4.000'den fazla Pekin özel sermayesine dikkat: kendi kendine muayene burada! Fon havuzunu, kendi kendini finanse etmeyi vb. Kontrol edin.
Kısa süre önce, Pekin Menkul Kıymetler Düzenleme Bürosu, "2019'da Pekin'in Yargı Alanındaki Özel Sermaye Fonu Yöneticilerinin Kendi Kendilerini Denetlemesine İlişkin Bildirim" yayınladı ve yetki alanında 4.000'den fazla özel sermayenin (3 trilyonun üzerinde) doğruluk ve uyumluluk operasyonları ve özel sermaye fonu işi için bir taahhüt mektubu doldurmasını gerektirdi. Öz denetim özel raporu, öz denetim durum tablosu, özel sermaye fonu ürün listesi vb. Ağustos sonunda tamamlanacak ve sunulacaktır.
Fon yöneticisi bir göz attı. Bu kendi kendine inceleme, hem düzenli hem de düzenlenmiş operasyonların yanı sıra, özel sermaye ile ilgili tarafların P2P, finansal kiralama, İnternet finansmanı, gayrimenkul ve diğer işletmelerde yer alıp almadığına ve fon havuzlamasına dahil olup olmadıklarına ilişkin kendi kendine incelemeleri içerir. Kendi kendini finanse eden ve diğer işler. Özel sermaye kendi kendini inceleme formunun iki nüshasının bulunduğunu belirtmekte fayda var Menkul kıymetler özel sermaye ayrıca kaynak yaratma, yapılandırılmış ürünler, üçüncü taraf kurumlar, işlem kolaylığı sağlama, sermaye havuzları ve çalışan teşvikleri gibi 7 yasağın kendi kendini inceleme içeriğini de doldurmalıdır. .
2019'da, özel sermaye kendi kendini denetleme fırtınası yeniden geliyor.Çok kısa bir süre önce, Jiangsu, Şangay, Tibet, Zhejiang, Tianjin, Shenzhen, Hubei ve diğer yerlerdeki menkul kıymet düzenleme büroları da benzer içeriklere sahip özel öz sermaye kendi kendini inceleme belgeleri yayınladı.
Pekin Menkul Kıymetler Düzenleme Bürosu, özel sermaye kendi kendine inceleme duyurusu yayınladı
Bildiriye göre, bu kendi kendine incelemenin konusu, Fon Endüstrisi Derneği'ne kayıtlı olan ve 30 Haziran 2019 itibarıyla Pekin'de kayıtlı olan özel sermaye fonu yöneticileridir. Bu kendi kendine muayenenin zamanı, yaklaşık iki ay, Temmuz başından Ağustos sonuna kadardır.
Fon Endüstrisi Derneği'nden alınan verilere göre, Mayıs ayı sonu itibariyle, Pekin'de kayıtlı 4342 özel sermaye fonu yöneticisi vardı, yönetilen fonların sayısı 13.613 idi ve yönetilen fonların ölçeği 31134 milyar yuan idi.
Bu kendi kendine incelemenin temel içeriği şunları içerir: özel sermaye kurumlarının tanıtım ve tanıtım, fon yaratma, yatırım yönetimi gibi iş bağlantılarında uyumlu olup olmadığı; kayıt ve dosyalama, bilgi sunma ve bilgi ifşasının doğru, doğru, eksiksiz ve zamanında olup olmadığı; iç yönetim ve risk kontrolü Mükemmel olup olmadığı; özel sermaye fonu işi ile çatışan bir işle meşgul olup olmadığı vb.
Bu kendi kendine incelemede, özel yerleştirme için ne yapılması gerekiyor?
1. "Doğruluk ve Uygunluk İşlemlerine İlişkin Taahhüt Mektubu" nu doldurun, bütünlük ve uygunluk içinde çalışma sözü verin, kendi kendini teftiş gereklerine uygun olarak kendi kendini teftiş işini ciddiye alın, gönderilen materyallerin doğruluğu, doğruluğu ve eksiksizliği için sorumluluk alın ve şirket mührünü yapıştırın.
2. 30 Haziran 2019 itibarıyla yönetimindeki fonun durumuna ve verilere göre "Özel Sermaye Fonu İşletmesinin Kendi Kendini Denetlenmesine İlişkin Özel Rapor", "Öz Denetim Durum Formu" ve "Özel Sermaye Fonu Ürünlerinin Ayrıntılı Listesi" ni doldurun.
