g u t x .com.tr İpek yolu - Çin'i anlamaya götürürüm

Bellek endüstrisi hakkında derinlemesine rapor: bellek fiyatları yukarı doğru döngüyü memnuniyetle karşılar ve yerel şirketler iyi fırsatlar elde eder

Raporu almak için lütfen www.vzkoo.com adresini ziyaret edin.

1. Bellek: yarı iletken endüstrisinin en büyük dalı

1.1 Bellek, 100 milyar dolarlık bir pazarda yer alır ve yarı iletken endüstrisinin en büyük koludur

Yarı iletken endüstrisi, entegre devreler, optoelektronik cihazlar, ayrık cihazlar ve sensörler gibi alt sektörlere ayrılmıştır ve entegre devreler, mantık, analog ve depolama gibi alt sektörlere ayrılmıştır. Yarı iletken endüstrisinde en önemli yön hafızadır. Uygulama alanları geniştir ve neredeyse tüm yaygın elektronik cihazların bellek kullanması gerekir. WSTS'nin Kasım 2019'daki tahmini verilerine göre, 2019'da küresel yarı iletken endüstrisinin toplam büyüklüğü 400 milyar ABD dolarından fazladır ve bellek pazar büyüklüğü 100 milyarı aşmaktadır. 1 / 4'ten fazla olan yarı iletkenlerdeki en büyük alt endüstridir.

Yukarıdaki şekilde görülebileceği gibi, bellek yarı iletkenlerin bir alt endüstrisidir ve döngüsel değişiklikleri temelde yarı iletken endüstrisininkilerle aynıdır, ancak belleğin uçuculuğu daha güçlüdür. Bu nedenle, yarı iletken endüstrisi bir iş döngüsünde olduğunda, depolama endüstrisinin karlılığı daha güçlüdür; aksine, yarı iletken endüstrisi çöktüğünde, depolama endüstrisinin durumu daha da az idealdir. 2019'u örnek olarak ele alırsak, aşağı akım talebindeki yavaşlama nedeniyle yarı iletken endüstrisinin genel büyüklüğü bir önceki yıla göre yaklaşık% 13 düştü, ancak depolama endüstrisinin pazar alanı% 33'e kadar düştü.

Geçmiş verilerden, depolama endüstrisinin 2019'daki düşüşü, esas olarak arz ve talebin uyumsuzluğundan kaynaklanan fiyat düşüşü nedeniyle, son 20 yılın en hızlı seviyesinde gerçekleşti. Bununla birlikte, 2019'un dip noktası gelecekteki büyümenin de temelini atıyor. 5G çağında sunucu talebindeki sürekli artış ve Nesnelerin İnternetinin gelişi gibi faktörler nedeniyle, yarı iletken endüstrisi gelecekte bir toparlanma başlatacak ve daha esnek bir endüstri olarak bellek 2-3 Yıl, istikrarlı bir büyüme dönemini başlatacak.

1.2 Hafızanın sınıflandırılması

İnsanların veri depolama talebinin uzun bir geçmişe sahip olduğu söylenebilir ve bellek biçimi de yıllar içinde dünyayı sarsan değişikliklere uğradı: ilk disketler çoktan kayboldu ve DVD / CD'nin optik depolaması da uzaklaşıyor. Giderek daha fazla bilgisayar artık mevcut değil. Bir optik sürücü ile donatılmış olan geleneksel bilgisayar sabit sürücüleri tarafından büyük miktarlarda veri depolama için tercih edilen çözüm olarak kullanılan disk, SSD'ler tarafından da tehdit edilmektedir.

Birçok depolama yöntemi türü, ilkelerine göre kabaca optik depolama, yarı iletken depolama ve manyetik depolama olarak ikiye ayrılabilir. Yarı iletken depolama, depolama alanında en geniş uygulama alanına ve en büyük pazar ölçeğine sahip depolama cihazıdır:

Verilerin elektrik kesintisinden sonra cihazda saklanmaya devam edip edemeyeceğine göre, yarı iletken bellek, elektrik kesintisi uçucu ve elektrik kesintisi kalıcı olmayan cihazlara bölünebilir;

Uçucu bellek, son birkaç on yılda önemli ölçüde değişmedi ve hala statik rasgele erişim belleği (SRAM) ve dinamik rasgele erişimli bellek (DRAM) tarafından yönetiliyor;

Silinemeyen ilk PROM'dan, daha sonra optik olarak silinebilir EPROM'a, elektrikle silinebilir EEPROM'a, mevcut ana akım Flash'a kadar, teknoloji sürekli olarak güncellenir ve geliştirilir. Artık RAM alanında ferroelektrik bellek (FRAM), faz değişim belleği (PRAM), manyetik bellek (MRAM) ve dirençli değişim belleği (RRAM) gibi uçucu olmayan statik bellekler bulunmaktadır Bu nedenle piyasa, güç kapatıldığında uçucu bir aygıtın RAM olduğuna inanmaktadır. Bu görüş doğru değil.

Pek çok yarı iletken bellek arasında en büyük pazar büyüklüğü, on milyarlarca dolarlık piyasa büyüklüğüne sahip DRAM ve NAND Flash'tır ve bunların 2018'de DRAM'in pazar büyüklüğü 100 milyar dolara ulaşmıştır. Ayrıca, bellek yongası pazarı NOR Flash için daha geniş bir pazar alanına sahiptir.Özel özellikli telefonların kullanımının sona ermesiyle pazar büyüklüğü giderek azalmıştır, ancak son yıllarda gelişen pazarların yükselişiyle NOR Flash için pazar alanı giderek artmıştır. onarmak.

Bu rapor, esas olarak aşağıdaki üç bellek türünü tartışmaktadır.

2. NOR Flash on yıllık bir gerileme yaşadı ve yeni uygulamalar yeni büyüme sağladı

NOR Flash'ın uygulama alanı son derece geniştir.Sistem işletim verilerini saklaması gereken hemen hemen tüm elektronik cihazların NOR Flash kullanması gerekir. Elektronik cihaz başladığında, sistem bilgilerini bellek yongasından okuması ve çalıştırması gerekir (bilgisayar ana kartındaki BIOS gibi) Bellek yongasının çalıştırılabilir çalışan programı karşılaması gerekir ve depolanan veriler elektrik kesintisinden sonra kaybolmaz. RAM kapatıldığında veriler kaybolur, ancak NAND Flash programları yürütemez NOR Flash, güç kapatıldıktan sonra veri kaybetmeyen ve bitleri okuyabilen en yaygın kullanılan bellek yongası türüdür.

