Çin Spor Endüstrisi 1.057 milyar ilgili satın alma koşullu olarak CITIC İnşaat Yatırım Eskortunu geçti
Kaynak: Çin Ekonomik Ağı
China Economic Net, Beijing, 20 Mart Dün, Menkul Kıymetler Düzenleme Komisyonu'nun Listelenen Şirketleri Birleşme ve Devralmaları İnceleme Komitesi 2020'nin 8. toplantısı yapıldı. China Sports Industry Group Co., Ltd. ("China Sports Industry", 600158.SH) varlık satın almak için hisse çıkardı Koşullu olarak geçti.
Birleşme ve Devralma ve Yeniden Yapılandırma Komitesinin gözden geçirme görüşleri şunlardır: Başvuru sahiplerinden, destekleyici kaynak yaratma planının yükselme risklerinin ve nakit ödeme kabiliyetini sağlamak için ana önlemlerin açıklamasını tamamlamaları istenir. Bağımsız mali müşavir, net görüş bildirmeye davet edilir. China Sports Industry Group Co., Ltd.'nin bunu her biri için uygulaması ve 10 iş günü içinde listelenen şirketlerin Denetim Departmanına ilgili ek malzemeleri ve revize edilmiş raporları sunması istenir.
Bugün Çin Spor Endüstrisinin hisse senedi fiyatı düştü Bugün öğlen kapanışı itibarıyla Çin Spor Endüstrisi% 3.56 düşüşle 9.74 yuan bildirdi.
7 Mart'ta Çin Spor Endüstrisi, hisse ihracı ve varlık satın almak ve destekleyici fonları ve ilgili işlemleri artırmak için nakit ödeme yapmak hakkında bir rapor (taslak) (revize edilmiş taslak) yayınladı. Rapor, Çin Spor Endüstrisinin hisselerini ihraç ederek ve nakit ödeyerek Çin Spor Piyango Teknolojisinin% 51 hissesini ve Çin Spor Sertifikasyonunun% 62 hissesini satın almayı planladığını ve nakit ödeme yoluyla Sino Sports Printing'in% 30 hissesini ve Huaan Sertifikasyonunun% 100 hissesini satın almayı planladığını gösteriyor. Aynı zamanda, destekleyici fonları artırmak için en fazla 10 belirli nesneye hisse ihraç etmeyi planlıyor. Toplanan fonların toplam miktarı 537 milyon yuan'ı, önerilen varlık alımının işlem fiyatının% 100'ünü geçmeyecek ve ihraç edilen hisse sayısı aşmayacaktır. Toplam sınai öz sermayenin% 20'si (hangisi daha düşükse), bu sefer toplanan eşleşen fonların ihraç maliyetleri düşüldükten sonraki net tutarın, bu yeniden yapılanma için nakit bedel ve aracı kurum ücretlerinin ödenmesinde kullanılması amaçlanmaktadır.
Bağımsız finans danışmanı China Securities, proje sponsorları Zhao Qi, Cheng Nan, Zheng Xin, Yuan Chen ve proje ortak organizatörleri Bai Juyi ve Zheng Linze'dir.
Dayanak varlığın işlem fiyatı ile ilgili olarak, 30 Haziran 2019'u değerlendirme baz tarihi olarak alarak, Çin Spor Piyango Teknolojisinin% 100 öz sermayesinin defter değeri 698 milyon yuan, takdir edilen değer 1.225 milyar yuan, takdir edilen katma değer 527 milyon yuan ve değerlenme oranı 75.52'dir. %; China Sports Color Printing'in% 100 öz sermayesinin defter değeri 496 milyon yuan, takdir edilen değer 889 milyon yuan, takdir edilen katma değer 393 milyon yuan ve takdir oranı% 79.30; China Sports Printing'in% 100 öz sermayesinin defter değeri 82.6669 milyon yuan, değer biçildi Değer,% 218,98'lik bir değerlenme oranı ile 182 milyon yuan değerleme takdiri ile 265 milyon yuan'dır; Huaan'ın onaylanmış% 100 öz sermayesinin defter değeri,% 223,42'lik bir takdir oranı ile 19.599.700 yuan değerleme takdiri ile 28.372.200 yuan değerinde 8,772,500 yuan'dır.