3. Çin Menkul Kıymetler Düzenleme Komisyonu, "Devlet Hizmet Platformu" nu ( oluşturdu ve başlattı Pekin Menkul Kıymetler Düzenleme Bürosu, kendi yetki alanındaki özel sermaye fonu yöneticileri için platform hesapları açtı. Aktivasyon kodunu, Fon Endüstrisi Derneği tarafından doldurulan ana irtibat kişisinin iletişim e-postasına gönderin. Hesabı etkinleştirmek ve kullanmak için lütfen e-postayı kontrol edin. Daha sonraki dönemde, Pekin Menkul Kıymetler Düzenleme Bürosu bu platform aracılığıyla kurumsal isimlendirme yapacaktır, lütfen dikkatli olun.
Özel sermaye, bütünlük ve uyum için bir taahhüt mektubu imzalamalıdır
Özel bir kendi kendine inceleme raporu gönderin
Bu özel yerleştirmede doldurulması gereken birkaç kendi kendine muayene belgesinden bahsedeceğiz. Bunlardan ilki, özel sermaye ilkesine bağlı kalmak ve asla halka arz yapmamak, yatırımcı uygunluk yönetiminde ısrar etmek ve nitelikli yatırımcılardan fon toplamak gibi başlıca 7 taahhüt içeren "Dürüstlük ve Uyum Operasyonları Taahhüdü" dür.
Ayrıca "Özel Sermaye Fonu İşinin Kendi Kendini Denetlenmesine İlişkin Özel Rapor" da bulunmaktadır. Kuruluşun genel durumu açısından, özel sermaye, ilgili tarafların, özellikle fon satışları, P2P, küçük krediler, finansal kiralama, İnternet finansmanı, gayrimenkul ve diğer işletmeleri içeren ilgili şirketlerin iş koşullarını açıklamalıdır. Olay. Şirket, grup tarafından işletilen bir özel sermaye kuruluşuysa, lütfen grup içindeki ilgili özel sermaye kurumlarının ayrıntılarını listeleyin.
Özel sermaye işinin geliştirilmesine gelince, işin türünü ve iş modelini, özellikle sermaye havuzlaması, kendi kendini finanse etme ve kendi kendini finanse etme ile meşgul olup olmadığını açıklamak gerekir.
Ayrıca, şirket / grup özel sermaye fonunun iş riskleri açısından üç hususun açıklanması gerekir:
(1) Özel sermaye fonu iş riski değerlendirmesi, risk önleme ve kontrol ve likidite düzenlemelerinin genel durumu;
(2) Özel sermaye fonlarının işleyişindeki anormallikler, özellikle vadesi geçmiş ödemeleri geri alamama, vadeye yakın itfa güçlükleri, açık dönem veya açık gün içinde karşılanamayan itfa uygulamaları ve büyük fon zararları.Anormal koşullar varsa, lütfen karşı önlemleri bildirin;
(3) Anormal çalışma koşulları. Fon endüstrisi birliği, şirkete anormal bir iş durumunda olduğunu bildirmişse ve belirli bir süre içinde özel bir yasal görüş verilmesini gerektiriyorsa, lütfen şirketin ilgili anormal iş durumunu birlikte bildirin.
Özel sermaye standart işletme kendi kendine muayenesi 6 ana içerik içerir
Bu özel yerleştirme için doldurulması gereken iki "Kendi Kendini Teftiş Formu" vardır: Biri tüm özel yerleşimler için, diğeri ise menkul kıymetler özel yerleşimler içindir.
Öncelikle, promosyon, fon yaratma, fon yatırımı, iç kontrol ve risk yönetimi, bilgilerin ifşa edilmesi ve raporlanması ve "Uygun Önlemler" in kendi kendine incelenmesi dahil olmak üzere altı ana kalem dahil olmak üzere tüm özel sermayenin doldurması gereken formlara bakalım. Ana temel şudur. Menkul Kıymetler Yatırım Fonu Kanunu, Özel Yatırım Fonlarının Gözetim ve İdaresi İçin Ara Tedbirler, Menkul Kıymetler ve Vadeli İşlemler Kuruluşlarının Özel Varlık Yönetimi İşinin İşleyişine ve Yönetimine İlişkin Geçici Hükümler ve Menkul Kıymetler ve Vadeli İşlemler Yatırımcılarının Uygunluk Yönetimine İlişkin Önlemler.