NOR Flash, özellikli telefon çağında bir zamanlar tüm öfke idi, ancak pazar alanı, özellikli telefonların ortadan kalkmasıyla giderek küçülüyor. Son yıllarda Nesnelerin İnterneti'nin gelişmesiyle NOR Flash pazarı giderek genişledi. TWS kulaklıklarla temsil edilen giyilebilir cihazlar, cep telefonu ekranlarında görüntülenen AMOLED ve TDDI teknolojisi ve gittikçe güçlenen otomotiv elektroniği NOR Flash pazarının yenilenen büyümesinin ana itici güçleridir.

Nor Flash'ın geniş uygulaması esas olarak XIP özelliğinden kaynaklanmaktadır. Yatırımcıların "çip içi uygulama" ile ne kastedildiğini anlamalarına yardımcı olmak için aşağıdaki şematik diyagramı çizdik. Aşağıdaki şekilde gösterildiği gibi, Flash, verileri depolamak için temel birim olarak kayan geçit alanı etkili transistörleri kullanır. Kontrol geçidine voltaj uygulanmadığında (Word Line ve FET arasındaki bağlantı), veriler kaynak ve drenaj arasındaki iletim için 1 ve kesinti için 0'dır.

NAND Flash seri olarak bağlanmıştır Sarı Kelime Satırının verilerini okumak istiyorsanız, diğer tüm Kelime Hatlarındaki voltajı artırmanız gerekir ve drenaj ve kaynak basınçtan sonra iletim durumunda olacaktır. Gerilimin artmadığı Kelime Satırındaki FET verileri, verilerin o konumda 0 mı yoksa 1 mi olduğunu belirlemek için Bit Hattının (bit çizgisi) açık-kapalı ölçülerek ölçülebilir. NAND Flash veri okuduğunda, tüm Word Satırındaki tüm verilerin aynı anda okunduğunu ve belirli bir bitin verisinin ayrı olarak elde edilemediğini ve bit okumasının (yani Rastgele Erişim) gerçekleştirilemeyeceğini belirtmek gerekir. Bu nedenle, NAND Flash tarafından okunan en küçük veri birimi bir sayfadır (yani, Word Satırındaki tüm veriler) ve program doğrudan çalıştırılamaz.Tüm veriler çalıştırılmadan önce RAM'e okunmalıdır. .

NOR Flash'ın bağlantı yöntemi seri bağlantıdır.Verileri okumak için Word Satırına basınç uygulamak gerekli değildir.Depolama ünitesinin verileri, ilgili Bit Hattı ile Kaynak Hattı arasındaki açık-kapalı ölçüleriyle elde edilebilir. Sadece bit okumayı gerçekleştirmekle kalmaz, aynı zamanda veri okuma hızını da büyük ölçüde artırır. Bit okumayı uygulayarak, program, çipte yürütme (XIP) olarak adlandırılan NOR Flash üzerinde çalıştırılabilir.

2.1 Özellikli telefonlar gözden kayboldu, NOR Flash on yıllık bir gerileme yaşadı

NAND Flash ile karşılaştırıldığında, NOR Flash daha yavaş yazma ve silme hızına sahiptir, ancak okuma hızı çok daha hızlıdır. İşlevsel cep telefonunun basit işlevleri vardır, bellek yongasının yalnızca az miktarda kullanıcı bilgisi ve sistem kodu saklaması gerekir ve yazma ve silme ihtiyacı daha azdır Ana ihtiyaç bellek verilerini okumaktır. Ayrıca, özellikli telefonlar yüksek depolama alanı gerektirmediğinden, NAND Flash'ın yüksek yoğunluklu depolama avantajlarını göstermek zordur.Bu nedenle NOR Flash, kendine özgü avantajları ile özellikli telefon çağında büyük bir hit haline gelmiştir.

Akıllı telefonlar çağında çeşitli yazılımların uygulanması depolama alanı ihtiyacını artırmış, cep telefonlarının depolama alanı da hızla artmıştır. NAND Flash, yüksek yoğunluklu depolama avantajları nedeniyle cep telefonu depolamanın yeni sevgilisi haline geldi.Akıllı telefonlarda kullanılan eMMC / eMCP, NAND Flash'ı ve kontrol çiplerini içeren depolama çözümleridir.

NOR Flash'ın pazar alanı da özellikli telefonların sayısı azaldıkça yıldan yıla azalmaktadır. . Uygulama alanı geniş olmasına rağmen, özellikli telefonlar haricinde bilgisayar BIOS'una benzer uygulama alanında kullanılan depolama alanı nispeten küçüktür, genellikle 1MB-32MB civarındadır.Tek bir çipin değeri düşüktür. 2015 öncesi elektronik ürün sayısı ASP'sini telafi etmeye yetmiyor Düşük dezavantajı, dolayısıyla pazar alanı azalıyor. CINNO Research'e göre 2018'de NOR Flash'ın toplam satışları 2.596 milyar dolardı ve Gartner verilerine göre bu ölçek 2006'da 7 milyar doları aştı. Enflasyon bağlamında, on yıldan fazla bir süredir devam eden gelişmenin ardından NOR Flash'ın pazar alanı artmadı ancak azaldı.

2.2 Yeni uygulamalar yeni gelişmeler getiriyor ve NOR Flash pazar alanı yeniden büyüme kazanıyor

NOR Flash'ın pazar alanındaki mevcut düşüş tarihe geçti ve ortaya çıkan alanların gelişimi NOR Flash için yeni fırsatlar getiriyor. Nesnelerin İnterneti, giyilebilir cihazlar, ekranlar ve otomotiv elektroniği gibi alt alanların yönlendirdiği NOR Flash, büyüme ivmesini yeniden kazanacak ve yeni bir büyüme dönemine girecek.

2.2.1 Nesnelerin İnterneti, NOR Flash'ın geliştirilmesi için temel itici güçtür

Nesnelerin İnterneti cihazları, basit ağ bağlantı fonksiyonları ve hesaplama yetenekleri ile karakterize edilir.Geleneksel işlemci çipi + DRAM + NAND Flash çözümü kullanılırsa, sadece bir çip eklenmekle kalmaz, aynı zamanda pahalı DRAM düşük maliyetli gereksinimleri karşılamayacaktır.