Yukarıdaki değerlendirme sonuçlarına, anlaşmaya ve "Kâr ve Zararlara İlişkin Özel Denetim Raporu" na dayanarak, işlemin temel varlıkları 1.057 milyar yuan olarak değerlendi, bunun hisse bazlı ödeme bedeli 537 milyon yuan ve nakit ödeme bedeli 520 milyon yuan idi. Bunlar arasında China Sports Color Technology'nin% 51 özsermayesinin işlem fiyatı 625 milyon yuan, China Sports Color Printing'in% 30 özsermayesinin işlem fiyatı 258 milyon yuan, Çin Ulusal Spor Sertifikasyonunun% 62 özsermayesinin işlem fiyatı 149 milyon yuan ve Huaan Sertifikasyonunun% 100 öz sermayesinin işlem fiyatı 2484.23 On bin yuan.
Taraflar arasında yapılan müzakereye göre, bu sefer varlık satın almak için hisse senetlerinin ihraç fiyatı hisse başına 10.63 yuan olarak belirlendi.
Bu işlem bağlantılı bir işlem oluşturur. Bu işlemdeki karşı tarafın fon merkezi, borsada işlem gören şirketin hâkim hissedarıdır. İşlemin karşı tarafı, China Sports Group, Equipment Center ve Fund Center, Devlet Sporları Genel İdaresi tarafından kontrol edilen işletmeler / birimlerdir ve China Sports Property'nin karşı tarafı, China Sports Group'un yüzde yüz iştirakidir. Aynı zamanda finansman desteği düşünülmeden bu işlemin tamamlanmasının ardından China Sports Group'un borsada işlem gören şirketteki hisselerinin% 5'i geçeceği ve National Sports Lottery Center'ın borsada işlem gören şirket üzerinde önemli etkiye sahip bir holding haline geleceği tahmin edilmektedir. Listeleme Kurallarının ilgili hükümlerine göre bir yan kuruluşun hisselerinin% 10'undan fazlasına sahip bir birim, borsaya kote bir şirket veya iştirakleriyle bir anlaşma imzalamış veya bir anlaşma yapmıştır.Anlaşma veya düzenleme yürürlüğe girdikten sonra veya sonraki on iki ay içinde, İlişkili taraflar için listeleme kurallarında belirtilen durumlardan biri, borsada işlem gören şirketin ilişkili tarafları olarak kabul edilebilir.
Bu işlem, büyük bir varlık yeniden yapılanmasını oluşturur ve bir yeniden yapılanma ve listeleme teşkil etmez. Bu işlemden önce ve sonra, borsada işlem gören şirketin kontrolü değişmemiş olup, gerçek kontrolörün değişmesine neden olmayacaktır.
2017'den Ocak-Eylül 2019'a kadar, Çin Spor Piyango Teknolojisinin işletme geliri 347 milyon yuan, 401 milyon yuan ve 243 milyon yuan, net kar ise sırasıyla 62.784 milyon yuan, 528 milyon yuan ve -93.321.700 yuan idi; işletme faaliyetleri yaratıldı Net nakit akışları 104 milyon yuan, 52.344.100 yuan ve 64.903.400 yuan idi.
2017'den Ocak-Eylül 2019'a kadar, China Sports Colour Printing'in işletme geliri 202 milyon yuan, 205 milyon yuan ve 110 milyon yuan idi; net kar 23.815.700 yuan, 29.351.100 yuan ve 1.5415 milyon yuan idi; faaliyet faaliyetleri yaratıldı Şirketin net nakit akışı 56.12 milyon RMB, 49.487 milyon RMB ve -8.7876 milyon RMB idi.
2017'den Ocak-Eylül 2019'a kadar, Ulusal Spor Sertifikasyonunun işletme geliri 40.744.400 yuan, 38.250.600 yuan ve 34.216.500 yuan; net kar 23.386.700 yuan, 19.025 milyon yuan ve 17.181.900 yuan idi; işletme faaliyetlerinden elde edilen nakit Net akış 22.653.300 yuan, 16.663.800 yuan ve 15.401.200 yuan idi.
2017'den Ocak-Eylül 2019'a kadar Huaan Sertifikasyonunun işletme geliri 9.246 milyon yuan, 13.8261 milyon yuan ve 11.4783 milyon yuan; net kar 951.800 yuan, 1.7532 milyon yuan ve 1.6113 milyon yuan idi; işletme faaliyetlerinden elde edilen nakit Net akış sırasıyla 3.0015 milyon RMB, 4.4399 milyon RMB ve 489.900 RMB idi.
Bağımsız mali müşavir, China Securities'in işlemin tamamlanmasının ardından borsada işlem gören şirketin karlılığının ve mali durumunun iyileştirildiğine inandığına inanmaktadır.Bu işlem, borsada işlem gören şirketin sürdürülebilir gelişimine yardımcı olur ve hissedarların meşru haklarını ve çıkarlarını korumaya yardımcı olur.