Birincisi, tanıtım ve promosyon açısından, temel kendi kendine inceleme içeriği, WeChat ve diğer yollarla belirtilmemiş nesnelere teşvik edilip edilmeyeceğini; yatırım yöneticilerinin geçmiş performansının abartılıp abartılmayacağını, vb; ürün sözleşmelerinde ve satış materyallerinde sıfır gibi sermaye koruması ve gelir koruması anlamını içeren ifadelerin bulunup bulunmadığını içerir. Riskler ve getiri garantilidir ve anapara endişesizdir, vb .; yatırımcı ile özel olarak bir geri alım anlaşması veya taahhüt mektubu imzalayıp imzalamamak ve anaparayı ve getiriyi korumak için doğrudan veya dolaylı olarak söz vermek.
İkincisi, kaynak yaratma açısından, temel öz denetim içeriği, nitelikli yatırımcıların gereksinimlerini karşılayıp karşılamadığını içerir, örneğin, bireysel yatırımcıların mali varlıklarının 3 milyon yuan'dan az olmaması veya bireylerin son üç yıldaki ortalama yıllık gelirinin 500.000 yuan'dan az olmaması; Yatırımcı nitelikli bir yatırımcı ise, yatırımcı sayısının birleşme yoluyla hesaplanıp hesaplanmadığı; yatırımcıların risk belirleme ve risk taşıma kapasitesinin değerlendirilmesi için anket anketinin yapılıp yapılmadığı; fon oluşturma tamamlandıktan sonra 20 iş günü içinde fonun açılıp açılmadığı ; Yapılandırılmış ürün adları, "yapılandırılmış" veya "derecelendirilmiş" sözcüklerini içermelidir.
Üçüncüsü, fon yatırımı açısından, temel kendi kendine inceleme içeriği, "fon havuzu" işini yürütmeyi veya bu işlere katılmayı içerir:
(1) Farklı fon varlıkları karışık işlemler yürütür ve fonlar ve varlıklar net bir şekilde karşılık gelemez;
(2) Fon ürününün tüm işleyişi süresince makul bir değerleme konusunda mutabakata varılamaması ve sözleşmeye uygun olarak yatırımcılara yeterli ve uygun bilgi açıklamasının yapılmaması;
(3) Fon ürünü ayrı hesaplar, bağımsız muhasebe oluşturmamış ve ayrı bir değerleme tablosu hazırlamamıştır;
(4) Fon ürünleri abonelik, itfa veya sürekli ihraç için açık olduğunda, düzenlemelere uygun olarak makul değerlemeler yapamazlar ve ilgili dayanak varlıkların fiili getirisinden ayrı fiyatlandırma yaparlar;
(5) Fon ürünü, fiili yatırım yapmamış veya standart olmayan varlıklara yatırım yapmamıştır ve yalnızca daha sonraki yatırımcıların yatırım sermayesi, önceki yatırımcıların yatırım anaparasını ve gelirini geri almak için kullanılacaktır;
(6) Fon ürününün yatırım varlıklarının yatırım anaparasını ve gelirini zamanında geri alamaması durumunda, fon ürünü sonraki yatırımcılar tarafından açık katılım, geri çekme veya devir yoluyla ihraç yoluyla bu tür risklere maruz kalır, ancak yönetici tam bilgi açıklamasını ve riski yapar. Açıklama ve yatırımcının yazılı onayı hariç.
Yöneticiler ve uygulayıcılar tarafından görevlerinin kolaylığıyla elde edilen ifşa edilmemiş bilgilerin ifşa edilmesi gibi bazı davranışlarda bulunup bulunmadıkları ve bu bilgilerin başkalarının ilgili ticari faaliyetlerde bulunduğunu ifade etmek veya ima etmek için kullanılması; içeriden bilgi ticareti, manipülasyon yapmak gibi kendi kendine incelemeler de vardır. İşlem fiyatları, kısa vadeli işlemler ve diğer uygunsuz alım satım faaliyetleri için, ilgili önleyici sistemler ve mekanizmalar etkin bir şekilde kurulmamış ve uygulanmamıştır; görevlerin ihmal edilmesi ve görevlerin mevzuata göre yerine getirilmemesi. "Erken uyarı hattı" ve "Zararı durdur hattı" üzerinde sözleşmenin ilgili hükümlerine uygun faaliyet göstermezseniz.