Cep telefonları, bilgisayarlar ve diğer ekipmanlarla karşılaştırıldığında, Genel Nesnelerin İnterneti modül sistemi daha basittir, daha az veri işler ve genellikle birkaç megabayt ile birkaç yüz megabayt arasında daha az depolama alanı gerektirir. Şu anda DRAM ve NAND Flash yerine NOR Flash kullanmak en iyi seçimdir.Çipteki yürütme özellikleri sayesinde işlemci, sistem kodunu doğrudan NOR Flash'tan çağırabilir ve çalıştırırken, depolama ve çalışma belleği gereksinimlerini karşılar. Mevcut ana IoT modülleri genellikle işlemcileri (genellikle MCU'lar veya SoC'ler şeklindeki AP yongaları), NOR Flash, sensörler ve iletişim cihazlarını içerir.

Son yıllarda, teknolojinin gelişmesiyle birlikte, ortak cihazları İnternet'e bağlamak ana akım bir trend haline geldi. İster buzdolapları, klimalar, çamaşır makineleri, TV'ler, pilav pişiriciler vb. Gibi geleneksel ev aletleri, ister süpürme robotları, Bluetooth hoparlörler vb. Yeni ortaya çıkan cihazlar, ister dış mekanda yaygın olarak görülen çeşitli akıllı cihazlar olsun, hepsi NOR Flash'ın alt uygulama senaryoları haline gelecektir. Yukarıda belirtilen alanların hiçbirinde çok fazla pazar alanı yoktur, ancak çeşitli alt kategorileri topladıktan sonra çok önemli bir miktar olacaktır.

Zhaoyi Innovations, 2018'de 2 milyar NOR Flash birimi sevk etti. Şirketin o yılki% 10'luk pazar payının kaba bir hesaplamasına göre, 2018'de küresel sevkiyatlar 20 milyar adede yaklaştı. Birden fazla NOR Flash kullanan bazı cihazlar, farklı yongaların farklı fiyatları vb. Gibi diğer faktörler hesaba katılsa bile, bu sayı on milyardan fazla olmalı ki bu cep telefonlarının sevkiyatından çok daha fazladır ki bu NOR Flash kullanımının olduğunu gösterir. Ekipman sayısı oldukça fazla.

Çok sayıda cihaza ek olarak, bir başka çok önemli büyüme faktörü, cihazların işlevlerinin gittikçe daha güçlü hale gelmesi ve NOR Flash depolama alanı talebinin artmasıdır. Örnek olarak süpürme robotlarını alın İlk süpürme robotları yalnızca basit çarpışma ve geri tepme işlevlerine sahiptir. Çoğu ürün artık yol planlama ve engellerden kaçınma gibi işlevlere sahiptir İşlevlerdeki artış, depolama alanı gereksinimlerini kademeli olarak artırmıştır. Gelecekte IoT modül fonksiyonlarının artmasıyla birlikte sistem tarafından kullanılan veri miktarının artacağına, dolayısıyla kullanılan NOR Flash'ın depolama alanının giderek artacağına inanıyoruz. Depolama alanındaki artış, tek bir çipin fiyatında bir artışa yol açacak ve böylece pazar alanında bir artışa neden olacaktır.

Bu makale kısaca NOR Flash pazarının gelişimini destekleyen birkaç büyük aşağı akış uygulamasını tanıtacaktır.

2.2.2 TWS kulaklıklar, 300 milyon ABD doları tutarında yeni bir pazar getiriyor

TWS, True Wireless Stereo'nun, yani gerçek kablosuz stereo'nun kısaltmasıdır. Apple, 2016 yılında AirPods'u ilk TWS kulaklık olarak tanıttı ve ardından TWS kulaklıkları yavaş yavaş popüler oldu. Foresight Industry Research Institute'ün verilerine göre, 2016-2018 TWS kulaklık sevkiyatları 9,18 milyon / 20 milyon / 46 milyon çift oldu ve yıllık satış hacmi neredeyse ikiye katlandı.

Apple'ın ilgili patentlerini kırdıktan sonra, diğer üreticiler yavaş yavaş takip etmeye başladı ve salgın 2019'da başladı. Aynı zamanda Apple, AirPods 2 ve AirPods Pro'yu art arda 2019'da piyasaya sürdü ve TWS kulaklık pazarı tamamen patladı. 2019'da TWS kulaklıkların satış hacmi 100 milyon çifti aştı ve bu da 2018'e kıyasla hala iki katına çıkan bir trend gösteriyor.

TWS kulaklık satışlarını ikiye katlama eğiliminin 2020'de aşağıdaki nedenlerle devam edeceğine inanıyoruz:

2018'de Apple dışı TWS kulaklıkların sevkiyat hacmi sadece 10 milyon çiftten fazlaydı. 2019'da bu sayı inanılmaz bir büyüme oranı olan 50 milyona ulaştı. Apple cep telefonlarının piyasaya sürülmesiyle ve Apple cep telefonlarının nihai pazar payıyla yönlendirilen akıllı telefonların gelişimine referansla, Apple dışı TWS kulaklıkların nihai pazar payı en az yarıdan fazla olacak ve satışları tavana ulaşmaktan çok uzak.

Son yıllarda AirPod'ların satışları artmaya devam etti. 2018'de 30 milyondan fazla ve 2019'da yaklaşık 60 milyon adet oldu.Herhangi bir yavaşlama belirtisi görülmedi. 2020'de satışları ikiye katlamaya devam etmek zor olsa da, satışların artmaya devam ettiği mevcut trend.

TWS kulaklık pazarının popülaritesi de NOR Flash pazarına önemli ölçüde artan bir alan getirdi. Binoral kablosuz Bluetooth bağlantısının kullanılması nedeniyle, çoğu kulaklık kulak içi izleme, ses asistanı vb. İşlevlerini de hesaba katar ve artık sadece sesi işlemek için basit bir sistem değildir.Bu nedenle, sistemin bellek yongaları için gereksinimleri giderek artmaktadır.

