Fotovoltaik endüstrisi üretim kapasitesi hakkında ayrıntılı rapor: Çin'in fotovoltaikleri, dünyayı aydınlatıyor
Raporu almak için, lütfen Future Think Tank www.vzkoo.com'da oturum açın.
1. Çin'de küresel PV, hem üretim hem de ihracat artışı
Küresel fotovoltaik endüstri zinciri, hem üretim hem de ihracat artışı ile Çin'de bulunuyor. Küresel fotovoltaik endüstri zinciri perspektifinden bakıldığında, Çin, fotovoltaik endüstri zincirindeki lider konumunu sağlam bir şekilde işgal etti. 2019'da Çin'in silikon malzemeleri, silikon levhaları, hücreleri ve modülleri küresel üretimin sırasıyla% 67,% 98,% 83 ve% 77'sini oluşturdu.Her bir bağlantının çıktısı istikrarlı bir şekilde artmaya devam etti ve polisilikon üretimi yıllık artışla 342.000 tona ulaştı % 32,0; silikon yonga üretimi yıllık% 25,7 artışla 134,6 GW; hücre üretimi yıllık% 27,8 artışla 108,6 GW; modül üretimi ise yıllık% 17,0 artışla 98,6 GW oldu.
Yurtdışı pazarlarda devam eden güçlü talebin etkisiyle, Çin'in 2019 yılında fotovoltaik ürün ihracatı yaklaşık 20,78 milyar ABD doları olarak gerçekleşti ve bu, 2011'deki "çift ters" durumundan bu yana ilk kez 20 milyar ABD Dolarını aşan% 29 artışla gerçekleşti. Bunlar arasında silikon gofret ihracatı 2 milyar ABD doları, ihracat hacmi 5,18 milyar (yaklaşık 27,3 GW) ve monokristal silikon gofretlerin ihracatı yaklaşık% 70; güneş pillerinin ihracatı 1,47 milyar ABD doları ve ihracat hacmi yaklaşık 10,4 GW; modül ihracatı Miktar 17.31 milyar ABD doları ve ihracat hacmi yaklaşık 66.6GW'dır. Silikon levhaların, güneş pillerinin ve modüllerin ihracat hacmi 2018'i rekor seviyede aştı.
2. Polisilikon: Sektörde değişiklik yapma modeli gelişiyor ve arz ve talep değişimi hızla artıyor
2.1 Yerli üretim kapasitesi artmaya devam ediyor ve tekli ve polikristalli malzemelerin fiyatları farklılaşıyor
Silikon ithalatının oranı düştü ve yerli üretim kapasitesi artmaya devam etti . Yıllar itibarıyla silikon malzeme ithalatının toplam talep içindeki oranı açısından bakıldığında, genel eğilim yıldan yıla düşüş göstermektedir. 2019 yılında yurt içi polisilikon üretimi 342.000 ton, polisilikon ithalatı 145.000 ton ve ithalat oranı 2018 yılına göre% 5,4 düşüşle% 29,7'ye gerilemiştir.
Fiyatlar yıl boyunca dalgalandı ve tekli polikristalin malzemeler farklılaştı . 2019'da, polisilikon fiyatı, temel olarak yeni yerel polisilikon üretim kapasitesinin aşamalı olarak serbest bırakılması nedeniyle genel bir dalgalanma ve düşüş eğilimi gösterdi; bu, aşağı yönlü talep artışı kadar iyi değildi ve bu da yapısal bir aşırı arzla sonuçlandı. Kategoriler açısından, aşağı akış monokristal silikon levhaların pazar payındaki artış ve polikristal silikon levhalara olan yavaş talep nedeniyle, monopolikristalin silikon levhaların fiyatları açıkça farklılaşmaktadır. Tek kristal kompakt malzemelerin fiyatı yıl başında 80 yuan / kg'dan yıl sonunda 72 yuan / kg'a düştü; yıl boyunca% 10'luk bir düşüşle; polikristalin malzemeler yıl başında 69 yuan / kg'dan yıl sonunda 47 yuan / kg'a düşerek yıl boyunca% 31.8 düşüş gösterdi. Tekli ve polikristalin malzemeler arasındaki fiyat farkı yılın başında 11 RMB / kg'den 25 RMB / kg'a yükseldi.