Dördüncüsü, iç kontrol ve risk yönetimi açısından, kendi kendini incelemenin odak noktası, vadede ödeme yapamama gibi likidite risklerinin olup olmadığı; hedge fonların ve M&A fon yöneticilerinin kaldıraçlarının makul olup olmadığı; fon mülkünün sözleşmeye uygun olarak saklama kuruluşunun gözetiminde olup olmadığıdır. , Ve saklama kuruluşu, yatırım faaliyetlerini denetler; mevzuata aykırı işlemler gerçekleştirmek için bilgi sisteminin harici erişimini kullanıp kullanmayacağını, yasadışı menkul kıymetler ve vadeli işlem faaliyetleri için sistem yerleştirme veya yatırım işlemi talimat iletme hizmetleri sağlayıp sağlamayacağını; bir şemsiye varlık yönetimi planı oluşturup oluşturmayacağını ve bir iştirak kurup kurmayacağını denetler. Hesaplar, alt hesaplar, sanal hesaplar veya başkalarına borç verme hesapları; P2P, kitle fonlaması, özel borç verme ve nakit krediler gibi özel olmayan fon işleriyle aynı anda meşgul olup olmadıkları.
Beşinci olarak, bilgi ifşası ve raporlama açısından, temel kendi kendini inceleme içeriği, ürünün işlem yapısının, tarafların hak ve yükümlülüklerinin, gelir dağılımının içeriğinin, üçüncü şahıslara hizmet sağlama emanetinin ve fon ürünleri satarken derneklerin doğru, doğru ve tam olarak ifşa edilip edilmediğini içerir. İşlemler ve ilgili garantiler hakkında bilgiler; yatırımcıların yasal haklarını etkileyebilecek diğer önemli bilgilerin yatırımcılara doğru bir şekilde açıklanıp açıklanmadığı, örneğin her bir fonun bir bilanço hazırlayıp hazırlamadığı; yöneticilerin ve fonların önemli olayların olup olmadığı, derhal fon endüstrisi birliğine rapor vermeleri gerekip gerekmediği gibi bildiri. Örneğin büyük bir olay meydana gelirse 10 iş günü içinde derneğe, özel sermaye fonunda büyük bir olay meydana gelirse 5 iş günü içinde derneğe bildirilmelidir.
Altıncısı, "Uygun Önlemler" iç teftişidir. İç teftişin temel içerikleri, 14 uygunluk yönetimi kural ve yönetmeliğinin formüle edilip edilmeyeceğini, yatırımcılara ürün satarken 9 bilginin anlaşılıp anlaşılmayacağını ve sıradan yatırımcılara ürün satarken 5 maddenin bilgilendirilip bilgilendirilmeyeceğini içerir Bilgi; yatırımcıların aktif olarak tolerans seviyelerinden daha yüksek risk seviyeli ürünleri satın almak isteyip istemedikleri, özel yazılı risk uyarıları verip vermeyeceği, sıradan yatırımcıların detaylı sınıflandırması ve yönetimi yapılıp yapılmayacağı.
Buna ek olarak, yüksek riskli ürünler satarken veya sıradan yatırımcılara hizmet verirken, özel çalışma prosedürlerinin formüle edilmesi, ilgili bilgilerin ek olarak anlaşılması, özel riskler hakkında bilgi verilmesi ve sıradan yatırımcılara değerlendirmeleri için daha fazla zaman verilmesi, Geri dönüş ziyaretlerinin vb. Sıklığını artırın.
Menkul kıymetler özel yerleştirmelerinin 7 yasaklı maddeyi ve kendi kendine inceleme içeriğini doldurması gerekir
Sermaye artırım yasağı maddesi, yapılandırılmış ürün yasağı maddesi, üçüncü kişi kurum yasağı maddesi, işlem kolaylığı yasağı maddesi, iş yasağı maddesi, sermaye havuzu yasağı maddesi, çalışan teşvik yasağı maddesi dahil olmak üzere menkul kıymet özel sermaye yöneticileri tarafından doldurulacak diğer bir form İçeriğin 7 ana yönü.
Bunlardan ilki fon toplama yasağı, kendi kendine inceleme 11 maddeden oluşuyor Sermaye ve gelir yasağına ek olarak, yatırımcıların nitelikli yatırımcı standartlarını karşılamadığını bilerek, vasıfsız yatırımcılara varlık yönetimi planlarının satılması gibi bazı yasaklanmış davranışlar da bulunmaktadır. Satışlar hala teyit edilmektedir veya varlık yönetim planı paylarını veya gelir haklarını bölerek ve devretmek suretiyle, nitelikli yatırımcı standartlarını aşmak için doğrudan veya dolaylı olarak yatırımcılar için kısa vadeli krediler vb.