Apple için şu anda AirPod'lar 128M SPI NOR Flash kullanıyor. 2020'de piyasaya sürülen yeni AirPod'ların kalp atış hızı algılama gibi işlevlere sahip olması durumunda depolama alanı gereksinimlerinin daha da artacağını ve 256M NOR Flash kullanmanın mümkün olacağını umuyoruz;

Apple dışı markalar için, farklı markalar farklı bellek çözümleri kullanır. Örneğin, Sony Gürültü Azaltma Fasulyesi WF-1000X, Winbond 128M NOR Flash kullanır, BOSE NC700, Micron 128M NOR Flash kullanır, Huawei Free Buds 3, Winbond 64M NOR Flash kullanır ve Edifier TWS5, Zhaoyi Innovation 64M NOR Flash kullanır.

Çeşitli verilere dayanarak, TWS kulaklıklarının NOR Flash'a getireceği pazar alanı artışını hesapladık. 2021 itibariyle NOR Flash'ın TWS kulaklık alanındaki pazar alanı 2 milyar RMB'ye ulaşacak.

2.2.3 Büyük ölçekli OLED uygulamaları NOR Flash pazarına yardımcı olur

OLED, kendinden aydınlatmalı, ince rengi ve geniş parlaklık aralığı nedeniyle yaygın olarak kullanılmaktadır. OLED, AMOLED ve PMOLED olarak ikiye ayrılır. Aradaki fark, PMOLED'in, dizideki pikselleri tarama tarzında aydınlatmak için pikselleri yönlendirmek için ızgara elektrotları kullanmasıdır.AMOLED, sürmek için TFT (ince film transistörü) kullanır ve pikseller ışığı bağımsız olarak çalıştırabilir. AMOLED, daha ince, düşük sürüş voltajı ve ışığı yaymak için bağımsız piksel sürüşü gibi avantajları nedeniyle yaygın olarak kullanılmaktadır.Geniş uygulaması NOR Flash için yalnızca 100 milyon ABD doları tutarında bir pazar artışı sağlamıştır.

AMOLED ekranlardaki farklı TFT'ler genellikle eşik voltajı ve hareketlilik gibi elektrik parametrelerinde homojen olmama durumlarına sahiptir ve bu da sonunda AMOLED ekranların akımında ve parlaklığında farklılıklara yol açacaktır.Aşağıdaki soldaki şekilde gösterildiği gibi, bu fenomen Mura fenomeni olarak adlandırılır. Görüntü efektini kararlı hale getirmek için, telafi yönteminin kullanılması gerekmektedir.Şu anda yaygın olarak kullanılan telafi yöntemi, harici telafi yöntemidir, yani: Ekran görüntüsü efektini elde ettikten sonra, Mura verilerine göre De-Mura telafi verilerini hesaplayın ve De-Mura verilerini Flash'ta saklayın , De-Mura verilerini okuyun ve ekran görüntülendiğinde telafi edin. Aşağıdaki sağdaki şekilde gösterildiği gibi, ekran efekti büyük ölçüde geliştirildi.

Her AMOLED ekranın De-Mura'ya ihtiyacı vardır ve telafi verileri NOR Flash'ta saklanır Diğer bir deyişle, her AMOLED ekran bir NOR Flash ile donatılmalıdır. Şu anda, amiral gemisi telefonlarının çoğu markası ekran olarak AMOLED kullanıyor.Gelecekte, ürün fiyatları düştükçe, AMOLED ekranlar daha da düşük fiyatlı cep telefonlarına girecek. CINNO Research'e göre 2019 yılında AMOLED akıllı telefon panellerinin sevkiyatı 460 milyondu ve Counterpoint'e göre bu sayı 2020'de 600 milyona çıkacak. Ek olarak, ekran çözünürlüğü arttıkça, De-Mura telafisi için veriler de artacaktır, bu nedenle tek bir AMOLED ekrandaki NOR Flaşının değeri buna göre artacaktır.

Yukarıdaki verilere dayanan hesaplamalarımıza göre NOR Flash'ın AMOLED ekranlardaki pazar alanı ileride 100 milyon ABD doları civarında olacak.

2.2.4 TDDI, NOR Flash'ın geri dönüşü için başka bir itici güç haline geldi

TDDI, ekran görüntüsü alanında NOR Flash için bir başka önemli büyüme noktasıdır. TDDI, dokunmatik çip ve ekran çipini tek bir çipte entegre ettiği için bu şekilde adlandırılan dokunmatik ve ekran sürücülerinin entegrasyonudur. TDDI kavramı ilk olarak Synopsys tarafından, esas olarak orijinal ekran ve dokunmatik yonga ayrı sistem mimarisindeki yüksek gürültü sorununu azaltmak için önerildi. Yeni nesil dokunmatik ekran teknolojisi olarak TDDI, aşağıdaki avantajlara sahip olacak şekilde tasarlanmıştır:

Daha iyi dokunma performansı, Entegre sistem mimarisi ekran gürültüsünü azaltır;

Geleneksel dokunmatik ve ekran entegrasyon çözümü ile karşılaştırıldığında, TDDI çözümü, cihazın kalınlığını azaltan azaltılmış sayıda katmana ve daha küçük bir dokunmatik ekrana sahiptir.Ayrıca ışık geçirgenliğini arttırır ve aynı ekran parlaklığı altında arka ışığın parlaklığını azaltabilir. , Böylece güç tüketimini azaltır ve pil ömrünü uzatır;

Ekran panelinin yanındaki veya üstündeki kablolama alanını artırmaya gerek olmadığından, ekran çerçevesi daha dardır ve mevcut tam ekran trendi için teknik destek sağlar;

Geleneksel çözüm, farklı şirketlerin farklı modüller sağlamasını gerektirir ve diğer şirketler bu modülleri ekran panellerine monte eder, ancak TDDI çözümünde kullanılan modül sayısı azalır ve tedarik zincirinin karmaşıklığı azalır.

Yukarıdaki avantajlardan yararlanarak, 2015 yılında TDDI teknolojisinin önerilmesinden bu yana sevkiyatlar hızla arttı. 2018 yılında sevkiyatlar 400 milyon adedi aştı ve 2022 yılına kadar 835 milyona ulaşması ve dört yıllık bileşik büyüme oranının% 20'ye yakın olması bekleniyor.

TDDI, dokunma işlevini sürücü IC'sine entegre eder, ancak dokunmatik işlevin dijitalleştirilmiş kodlaması için gereken büyük kapasite nedeniyle, TDDI yongasına entegre edilemez ve harici bir NOR Flash gerekir. TDDI sevkiyatlarının hızlı büyümesi, NOR Flash'ın pazar alanına da yeni bir ivme kazandırdı.

