Fonu'na yatırım yapmaya karar verdi ve trend orada, bunu basit hesaplamalarla öğrenebilirsiniz.
Buradaki mavi çizgi önceki resimle aynıdır, ne kadar kaybetseniz de her ay ona sadık kalın. Kırmızı çizgi,% 50'lik bir düşüşün ardından sabit bir yatırım yapılmadığı, ancak zaten satın almış olanların tutmaya devam ettiği ve sonraki getirinin değiştiği.
Karşılaştırmaya bakın ve mavi çizginin her zaman kırmızı çizginin üzerinde olduğunu göreceksiniz. 2015 yılının en yüksek noktasında, ikisi arasındaki getiri farkı ikiye katlandı. Bugün mavi çizgi% 20 kazansa da kırmızı çizgi yine kaybeder.
2009'da boğa piyasası oylamaya başlasaydı aslında aynı olacaktı.
Grafikteki mavi çizgi hala sabit yatırımın getiri oranındaki değişimdir. Kırmızı çizgi,% 20 düşerse ve verim değişirse kaybı durdurmaktır. Mavi çizginin hala kırmızı çizginin üzerinde olduğu görülmektedir.
"% 50 düşene kadar beklemiyorum ve sonra kaybı durduruyorum, ne de% 20 düşene kadar beklemiyorum ve sonra% 10 düştüğü sürece kaybı durduruyorum diyebilirsiniz. Bu durumda ne olacak?
Aslında bu durumu düşünürseniz anlayacaksınız. Kaybı ne kadar erken durdurursanız, daha düşük bir pozisyondan fiş satın alamazsınız ve ortalama satın alma maliyeti daha yüksek olur. Gelir nispeten daha düşük olacak, ancak aynı zamanda kırmızı çizginin altında olacaktır.
-
Bu fenomenin nedeni
Veriler yukarıda verilmiştir, aşağıda bu fenomenin nedenlerinden bahsedelim.
Her şeyden önce, Stop loss, bireysel hisse senetleri içindir.
Tek bir hisse senedi yatırımı için zararı durdur çok gereklidir. Çünkü bireysel hisse senetlerinin temelleri bozulabilir, listeden çıkarılabilir ve düştükten sonra asla yükselmeyebilir. Yani hisseleriniz çok fazla kaybederse, kaybı durdurmalısınız.
Ancak endeks fonlarının yatırımı farklıdır. Çin borsası açık olduğu sürece, Şangay ve Shenzhen 300 Endeksi hiçbir zaman listeden çıkarılmayacak. 300 temel hisse senedinden biri kötü giderse bile, bu hisse senedi silindiği ve başka bir hisse senedi geldiği sürece.
Bu nedenle, CSI 300 Endeksindeki kurucu hisseler, tüm Çin ekonomisinin gelişimini temsil eden A-hisse pazarında her zaman en temsili hisse senetleri olacaktır. Çin ekonomisi gelişmeye devam ettiği sürece, Şangay ve Shenzhen 300 Endeksi, boğa ve ayı piyasaları döngüsünde yükselmeye devam edecek.
İkincisi, Durdurma kaybının zaman noktası, sabit yatırımın en iyi olduğu zamandır.
Fonun sabit yatırımının başarısının anahtarı boğa piyasası yükselene kadar beklememek, boğa piyasası er ya da geç gelecek ve kontrol etmemiz zor. Kontrolümüzün anahtarı, ayı piyasasındaki düşük piyasa fiyatından yararlanmak ve yeterince fiş satın almaktır.
Sabit yatırımınızın bir zararı olduğunda ve kaybı durdurmak istediğinizde, bu, piyasa fiyatının çok düşük olduğu dönem olur. Şu anda satın almayı bırakırsak, sabit yatırımın en büyük avantajından vazgeçmekle eşdeğerdir.
Sonunda, Ülkemizin borsası her zaman yükseliş ve düşüş eğiliminde olmuştur.
Diğer bir deyişle, hiç umudun olmadığı noktaya kadar kaybettiğinizde, pazar dağın sadece yarısına kadar düşebilir ve sonrasında daha uzun düşüş dönemleri olacaktır. Eğer ısrar ederseniz, ayı piyasasında daha fazla ve daha ucuz cips satın alabileceksiniz. Genel maliyet düşürüldü ve tabii ki kısa boğa piyasasında daha fazla kazanabileceksiniz.
Her neyse, aniudt şunu söylemek istiyor: Sabit yatırım için bir endeks fonu seçerseniz, para kaybettiğinizde pes etmeyin. Ayı piyasasında yeterince cips var ve hasat mevsimi boğa piyasasında.