2.2 Talep, tek kristallerin oranını yükseltir ve teknoloji, üretim maliyetlerini düşürür
Aşağı havza talebindeki yapısal değişiklikler, monokristal malzemelerin oranında hızlı bir artışa neden oldu. Aşağı akış monokristal silikon gofretlerin kapasite genişlemesinden etkilenen monokristal silikon malzemelere olan talep artmaya devam ediyor. Yerli polikristalin silikon üreticileri, üretim kapasitelerini genişletirken silikon malzeme kalitesinin iyileştirilmesini hızlandırıyor. Yerli monokristal malzemelerin oranı, 2018'in başlarında% 16,2'den 2019'un sonuna kadar hızla yükseldi % 70'i. Bunların arasında Xinte Energy, Xinjiang Daquan ve Sichuan Yongxiang'ın özel sınıf malzemeleri% 80'den fazlasını oluşturuyor.
Enerji tüketimi, silikon tüketimi ve ekipman yatırımındaki düşüş, polisilikon maliyetini düşürür. Polisilikonun maliyeti esas olarak üç bölümden oluşur: enerji tüketimi, silikon tüketimi ve ekipman amortismanı. Enerji tüketimi açısından, 2019 yılında polisilikon şirketlerinin ortalama kapsamlı enerji tüketimi, 2018'e göre% 3,8 düşüşle 12,5 kgce / kg-Si oldu. Sektör ortalama silikon tüketimi 2018'de 1,12'den 1,11 kg / kg-Si'ye düştü. Ayrıca, silikon-Siemens polisilikon üretim hattının ekipman yatırım maliyeti 2018'de 1,15'ten kiloton başına 110 milyon yuan'a düştü. Gelecekte, enerji tüketimi, silikon tüketimi ve ekipman yatırım maliyetlerinin yine de yılda% 3 -% 5 oranında azalması ve polisilikon üretim maliyetinin düşmeye devam etmesi bekleniyor.
2.3 Yurt içi ve yurt dışı pazarlar karıştırılır ve pazar yoğunluğu artmıştır
Yurtdışı yüksek maliyetli üretim kapasitesi kademeli olarak geri çekildi, iç pazar yeniden karışıklığı hızlandırdı ve pazar yoğunlaşması arttı. Polisilikonun aşağı yönlü fiyatından etkilenen denizaşırı yüksek maliyetli fotovoltaik polisilikon üretim kapasitesi, kademeli olarak piyasadan çıkmayı düşünmektedir. OCI, Güney Kore'nin 52.000 ton polisilikon üretim kapasitesini Şubat 2020'de durdurdu. Aynı zamanda WACKER, ABD'nin 50.000 tonluk fotovoltaik polisilikon tesisini de yılın ilk yarısında kapatmayı planlıyor. Toplam yurtdışı üretim kapasitesi yaklaşık 100.000 ton olacak.
Yerli üretim kapasitesi açısından bakıldığında 2019 yılı sonu itibari ile üretimdeki yerli polisilikon firma sayısı 2018 sonuna göre% 16,5 artışla 452 bin ton üretim kapasitesi ile 13'e düşürülmüştür. Sektördeki ilk 5 işletmenin üretim kapasitesi, 2018'den itibaren devam eden toplam üretim kapasitesinin% 76,8'ini oluşturmuştur. 3.1pct geliştirin. 2020 yılında yerli polisilikon üretim kapasitesinin 485.000 tona çıkması, ikinci ve üçüncü hat üretim kapasitesinin 30.000 tona çıkması ve sanayi yoğunlaşmasının artmaya devam etmesi beklenmektedir.
2.4 Arz ve talep modeli gelişiyor ve endüstri patlaması
Terminal talebindeki artış, fiyat düşüşünün yükselmesine neden olur ve silikon malzeme endüstrisi öne çıkacaktır.
2020 yılında küresel PV kurulu kapasitesinin 130GW, monokristalin oranının% 75 olacağı tahmin edilmektedir.Silikon malzemelere yönelik toplam talep yaklaşık 452.000 ton olacaktır.Yerel üretim talebinin 400.000 ton, ithalat talebinin ise 100.000 ton olması bekleniyor.
Üretim kapasitesi açısından sektördeki ilk 5 firmanın mevcut yapısı temelde istikrarlıdır. 2019'da üretim kapasitesinin sürekli olarak serbest bırakılmasıyla karşılaştırıldığında, 2020'de daha az yeni polisilikon üretim kapasitesi olacak. Küresel yeni üretim kapasitesi sadece 60.000 ton (GCL 20.000 ton ve Oriental Hope 40.000 ton) Ayrıca, yerli ve yabancı yüksek maliyetli üretim kapasitesi gerilemeye devam ediyor. 2020'de küresel üretim kapasitesinin, temelde 2019'daki ile aynı olan yaklaşık 525.000 ton olması bekleniyor.