Hesaplamadan sonra, TDDI'nin hızlı büyümesi NOR Flash için pazar büyümesinde yaklaşık 500 milyon yuan getirecektir. Pazar alanının bu kısmı küçük olmasına rağmen, TDDI'yi öneren Synopsys, TDDI işini Tsingxin Huachuang'a satacağı ve yerli panel üreticileri uluslararası pazarın bel kemiği haline geleceği için yerli NOR Flash üreticilerinin burada olduğuna inanıyoruz. Alanın coğrafi avantajları var ve bu endüstri zinciri ile işbirliği daha yakın olacak, dolayısıyla bu alanda daha yüksek bir pazar payına sahip olacak.

2.2.5 On milyarlarca pazar alanı ekleyerek AEC-Q100 sertifikasını geçti

Artan araç fonksiyonlarının sayısı ile birlikte, araç içi elektronik sistemin tasarımı gittikçe daha karmaşık hale geldi ve GUI (grafik kullanıcı arayüzü), ses tanıma ve gelişmiş veri işleme gibi fonksiyonları desteklemeye başladı. ADAS (gelişmiş sürüş yardım sistemi), gösterge paneli sistemi, HVAC (ısıtma, havalandırma ve klima sistemi), bilgi-eğlence sistemi ve diğer sistemlerin tümü büyük miktarda veri depolama gereksinimi oluşturacak, bu nedenle araç içi elektronikler bellek yongaları için önemli bir ortaya çıkan büyüme noktası haline gelecektir.

Otomotiv uygulamaları alanında NOR Flash'ın kullanımı büyük ölçüde artacaktır, çünkü NAND Flash ile karşılaştırıldığında NOR Flash aşağıdaki avantajlara sahiptir:

Nispeten küçük depolama gereksinimleri ile, NAND Flash'ın uygun maliyetli bir avantajı yoktur;

Yukarıda bahsedilen diğer alanlara benzer şekilde, NOR Flash çip üzerinde çalıştırma özelliklerine sahiptir ve başlangıç kodunu saklamak için kullanılabilir;

NOR Flash uzun vadeli tedarik kabiliyetine sahiptir NAND Flash yeni ürünleri piyasaya sürdüğünde, eski ürünler hızla üretimden çıkarılacak ve otomobil üreticileri, on yıllarca veya daha uzun süre büyük miktarlarda gönderilebilecek ürünleri seçmeye daha meyilli olacak. Ekipman bakımı sırasında değiştirmeyi kolaylaştıran ürünler.

Aşağıda birkaç üst düzey otomotiv elektronik sisteminin NOR Flash uygulamasına kısaca değineceğiz.

ADAS sistemi Esas olarak, daha güvenli ve daha konforlu bir sürüş deneyimi elde etmek için otomobil sistemlerinin otomatik olarak çalıştırılmasını veya ayarlanmasını ve geliştirilmesini içerir. Güvenlik işlevleri, sürücüye olası trafik kazalarından kaçınmasını hatırlatmayı ve bazı durumlarda çarpışmaları önlemek veya çarpışma kayıplarını azaltmak için koruyucu önlemler uygulayarak veya aracın kontrolünü ele geçirmeyi içerir.Konfor işlevleri arasında otomatik aydınlatma, uyarlanabilir hız sabitleyici ve otomatik Frenleme, aracın şeridini koruma vb. ADAS sistemi, aracın etrafına yerleştirilmiş çok sayıda sensör ve kameranın yanı sıra, ilgili işlevlerini yerine getiren çok sayıda alt sistem içerir.

Normal şartlar altında, verilerin bütünlüğünü sağlamak için, aracın, araç kazasında ani bir elektrik kesintisi durumunda verilerin kaybolmaması sorununu dikkatlice düşünmesi gerekir, böylece NOR Flash vazgeçilmez bir hafıza çipi haline gelmiştir. Yukarıdaki şekil, kameralar ve radarlar gibi sensörleri içeren bir ADAS alt sisteminin yapısını göstermektedir.Şekilde görebileceğiniz gibi, sistem, her biri bir tane ile donatılmış iki adet karşılıklı yedekli SoC ve özel bir hesaplama çipi içerir. A NOR Flash.

Araç kontrol panelinin ve bilgi-eğlence sisteminin yüksek çözünürlüklü ekranı, büyük kapasiteli bir NOR Flash çip ile donatılmalıdır. Şimdi, yerleşik elektronik sistemlerin işlevleri gittikçe daha güçlü hale geldikçe, gittikçe daha fazla ekran, daha büyük ve daha yüksek çözünürlükler var ve en son gösterge paneli sistemi ayrıca otomobilin ön camına sürüş bilgilerini yansıtmayı da içeriyor. Baş üstü gösterge ekranında (HUD). Bu görüntüleme sistemlerinin çok önemli bir göstergesi, çalıştırma hızıdır.Aracı çalıştırdıktan hemen sonra her bir ekranda çeşitli bilgilerin görüntülenmesi gerekir.Daha uzun bir bekleme, araç sisteminin deneyimini hemen azaltacaktır (cep telefonuna, bilgisayara bakın) Başlangıç saati).

Anında açılma için en iyi çözüm NOR Flash kullanmaktır Başlangıç kodu ve sistem verilerine ek olarak, Flash ayrıca görüntü verilerini de depolar Sistem başlatıldıktan sonra, sistem yanıtını azaltmak için veriler ekranda hızlı bir şekilde görüntülenebilir. zaman. Büyük görüntü verileri nedeniyle, bu tür sistemlerde kullanılan NOR Flash'ın kapasitesi nispeten büyüktür, genellikle 128M-1G arasındadır.

Hesaplamalara göre, NOR Flash'ın otomotiv elektroniği için gelecekteki pazar alanı, NOR Flash pazarının önemli bir parçası olan 10 milyar RMB'yi aşacak. Şu anda Cypress, 2018'de% 68'lik pazar payıyla otomotiv pazarında lider konumdadır, ancak Zhaoyi Innovation, otomotiv pazarına başarıyla girmiştir ve tüm GD25 ürün yelpazesini AEC-Q100 standardına uygun olarak sertifikalandırmıştır.Şu anda tek ulusal üretim aracıdır. Hızla gelişen bu pazarda özel flash bellek ürünlerinin yer alması bekleniyor.