İkincisi, yapılandırılmış ürünlerin yasaklama hükmüdür. Kendi kendine inceleme, bazı yasaklanmış davranışlar gibi 7 maddeyi içerir. Hisse senedi ve hibrit yapılandırılmış varlık yönetimi planlarının kaldıraç oranı 1 kez, sabit gelirin kaldıraç oranı 3 katı ve diğer türler Kaldıraç oranı 2 katını aşıyor; yapılandırılmış varlık yönetimi planının toplam varlıkları net varlıkların% 140'ından fazlasını ve yapılandırılmamış toplam varlıkları (yani "birden çoğa") net varlıkların% 200'ünden fazlasını oluşturuyor.
Üçüncüsü, üçüncü taraf kurumların yasaklama hükmüdür. Kendi kendine denetim 7 maddeden oluşur. Örneğin, bazı yasaklanmış eylemler doğrudan üçüncü taraf kurum tarafından yürütülür. Risk kontrol mekanizması kurulmamış veya etkin bir şekilde uygulanmamıştır ve üçüncü taraf kurum, üçüncü taraf kurumların varlık yönetimi planlarını kullanmasını etkili bir şekilde engelleyememiştir. İçeriden öğrenenlerin ticareti, piyasa manipülasyonu gibi yasa ve yönetmelikler
Dördüncüsü, alım satım kolaylığı sağlamaktır. Kendi kendine denetim 4 maddeden oluşur.Örneğin, yasa dışı menkul kıymetler ve vadeli işlem faaliyetleri için hesap açma, alım satım kanalları ve yatırımcı tanıtımları gibi hizmetler veya kolaylıklar sağlamak yasaktır.
Beşincisi, iş yasağı hükümleridir. Kendi kendine denetim 7 maddeyi içerir.Örneğin, bazı yasaklanmış eylemler, işlem fiyatı yatırımcıların çıkarlarına zarar veren piyasa adil fiyatından ciddi şekilde sapma gösterir; fayda aktarımı amacıyla, belirli nesnelerle uygunsuz işlemler veya farklı varlıklar Kazançları veya kayıpları yönetim planı hesapları arasında aktarın; risk ve getiri eşleştirme ilkesini ihlal edin ve belirli bir veya daha fazla alt düzey yatırımcıya fayda sağlamak için yapılandırılmış varlık yönetimi planlarını kullanın.
Altıncı olarak, sermaye havuzu yasağı hükmü Kendi kendini inceleme içeriği 6 maddeden oluşur.Örneğin, varlık yönetim planının aboneliğe, itfa veya devredilen ihraç için açık olduğunda mevzuata uygun olarak makul bir değerleme yapmaması ve fiyatlandırmayı ilgili dayanak varlığın fiili getirisinden ayırması yasaktır; Varlık yönetimi planı, fiili yatırımlar yapmaz veya standart olmayan varlıklara yatırım yapmaz ve sadece yatırım anaparasını ve önceki yatırımcılardan elde edilen geliri geri almak için sonraki yatırımcıların yatırım fonlarını kullanır.
Yedincisi, çalışan teşvik yasağı maddesidir.Kendi kendine muayene iki maddeden oluşur.Örneğin, ertelenmiş teşvik primi ödeme mekanizmasının olup olmadığına, ertelenmiş sürenin 3 yıldan az olup olmadığına ve ertelenen teşvik primi ödeme tutarının% 40'tan az olmasına bağlıdır.
Özel yerleştirme fon ürün listesini doldurmalıdır
Son olarak, özel sermayenin de "Özel Sermaye Fonu Ürün Listesi" ni doldurması ve bu yıl 31 Mayıs itibariyle yalnızca "tam olarak tasfiye edilmemiş emanet edilen yönetim" türü fonları doldurması gerekiyor.
Fonun temel bilgileri ve operasyon durumu (normal, beklenen geri ödeme başarısızlığı, vadeye yakın vadede geri ödeme yapılmaması riski, fon açılış gününde itfa başvurusunun kullanılamaması dahil) dahil doldurulması gereken içerik, kaldıraç olup olmadığı ve yatırım türü (Girişten sonra fiili dayanak varlıklara göre); Ayrıca fonun kalan payları arasında dış yatırımcı payları, iç içe geçmiş hisseler, yönetici ortak yatırım payları, doğal yatırımcı payları ve kurumsal yatırımcı payları bulunmaktadır.
Bu makale China Fund News'den
Daha heyecan verici bilgiler için lütfen finans sektörü web sitesini (www.jrj.com.cn) ziyaret edin