Fiyatlar açısından bakıldığında, Güney Kore'deki salgından ve OCI kapasitesinin çekilmesinden etkilenen yılın ilk yarısında, silikon malzemelerin fiyatı biraz yükselebilir; yılın ikinci yarısında, aşağı akış monokristal silikon levha kapasite genişlemesinin serbest bırakılması nedeniyle, monokristal talebindeki artış, silikon malzemeleri teşvik eden geçici yoğun silikon malzeme arzını yönlendirir Fiyat yeniden yükseldi.
Genel olarak bakıldığında, polisilikon endüstrisi 2019'da endüstriyel bir gerileme yaşadı ve 2020'de sona ermesi bekleniyor.
3. Silikon gofretler: monokristalin ikamesi kaçınılmazdır ve büyük boyut trendi
3.1 Tek kristal ikamesi beklentileri aşıyor ve fiyatlar yıl boyunca sabit
Monokristal silikon plakaların değiştirilmesi beklentileri aştı ve penetrasyon oranı istikrarlı bir şekilde arttı. Çin Fotovoltaik Derneği'nin verilerine göre, yerli monokristal silikon gofretlerin 2019'daki payı, 2018'deki% 45'ten% 20 artışla% 65'e ulaştı ve yılın başındaki beklentilerin çok ötesine geçti. Ana katkı P-tipi monokristal silikon gofretlerden geliyor. 2018'de% 39,5 olan pazar payı 2019'da% 60'a yükseldi. N-tipi monokristal silikonlu gofretler, temelde 2018'de olduğu gibi yaklaşık% 5'tir. Ayrıca külçe tek kristal üretim kapasitesi 2019 yılında kademeli olarak artacak ve pazar payı% 2,5'e ulaşacak ve gelecekte pazar payının daha da genişlemesi beklenmektedir. 2020'de polikristalini tek kristal ile değiştirme eğiliminin devam etmesi ve tek kristalin geçirgenliğinin istikrarlı bir şekilde artmaya devam etmesi bekleniyor.
Tek kristal fiyatları sabitken, polikristalin fiyatları zayıflamaya devam ediyor. Monokristal silikon gofretlerin hızlandırılmış penetrasyonundan yararlanarak, yıl boyunca monokristal silikon gofretlere olan talep güçlü ve birinci kademe üreticilerin fiyatları güçlü olmaya devam ediyor. 2019'da fiyatlar sadece% 0,3 düştü. Buna bağlı olarak, polisilikon fiyatı zayıflamaya devam etti, yıllık fiyat% 24.8 düştü ve tekli polisilikonun fiyat farkı yılın başında 1 yuan / pc'den 1.5 yuan / pc'ye çıktı.
3.2 Genişleme döngüsü başlıyor ve sektördeki değişim yaklaşıyor
Duopoly yapısında, yeni bir genişleme döngüsü başlatıldı. Mevcut fotovoltaik monokristalin silikon yonga plakası segmenti, çift kutuplu bir modeldedir. 2018'de LONGi ve Zhonghuan, sırasıyla 3.48 milyar ve 2.92 milyar monokristal gofret sevk ederek, toplam ulusal monokristal silikon yonga üretiminin yaklaşık% 70'ini oluşturdu. Pazar oldukça yoğun. Üretim kapasitesi açısından bakıldığında, LONGi (45GW) ve Zhonghuan (32GW), 2019'da Çin'in monokristal gofret üretim kapasitesinin yaklaşık% 63'ünü oluşturdu. Aşağı akışlı silikon gofretlere olan talep artarken, yerel ana akım monokristal silikon gofret üreticileri yeni bir genişleme planları başlattı. 2020 yılına kadar Longi ve Zhonghuan'ın üretim kapasitesinin sırasıyla 65GW ve 45GW'ye ulaşması bekleniyor.