2.2.6 Sonuç: Onlarca yıllık pazar alanı düşüşü tarih oldu ve yeni uygulamalar yeni büyümeyi teşvik edecek

Yukarıda bahsedilen ana uygulamalara ek olarak 5G baz istasyonları gibi diğer segmentlerde de daha geniş uygulamalar bulunmaktadır. Yukarıdaki tartışmadan sonra, NOR Flash'ın son birkaç on yılda piyasa alanının aşağı yönlü geçmişine veda ettiğine inanıyoruz.Yenilen uygulamalar tarafından yönlendirilen pazar büyüklüğü büyümeye geri dönecektir. Hesaplamalarımıza göre, gelişmekte olan uygulamalardan hareketle gelecekte NOR Flash'ın pazar büyüklüğü yıllık yaklaşık% 10 büyüme oranını koruyacaktır.

2.3 Uluslararası büyük üreticiler kademeli olarak geri çekildi, Zhaoyi inovasyon pazar payı üçüncüye sıçradı

Düşen pazar alanıyla karşı karşıya kalan NOR Flash devleri Micron ve Cypress, 2017'de gelecekte düşük ve orta hacimli tüketim malları ve PC pazarlarından kademeli olarak çekileceklerini ve bunun yerine endüstriyel kontrol ve otomotiv pazarlarına odaklanacaklarını açıkladı. Micron ve Cypress'in çekilmesi, Winbond, Macronix ve Zhaoyi Innovation'ın geliştirilmesine de yer bıraktı.Üretim kapasitesindeki azalma, pazardaki arz ve talep arasındaki ilişkiyi de iyileştirdi. Aşağıdaki şekilde görüldüğü gibi, 2019 yılında tüketim malları sektöründe artan talep bağlamında, Winbond, Macronix ve Zhaoyi Innovations'ın üç aylık NOR Flash satışları kademeli olarak artarken, Cypress ve Micron'un üç aylık gelirleri kademeli olarak azalmıştır.

Üç aylık veriler açısından, mutlak büyüme ve büyüme oranı açısından Zhaoyi Innovation, Winbond ve Macronix'in önünde yer alırken, 2019'un ikinci ve üçüncü çeyreğinde sırasıyla Cypress ve Micron'u% 18,2'lik pazar payı ile geride bıraktı. Üçüncü sırada, ilk iki ile olan boşluk küçülüyor.

NOR Flash pazar alanı giderek artarken, Micron'un büyük kapasiteli NAND Flash ve DRAM üretimine odaklandığı için tüketici sektöründeki NOR Flash ürünlerine artık dikkat etmediğine inanıyoruz, Cypress ise yeniden planlamadan otomotiv sektörüne odaklanmaya kararlı. Tüketim malları pazarına dönersek, Zhaoyi Innovation gibi yerli üreticiler, pazar alanını artırma ve pazar payını genişletme gibi ikili fırsatları başlattılar ve gelecekteki gelişimleri umut verici.

3. Oligopol DRAM pazarı, yerel şirketlerin durumu bozması bekleniyor

3.1 DRAM'e Giriş: Piyasadaki en büyük bellek

DRAM, Dinamik Rasgele Erişim Belleğinin kısaltmasıdır.Başlıca işlevi, bir ikili bitin 1 veya 0 olup olmadığını göstermek için kapasitörde depolanan şarj miktarını kullanmaktır. Transistörlerin gerçekte kaçak akımları olduğundan, periyodik şarj DRAM için kaçınılmaz bir gerekliliktir. Düzenli yenileme gerektiren bu özellik nedeniyle "Dinamik" bellek olarak adlandırılır. DRAM, hızlı hesaplama hızı ile karakterize edilir, ancak elektrik kesintisinden sonra veriler kaybolur ve genellikle sistem donanımının çalışan belleğinde kullanılır.

Sabit diskler ve USB flash sürücüler gibi harici cihazların aksine, DRAM, bilgisayar ve cep telefonu işletim verilerini depolamak ve CPU ile doğrudan iletişim için kullanılır. Bilgisayarların ve sunucuların uygulama alanlarında, DRAM, bellek modülleri (genellikle bellek çubukları olarak bilinir) şeklinde görünür. Aşağıdaki şekilde gösterildiği gibi, bellek modülü DRAM bellek parçacıkları (yani bellek yongaları), bellek arabirim yongaları ve destekleyici baskılı devre kartlarından oluşur Bir bellek modülü genellikle 8-16 bellek parçacığı içerir.

Cep telefonları gibi mobil cihazlar alanında, DRAM doğrudan ana karta bir çip şeklinde kurulur.

DRAM, ürün sınıflandırmasına göre DDR / LPDDR / GDDR ve geleneksel (Eski / SDR) DRAM olarak ikiye ayrılır ve özellikleri aşağıdaki gibidir:

DDR, çoğunlukla kişisel bilgisayarlarda ve sunucularda kullanılan, çift oranlı eşzamanlı dinamik rasgele erişimli bellek olan Double Data Rate SDRAM'ın kısaltmasıdır. Mevcut ana DDR standardı DDR4'tür, ancak DDR5 piyasaya sürüldü ve gelecekte penetrasyon oranının artması bekleniyor. LPDDR, mDDR (Mobil DDR) olarak da bilinen Düşük Güç DDR anlamına gelir ve çoğunlukla mobil elektronik ürünlerde kullanılır;

GDDR, esas olarak görüntü işleme alanında kullanılan Grafik DDR'yi ifade eder;

DDR'nin iki katı hızıyla karşılaştırıldığında (veriler, saatin hem yükselen hem de düşen kenarlarında okunabilir), geleneksel DRAM yalnızca nispeten yavaş olan saatin yükselen kenarındaki verileri okur. Uygulama alanı nispeten dardır ve niş bir DRAM'dir.

DDR / LPDDR, en yaygın kullanılan DRAM türüdür, bu nedenle DRAM çoğunlukla bilgisayarlarda, sunucularda ve mobil cihazlarda kullanılır.Yole istatistiklerine göre ikisi birlikte DRAM uygulamalarının yaklaşık% 90'ını oluşturmaktadır.

DRAM, bellek pazarındaki en büyük yongadır. 2018'de DRAM pazarı 100 milyar ABD dolarını aştı. 2019'da, fiyatlardaki keskin düşüş ve aşağı akış sunucularında, cep telefonlarında vb. Yıldan yıla düşüş nedeniyle pazar alanı daraldı. 2019'da Trend Force istatistiklerine göre DRAM pazar alanı yaklaşık 62,1 milyar ABD dolarıdır.

