DRAM için sürekli fiyat artışlarının olduğu "sektördeki sıcak nokta" nihayet bitti mi?
DRAM devi Nan Yakenin Temmuz ve Ağustos aylarında toplam geliri 16.395 milyar yuana ulaştı. Üçüncü çeyrek gelirinin yeni bir çeyreklik gelir kaydetmeye devam etmesi bekleniyor. Bununla birlikte, DRAM pazarı kademeli olarak dar tedarikten aşırı arza kayıyor. Belirsiz talep görünümü ve arzdaki sürekli artışla birlikte, alıcılar stok yenilemeye daha az isteklidir ve DRAM fiyatları, art arda 9 çeyreklik artış eğilimini sona erdirebilir ve Nanya'nın dördüncü çeyrek geliri başka bir yüksek seviyeye ulaşmayabilir.
Nanya Şubesi'nin ikinci çeyrekteki tek çeyrek geliri 24.592 milyar yuan'a ulaşırken, Temmuz ve Ağustos aylarında toplam gelir 16.395 milyar yuan'a ulaştı. Mevcut tek aylık gelir performansına bakıldığında, tüzel kişi Nanya'nın üçüncü olduğunu tahmin ediyor Üç aylık gelir performansının, ikinci çeyrek gelir performansının yeni rekorunu yeniden yazarak ikinci çeyreğe göre daha iyi olması bekleniyor.Ancak, dördüncü çeyrekte talep artışı sınırlı ve arz tarafı yılın ikinci yarısında yoğunlaşıyor. Üretim kapasitesinin etkisi, DRAM fiyatları art arda 9 çeyreklik artışları sona erdirebilir Durumun ışığında, Nanya Şubesi'nin dördüncü çeyrek gelirinin bir başka yükseklere çıkması pek olası görünmüyor.
Nanya Şubesi genel müdürü Li Peiying, dördüncü çeyreği bu yıl Nisan ayında gerçekleştirecek olan Falun Dafa Konferansı'nda, Kore fabrikalarının açtığı yeni üretim kapasitesi olasılığından dördüncü çeyreğin etkileneceğini söyledi.Artan üretim kapasitesi pazar talebine benzer ise, ürün fiyatı Dördüncü çeyrekten sonra sabit kalması ve satış fiyatlarındaki dalgalanmaların görece azalması bekleniyor. TrendForce adlı bir araştırma kurumu olan DRAMeXchange tarafından yayınlanan piyasa fiyat tahminlerine bakıldığında, dördüncü çeyrekteki fiyatın, daha önce Nanya tarafından beklendiği gibi, önemli ölçüde artması pek olası görünmüyor.
Dördüncü çeyrekteki DRAM fiyat eğilimi ile ilgili olarak, DRAMeXchange, DRAM pazarının yavaş yavaş sıkışık tedarikten aşırı arza doğru kayarken, alıcıların belirsiz talep beklentileri ve arzdaki sürekli artış nedeniyle stok yenilemeye daha az istekli olduğunu belirtti.Fiyatlarda düşüş eğiliminin oluşması gibi, Gelecekte, mal arzı daha düşük bir fiyattan elde edilebilir, bu nedenle şu anda stok seviyesini artırmak için acele etmeye gerek yoktur.
DRAMeXchange, orijinal talebin en hareketli olduğu sunucu alanında pazarlık konusunda bir çıkmaz olduğunu gözlemliyor, bu da DRAM tedarikçilerinin dördüncü çeyrekte satın alımları teşvik etmek için fiyatları düşürme ihtiyacı duymasını daha olası hale getiriyor. Kontrat fiyatı müzakereleri açısından, çoğu tedarikçi daha yüksek kapasiteli modüller için fiyat düşürme planları başlattı.Tedarikçiler ayrıca daha esnek fiyat planları yoluyla pazar payını konsolide etmeyi ve gelecek yıl alıcılara tedarik sağlamayı umuyor.
Bunlar arasında, PC DRAM bölümünde DRAMeXchange Kıdemli Ortağı Wu Yating, ana akım ürünlerin spot fiyatları düşmeye devam ettikçe, temsilci ile sözleşme fiyatı arasındaki farkın artmaya devam ettiğine dikkat çekti.Bu, sözleşme fiyatının düşmeye başlayacağının öncü bir göstergesi. Çeşitli PC DRAM üreticileri görüşmeye başladı. Dördüncü çeyrek sözleşme fiyatı için fiyatı sabit tutmak daha zor.Dördüncü çeyrek PC DRAM sözleşme fiyatının düşmeye başlayacağı tahmin ediliyor.
Dördüncü çeyrekteki her belleğin fiyatına bakıldığında, DRAMeXchange daha önce sunucu belleğinin daha yüksek bir sabit olma şansına sahip olmasını bekliyordu, ancak aşağı doğru revizyon olasılığını ortadan kaldırmıyor; mobil belleğin sözleşme fiyatının sabit veya ters olma şansı var ve fiyat Sabit belleğin% 2 düşüş aralığına düşmesi; niş belleğin dördüncü çeyrek sözleşme fiyatının tersine dönme ve düşme şansı daha yüksektir.DDR4, DDR3'ten daha önemli ölçüde düşebilir.