Hızlandırılmış üretim kapasitesi serbest bırakılması, sektördeki değişim yaklaşıyor . Yeni bir monokristal silikon gofret genişletme döngüsünün açılmasıyla, monokristal silikon gofret kapasitesinin serbest bırakılması hızlandı ve nominal üretim kapasitesi 2018'de yaklaşık 65 GW'den 2019'un sonunda yaklaşık 100 GW'ye yükseldi. Mevcut ana genişleme kapasitesi, 2019'un ikinci yarısında piyasaya sürülecek. Ekipman devreye alma ve kapasite artışı gibi faktörlerden etkilenen 2019'daki fiili üretim kapasitesi, monokristal gofret fiyatlarının devam eden gücünü destekleyecek şekilde nominal kapasiteden çok daha küçük. Monokristal silikon gofretlerin nominal kapasitesinin 2020'de 150GW'nin üzerine çıkmaya devam etmesi ve 2019'daki kapasite genişlemesinin kademeli olarak serbest bırakılması bekleniyor.Monokristal silikon gofretlerin arz ve talep modelinin değişmesi bekleniyor ve sektördeki değişim yaklaşıyor. Rekabet avantajı.
3.3 Büyük silikon levhalar, maliyetleri önemli ölçüde düşürmüş ve verimliliği artırmıştır ve endüstri zinciri aktif olarak birbirine bağlanmıştır.
Mevcut silikon gofret pazarında, birden fazla boyut bir arada bulunur, M2 ana akımda yer alır ve daha büyük boyutlara yönelik eğilim açıktır. Şu anda piyasada M2, G1, M4, M6 ve M12 gibi farklı boyutlarda çeşitli monokristal silikon gofretler bir arada bulunmaktadır.Bunlardan M2 silikon gofretler ilk olarak LONGi ve diğer birçok üretici tarafından 2013 yılında Zhonghuan United Industry'de piyasaya sürülmüş ve 2017 yılında piyasaya sürülmüştür. Sektörün ana akım konumunu işgal etmeye başladı 2018'de Jinko, G1 boyutlu ürününü ilk kez piyasaya sürdü ve JA, Trina, Tongwei ve diğer üreticilerden olumlu tepkiler aldı; denizaşırı üreticiler LG ve Hanwha Q Cell, M4 boyutunu seçti; Haziran 2019'da Longi, M6 boyutunu (166 mm) piyasaya sürdü. Silikon plaka: Aynı yılın Ağustos ayında Zhonghuan, M12 boyutunda (210 mm) büyük bir silikon plaka piyasaya sürdü.
Silikon levhaların boyutundaki artış, fotovoltaik sistemin kilovat-saat başına maliyetini etkili bir şekilde azaltabilir ve bu, esas olarak aşağıdaki iki noktada yansıtılmaktadır:
1) Üretim maliyetleri açısından, hücre ve modüllerin üretim hızının temelde sabit olması koşuluyla, silikon gofretlerin boyutunun artırılması, birim zamanda üretilen hücre ve modüllerin gücünü artırabilir, böylece tek bir watt'a ayrılan ekipman, işçilik ve diğer üretim maliyetlerini azaltabilir;
2) Güç istasyonu sistemi açısından, belirli sayıda bileşen seri bağlanarak, tek bir watt'a ayrılan braketlerin, invertörlerin ve elleçleme işçiliğinin maliyetini azaltmak için tek braket bileşenlerinin gücü artırılabilir.
Alt üreticiler olumlu yanıt verdi ve üretim kapasitesini M6 ve M12 ile uyumlu olacak şekilde genişletti. Silikon gofret boyutunun genişlemesi, inceltme veriminde bir azalmaya neden olabilir, bu nedenle silikon gofret üretiminde gerekli ayarlamalar gereklidir. Ek olarak, özellikle hücre imalatında, aşağı akış hücre ve modül üretim hatlarının ayarlanması ile de ilgilidir.Silikon çip boyutunun genişlemesi, hücrelerin tekstüre edilmesi ve kaplanması sürecinde eşitsizliğe neden olabilir. Bu nedenle, büyük silikon gofretlerin tanıtımı, aşağı akış endüstri zincirinin genel koordinasyonunu gerektirir.
Şimdiye kadar, birçok alt pil ve bileşen üreticisi bağlantılar oluşturdu ve M6 ve M12 silikon gofretleri için desteklerini arka arkaya duyurdu.Longi tarafından tanıtılan M6 silikon gofretlerin oranının 2020'de önemli ölçüde artması ve Zhonghuan tarafından tanıtılan M12 gofretlerin de bunu takip etmesi bekleniyor. Beşinci aşama üretim kapasitesi serbest bırakma ve sevkiyat hacmi artmaya devam ediyor.