DRAM fiyatları büyük ölçüde dalgalandığı ve fiyatlar büyük ölçüde arz ve talebe bağlı olduğu için, pazar alanını doğrudan tahmin etmek zordur. Bununla birlikte, DRAM talebinin gelişimini anlamak nispeten daha kolaydır.Sunucu talebindeki artış ve mobil cihaz belleğindeki artışla, DRAM için gelecekteki talep büyümeye devam edecektir.

3.1.1 Sunucular 2019'da kısa vadeli bir gerileme yaşıyor ve 2020'de yeniden büyümeye başlayacak

Yıllarca süren hızlı büyümenin ardından, bulut hizmeti sağlayıcılarının azalan tedarikleri ve makroekonomik belirsizlikler nedeniyle sunucu gönderileri 2018'in üçüncü çeyreğinde yeni bir zirveye ulaştıktan sonra düşmeye devam etti. 2019'daki sunucu gönderileri yıldan yıla bir önceki yıla göre gösterdi Düşüş fenomeni. Bununla birlikte, bir dizi veri sunucu pazarının 2020'de büyümeye devam etmesinin beklendiğini gösteriyor.

Kısa vadeli verilere bakıldığında:

Intel'in veri merkezi (DCG) departmanı esas olarak sunucu pazarıyla karşı karşıyadır.Sunucular için önemli bir yukarı akış malzemesi olarak, ürün satış verileri doğrudan alt sunucu üreticilerinin gelecekteki gönderilerini yansıtabilir. Verilerden, 2018'in üçüncü çeyreğinden itibaren Intel DCG iş gelirlerinin bir önceki yıla göre büyüme hızının düştüğü ve 2019'un üçüncü çeyreğinde pozitif büyüme oranının yeniden başlayarak rekor düzeyde yüksek olduğu görülmektedir. 2019'un dördüncü çeyreğinde gelir artmaya devam etti ve yıllık büyüme oranı yükseldi. % 20'ye ulaştı. , Sunucu pazarının da yeni büyümeye öncülük edeceğini gösterir.

Kontrol yongası üreticisi Xinhua, sabit disk üreticisi Western Digital ve diğer şirketlerin kamuya açık verileri gibi diğer yukarı akış sunucuları da sunucu gönderilerinin gelecekte toplanacağını gösterdi.

Uzun vadede, gelecekteki artan talep ve yenileme talebinin etkisiyle, sunucu sevkiyatları uzun süre büyümeye devam edecek.

Artımlı talep: 5G çağında, bulut bilişim popülerleşmesini hızlandıracak. Uç bilişim ve Nesnelerin İnterneti gibi yeni uygulamalar büyük miktarda veri trafiği getirecek. Patlama veri trafiği, daha güçlü bilgi işlem gücüne sahip sunucu desteği gerektiriyor. Operatörler ve bulut hizmeti satıcıları çok sayıda yapıya girecek. Veri merkezi aşamasında sunucu talebi büyümeye devam edecek;

Alternatif talep: Ürünün eskimesi ve performans yükseltmeleri nedeniyle, sunucu değiştirme döngüsü genellikle 3-5 yıldır. 2017 ve 2018'de satın alınan çok sayıda sunucu, sunucu talebini artırmak için önümüzdeki birkaç yıl içinde değiştirilecektir.

DIGITIMES Research'e göre, gelecekteki küresel sunucu gönderilerinin bileşik büyüme oranı% 6,5'tir. DRAM aşağı akım talebinin önemli bir alanı olarak sunucu, DRAM'in gelecekteki büyümesi için sürekli bir itici güç haline gelecektir.

3.1.2 Cep telefonları: gönderilerin toplanması beklenir ve çalışan bellek büyür

Cep telefonlarının temsil ettiği mobil cihazlar, DRAM uygulamalarının bir başka önemli alt alanıdır. Cep telefonu sevkiyatlarının 2020'de daha büyük cep telefonu işletim belleği eğilimine ek olarak toparlanacağına ve cep telefonları gibi mobil cihazlarda DRAM talebinin gelecekte artmaya devam edeceğine inanıyoruz.

Cep telefonu gönderileri büyümeye dönecek:

Veri açısından bakıldığında, Kontrpuan verilerine göre, 2017'den 2019'a kadar cep telefonu gönderileri 1,56 milyar, 1,5 milyar ve 1,49 milyar oldu. 2017'de yeni bir rekor kırdıktan sonra, cep telefonu gönderileri 2018 ve 2019'da sırasıyla% 4 ve% 1 düştü. 2019'da sevkiyatlardaki düşüş yavaşladı ve 2020'de toparlanması bekleniyor; piyasa perspektifinden 2020, itici faktörlerin getirdiği iki değişim dalgasını başlatacak:

Cep telefonlarının sevkiyat hacmi 2017'de en yüksek seviyedeydi. 2020'ye kadar üç yıl oldu ve çoğu cep telefonunun yaşam döngüsü 2-3 yıl oldu. 2020'ye kadar "yeni ve eski bir ikame dalgası" olacak;

2020, 5G'nin resmen başlatıldığı ilk yıl. Aynı zamanda 2020, 4G'den 5G'ye "G yükseltme ve değiştirme dalgası" nı başlatacak.

İki değiştirme dalgasının üst üste binmesinin 2020'de akıllı telefon satışlarında bir toparlanmaya yol açacağına inanıyoruz. 2020'deki salgın durum arz kapasitesini ve talebini etkileyecek olsa bile talebi azaltmadan sadece talebi erteleyecek, yılın ikinci yarısında salgın sona erdikten sonra satışlar büyümeye dönecek.

Tek bir cep telefonunun hafızası bir trend haline geldi:

Cep telefonunun çalışma boyutu ile çalışma hızı arasında doğrudan bir ilişki yoktur, ancak bellek ne kadar büyükse, aynı anda daha fazla program çalışır ve daha büyük programlar çalıştırılabilir.Çalışan programın veri miktarı, çalışan bellek boyutuna yakın olduğunda, bellek boyutu doğrudan cep telefonunun çalışmasını etkileyecektir. hız. Günümüzde cep telefonu yazılımının boyutu, işlevlerin artmasıyla birlikte giderek artmakta ve cep telefonu işletim belleğinin giderek artması bir trend haline gelmiştir.