Büyük üreticilerin performansı
Küresel DRAM üreticilerinin gelir performansını gözlemleyen Samsung, sektör lideri olarak sağlam bir şekilde yerleşti ve geliri, çeyreklik bazda% 8,2 artışla 11,21 milyar ABD dolarına ulaşarak rekor seviyeye ulaştı; SK Hynix, önemli bit büyümeden faydalandı ve geliri önceki çeyreğe göre önemli ölçüde yüksekti % 19,5 oranında 7,69 milyar ABD dolarına ulaşan büyüme, SK Hynix'in ikinci çeyrekte pazar payının bir kısmını geri kazanmasına yardımcı oldu. İkinci çeyrekte iki büyük Kore fabrikasının pazar payı% 43.6 ve% 29.9 idi ve toplamda yaklaşık% 73.5 idi.
Micron Group halen üçüncü konumunu sürdürmekte ve en yüksek fiyat artışıyla fiyat lideri olarak hareket etmeye devam etmektedir. Ancak, önceki nitrojen olayından dolayı, Micronun ikinci çeyrek bit gönderileri yalnızca önceki çeyreğe benziyordu. Gelir% 6,3 artarak 5.54 milyar ABD dolarına yükseldi. Pazar payı önceki çeyreğe göre yüzde 1 puan düşüşle 21.6'ya geriledi. %.
İlk fabrikanın karlılığını gözlemleyen Samsung'un fiyat artışı, ilk çeyrekteki yüksek baz dönemi nedeniyle üç büyük fabrika arasında en küçük olanı. Buna ek olarak, 1Ynm'si şu anda yalnızca müşteriler tarafından doğrulandığı için, hacmi üçüncü çeyreğin ortasına kadar artıramayabilir, bu nedenle ikinci çeyrekte işletme kar marjı% 69'da tutulur. Öte yandan, diğer iki fabrika fiyat artışları ve süreç daralması nedeniyle uygun maliyetli olmaya devam etti SK Hynixin işletme kar marjı ilk çeyrekte% 61'den% 63'e yükselirken, Micronun işletme kar marjı% 58'den% 60'a çıktı. , Üç büyük orijinal fabrikanın işletme kar marjları ilk kez% 60'ı aştı.
Bununla birlikte, yılın ikinci yarısını dört gözle beklerken, arz tarafı üretim kapasitesindeki kademeli artış ve her fabrikanın 1X / 1Ynm oranındaki kademeli artışa ek olarak, Samsung'un teklif modeli de muhafazakar hale geldi ve hepsi fiyatı artırmanın daha zor olduğunu gösteriyor. Ek olarak, üç büyük fabrikanın ürettiği DRAM'ın mevcut ortalama brüt kar marjı% 70'i aştı, bu da alıcılara büyük BOM maliyeti baskısı getirdi ve aynı zamanda orijinal fabrikaların karlılığının yüksek bir noktaya yakın olabileceğini gösteriyor.
Teknik açıdan bakıldığında, bu yıl 1Xnm işleminin yüksek çıktı oranını korumanın yanı sıra, Samsung, bazı Line17'nin genişletilmesi ve Pyeongtaek tesisinin ikinci katındaki yaklaşan DRAM kapasitesinin genişletilmesi yoluyla yeni nesil 1Ynm sürecine geçmeye devam edecek. Pyeongtaek fabrikasının üretim kapasitesinin genişletilmesiyle 1X + 1Ynm üretim oranının bu yıl sonunda% 70'e ulaşması ve 2019'da artmaya devam etmesi bekleniyor. SK hynix, geçen yılın sonunda 1Xnm üretimini başlattı.Ancak, 1Xnm üretim sürecine girmek zordur. SK hynix hala verim oranını iyileştirmeye kararlıdır. Genişleme planı değişmeden kalır. Wuxi, Çin'deki yeni 12 inç fabrika Bu yılın sonundan önce tamamlanacak ve 2019'un ilk yarısında çıktılara katkı sağlamaya başlayacak. Micron için, Tayvanın Micron Memory (eski adıyla Ruijing) 1Xnm% 100 dönüşümü tamamladı ve gelecek yıl doğrudan 1Znmye aktarılırken, Tayvanın Micron Wafer Teknolojisi (eski adıyla Huayaco) ikinci çeyrekte 20nmden 1Xnmye başlayacak. Üretim kapasitesinin yarısının bu yılın sonuna kadar 1Xnm üretime aktarılması ve tümünün önümüzdeki yılın ilk yarısında tanıtılması bekleniyor.
Tayvanlı üreticiler için, Nan Yakenin ikinci çeyrekteki geliri, çeyreklik bazda% 28,6 arttı. 20 nm'de ortaya çıkan bariz küçük büyümeye ve devam eden fiyat artışlarına ek olarak, ikinci çeyrek, ilk çeyrekte yüksek DDR3 envanterini temizlemeye başladı. Büyük bir nokta. 20nm maliyet etkinliği, faaliyet kar marjını bir önceki çeyreğe göre% 2,5 artışla% 46,8'e çıkardı. Bununla birlikte, DRAM fiyatlarının yükselmesinin zorluğu ve tesisin genişletilmesinin amortisman maliyetlerini amorti etmeye başlama ihtiyacı nedeniyle, Nanya'nın gelecekteki karlılığı sıkıştırılabilir.
Powerchip Teknolojisi açısından, Jinghaoke ve Aipu gibi IC tasarım şirketleri için OEM'lerin oranındaki artış nedeniyle, Powerchipin kendi DRAM geliri önceki çeyreğe göre% 13,5 düştü; Winbondun DRAM geliri, çeyrek için% 8,7 arttı ve bundan büyük fayda gördü Özgül ağırlık 38 nm'de artmaya devam ediyor.
Eğitim Bilgileri
Ayrıca ziyaret etmek için URL'ye de tıklayabilirsiniz