4. Hücreler: PERC üretim kapasitesi hızla artıyor ve HJT hücrelerinin şafağı başlıyor
4.1 Dönüşüm verimliliği artmaya devam ediyor, PERC pazara hakim
Hücre verimliliği artmaya devam ediyor ve PERC ve heterojonksiyon büyük bir potansiyele sahip. Mono kristalli PERC hücrelerinin 2019'daki ortalama dönüşüm gücü, 2018'e kıyasla% 0,5 artışla% 22,3 oldu. Gelecekteki teknoloji geliştirme eğilimleri açısından bakıldığında, polikristalin pillerde iyileştirme için fazla yer yok, PERC ve heterojonksiyon piller hala çok yer var ve N-tipi piller pil teknolojisinin ana geliştirme yönlerinden biri olacak.
PERC'in üretim kapasitesi hızla artarak pazarın ana akımı haline geldi. 2019 yılında tüm yeni üretim kapasitesi PERC teknolojisini benimsiyor ve bazı akü şirketleri eski akü üretim hatlarında teknolojik dönüşümler gerçekleştirerek PERC üretim kapasitesinde hızlı bir artışa yol açtı. 2018'de% 33,5 olan pazar payı BSF'yi geçerek en yaygın olanı oldu Pil teknolojisi. TOPcorn ve HJT teknoloji hücreleri, dönüşüm verimliliğinde iyileştirme için daha fazla alana sahip, ancak ikisinin teknolojileri henüz olgun değil ve maliyeti hala yüksek ve seri üretim koşullarından yoksun Şu anda, yalnızca bazı şirketler pilot veya küçük ölçekli seri üretim yapıyor.
4.2 Talep, fiyat zayıflığını etkiliyor ve sektördeki değişim hızlanıyor
Yılın ikinci yarısında talep ertelendi ve hücre fiyatları zayıflamaya devam etti. Yılın ikinci yarısında yurt içi ihale projelerinin beklenenden geç başlamasından etkilenen fotovoltaik pillerin fiyatı 2019'un üçüncü çeyreğinden itibaren zayıflamaya devam etti. Tüm yıl boyunca, tekli polikristalin hücrelerin fiyatı, dört bağlantı arasında en büyük fiyat indirimi olan% 24,2 ve% 30,7 oranında düştü.
PERC genişlemesinin hızı yavaşladı ve polikristalin üretim kapasitesinin geri çekilmesi hızlandı. 2019 yılında baş hücre üreticilerinin PERC pil üretim kapasitesi, 2018 yılına göre 61,4 GW artışla 129 GW civarında gerçekleşti ve bir önceki yıla göre% 90,8 arttı. 2019'un ikinci yarısında batarya hücre fiyat indirimlerinin kârlılığındaki sıkışıklığın etkisiyle, küçük ve orta ölçekli işletmelerin büyümesinin, önde gelen şirketlerin genişleme ilerlemesinin yüksek kesinliği dışında yavaşlaması bekleniyor. Ayrıca, polikristalin üretim kapasitesi, pazar payı ve kar marjlarının iki katı daralmasından etkilenerek pazardan çıkışını hızlandırır.
4.3 Sanayileşmenin ilk yılı olan HJT'nin şafağı yaklaşıyor
Yüksek verimlilik ve düşük zayıflama çift taraflı güç üretimi, heterojonksiyonun güneş pilleri için yeni nesil ana akım teknolojisi olması bekleniyor. Bir fotovoltaik hücrenin temel bileşeni, yarı iletken bir PN bağlantısıdır ve bir heter bağlantı, iki farklı yarı iletken malzemeden yapılmış bir PN bağlantısını ifade eder. Endüstrideki mevcut ana akım PERC hücreleriyle karşılaştırıldığında, heterojonksiyon hücreleri yüksek dönüşüm verimliliği, ışık zayıflaması olmaması, çift taraflı güç üretimi ve iyi sıcaklık özellikleri gibi avantajlara sahiptir ve yeni nesil ana akım yüksek verimli fotovoltaik hücre teknolojisi olması beklenmektedir. HJT'nin yüksek açık devre voltajı nedeniyle, teorik dönüşüm verimliliği% 27'den fazla olabilir. Şu anda HJT verimliliği dünya rekoru% 26,7'ye, yurtiçi rekor ise Hanergy'nin% 25,1'ine, diğer şirketlerin Ar-Ge verimliliği% 24'ün üzerine çıktı. Ek olarak, HJT pillerin zayıflama oranı PERC pillerinkinden önemli ölçüde daha düşüktür ve düşük sıcaklık katsayısı ve yüksek iki yüzeyli oran da güç üretim verimliliğini etkili bir şekilde artırabilir.