Apple ve Android'in farklı işletim mekanizmaları olduğundan, işletim belleğinin boyutu karşılaştırılamaz. Ancak yukarıdaki iki rakamda farklı zamanlarda piyasaya sürülen cep telefonlarının hafıza boyutlarının karşılaştırılmasından da cep telefonu hafızasını artırma trendi haline geldiğini görüyoruz.

DRAM'ın en önemli uygulama alanlarını analiz ettiğimizde, sunucu sevkiyatlarının artmaya devam edeceği, cep telefonu sevkiyatlarının da artacağı ve tek bir cihaz tarafından kullanılan belleğin artacağı ve DRAM için gelecekteki talebin artmaya devam edeceği görülebilmektedir. .

3.2 DRAM pazarında üç devin% 95'i tekeline aldığı şiddetli rekabet

Advanced Memory, Amerika Birleşik Devletleri'nde ilk 1K DRAM'i piyasaya sürdüğünden bu yana 50 yıldan fazla zaman geçti ve 1 trilyon ABD Dolarından fazla bir çıktı değeri biriktirdi. DRAM pazar modelindeki değişiklikler artıyor. 1980'lerde yüzlerce şirketin çoğalmasından, 2000'deki Savaşan Devletler ihtilaflarına, mevcut oligopol yapısına kadar, küresel DRAM pazarındaki oyuncular sürekli değişiyor. Yatırımcıların mevcut durumu anlamalarına yardımcı olmak için, DRAM'ın geliştirme geçmişini kısaca şu şekilde düzenliyoruz:

1969'da Amerikan şirketi Advanced Memory, ilk ticari 1K DRAM'i resmi olarak piyasaya sürdü;

1970 yılında Intel ve TI pazardaki ana oyunculardı;

Mostek, TI'dan ayrılan mühendisler tarafından kuruldu. 1970'lerin sonunda, Mostek bir zamanlar küresel DRAM pazarının% 85'ini işgal ediyordu;

1978'de 4 Mostek çalışanı Micron'u kurdu ve 1981'de 64K DRAM üretimine başladı;

Amerika Birleşik Devletleri'ndeki teknik engelleri aşmak için, 1976 yılında, beş büyük Japon şirketi, Hitachi, Mitsubishi, Fujitsu, Toshiba ve NEC, ortaklaşa DRAM geliştirdi ve 72 milyar yen yatırım yaptı. Başarılı Ar-Ge, DRAM'ın seri üretim veriminin ABD'deki% 50'yi aşarak% 80'e ulaşmasını sağlayarak 1980'de Japonya'nın DRAM pazarındaki hakimiyetini sağlamıştır.

Japonya, bir fiyat savaşı başlatmak için zafer peşinde koşmaktan yararlandı ve fiyat indirimi% 90'a kadar çıktı. 1986'da Japon üreticiler dünya DRAM pazarında% 80'lik bir pazar payına sahipti. Amerikan şirketleri muazzam bir baskı altındadır. Intel, 1985 yılında DRAM pazarından çekileceğini açıkladı ve TI, depolama işini 1998'de Micron'a sattı.

Ancak, Japon ekonomisi 1990'ların başında zirveye ulaştıktan sonra, uzun bir gerileme dönemine girdi ve kademeli olarak düşüşe geçti. 1999'da NEC ve Hitachi, DRAM işlerini birleştirdi ve Elpida Memory'yi kurdu; Fujitsu DRAM işinden çekildi ; Toshiba, DRAM işini 2001 yılında Micron'a sattı; Elpida, 2003 yılında Mitsubishi DRAM işini satın aldı; Elpida, iflasın ardından 2012 yılında Micron tarafından satın alındı.

Koreli depolama şirketlerinin gelişimi de Japon modelini benimsedi. 1986'da Samsung, LG, Hyundai ve Güney Kore'den altı üniversite DRAM'ın çekirdek teknolojisi üzerinde ortaklaşa çalıştı. 1992'de Samsung, Japonya'nın NEC'sini aşarak ilk kez dünyanın en büyük DRAM bellek üreticisi oldu ve o zamandan bu yana 28 yıldır dünyanın bir numarası konumunu korudu.

1999'da Hyundai Semiconductor ve LG Semiconductor birleşti ve 2001'de Hynix olarak yeniden adlandırıldı.Finansal krizde Hynix iflasın eşiğindeydi. SK'nin desteğiyle zor durumu atlattı ve 2012'de adını SK Hynix olarak değiştirdi.

Siemensin DRAM teknolojisi, Amerika Birleşik Devletlerinde IBM ve Motorola ile yapılan iş birliğinden gelir. 1999da yarı iletken bölümünü Infineonu oluşturmak için böldü. 2006da Infineon, depolama işini ikiye böldü, ancak Qimonda Tat, ekonomik krizden kurtulamadı ve 2009'da iflas etti.

Şu anda DRAM yongalarının pazar yapısına Samsung, SK Hynix ve Micron hakim, üç devin toplam pazar payı% 95'i aştı ve Samsung'un pazar payı% 50'ye yaklaşıyor. Oligopol modeli, Çinli şirketleri DRAM yongaları için pazarlık gücünde çok düşük hale getirdi ve ayrıca DRAM yongalarını Çin'deki en ciddi şekilde kısıtlanan temel ürünlerden biri haline getirdi.

Dünyanın gelişmiş DRAM şirketleriyle karşılaştırıldığında, Çinli şirketler nispeten geri kalmış durumda. 1980 DRAM 1990 NEC NEC DRAM DRAM DRAM DRAM DRAM DRAM

DRAM 2018 4 2019 DRAM

2017 180 19nm 12 DRAM DRAM

2015 DRAM 2019 9 DRAM 2021

DRAM IC ISSI 2015 DRAMEEPROMSRAM 2019 10 DRAM 2020 2021

DRAM DRAM DRAM DRAM 1980 1990

3.3 DRAM

DRAM 20nm 2X/2Y/2Z 20nm ,1X/1Y/1Z 10nm 1/1/1 1X/1Y/1Z 1Xnm 16-19nm 1Ynm 14-16nm1Znm 12-14nm

DRAM 2Xnm 1Xnm 1Znm DRAM DRAM DRAM 19nm 2021 17nm DRAM 1Xnm