Üretim süreci PERC'den farklıdır N-tipi silikon levhaların inceltilmesi ve ekipman hammaddelerinin yerelleştirilmesi, maliyet düşürme için çok büyük alan sağlar. Şu anda, ana akım heterojonksiyonlu pil, bir kristal silikon substrat ve bir amorf silikon filmden oluşur. Asıl işlem, önce substrat olarak N-tipi silikon gofreti temizlemek ve metin, ardından amorf silikon filmi ve TCO iletken filmi biriktirmek ve ipeği geçirmektir. Gümüş elektrot, serigrafi baskı ile hazırlanır ve son olarak sinterleme ve tavlama ile yapılır. Maliyet açısından bakıldığında, üretim sürecinde ve üretim ekipmanında HJT ve PERC arasındaki en büyük fark, amorf silikon film ve iletken filmin birikmesidir. Amorf silikon film biriktirme için gerekli olan ekipman olan PECVD şu anda ağırlıklı olarak ithalata bağımlıdır.Tek GW ekipmanına yapılan yatırım yaklaşık 500 milyon yuan'dır.Yerel ekipman üreticileri Junshi ve Ideal, ilgili ürünleri şimdiden piyasaya sürdü.Maiwei ve Jiejia Weichuang da aktif olarak geliştiriyor Prototiplerin 2020 yılında teslim edilmesi bekleniyor. Ekipmanın yerelleştirilmesinin HJT üretim hattının yatırım maliyetini önemli ölçüde azaltması bekleniyor. Ayrıca HJT'nin hammadde üretimi için gerekli olan düşük sıcaklıkta gümüş hamurunun ve hedef malzemelerin lokalizasyonu sorunsuz bir şekilde geliştirilmiştir.Düşük sıcaklık işlemi ayrıca silikon gofretlerin inceltilmesine imkan sağlar ve üretim oranındaki artış, silikon malzemelerin maliyetini etkin bir şekilde düşürebilir.
Heterojunction yatırımı hızlanıyor ve sanayileşmenin ilk yılı yaklaşıyor. Şu anda, dünyada HJT'nin seri üretimini gerçekleştirmiş 20'den fazla şirket var. Gerçek üretim kapasitesi yaklaşık 4 GW ve planlanan kapasite 30GW'ı aşıyor. En erken yerli HJT üretim kapasitesi esas olarak Junshi, Zhongzhi, Hanergy, vb. Gibi şirketlerden oluşmaktadır. Üretim kapasitesi çoğunlukla pilot hatta dayanmaktadır ve seri üretim verimliliği% 23'ün üzerindedir. 2019'un ikinci yarısından bu yana, yerel HJT kapasite yatırımı önemli ölçüde hızlandı.Sanxi Coal International, Dongfang Risheng, Tongwei Co., Ltd., Akcome Technology, Jinneng vb. Art arda heterojonksiyon hücrelerin üretimini genişletme planlarını açıkladı. Ekipman tarafında, Jiejia Weichuang, Maiwei ve diğer şirketler de HJT ile ilgili ekipmanların araştırma ve geliştirmesini hızlandırıyor. Ekipman ve hammaddelerin yerelleştirilmesinin getirdiği maliyetlerdeki düşüşle birlikte, HJT'nin yatırım ekonomisi kademeli olarak ortaya çıktı. Planlanan üretim kapasitesinin kademeli olarak serbest bırakılmasıyla, 2020'nin yeni bir fotovoltaik yatırım patlaması turu getirerek, heterojonksiyon sanayileşmenin ilk yılını başlatması bekleniyor.
5. Bileşen: temel rekabet gücünü oluşturmak için marka + kanal, kısa vadeli rahatsızlık uzun vadeli yükseliş eğilimini değiştirmeyecek
5.1 Şiddetli piyasa rekabeti ve zayıf karlılık
Parça endüstrisi fazla yoğunlaşmamış ve pazar rekabeti şiddetli. Fotovoltaik endüstri zincirinin son halkası olan modüllerin ana görevi, son müşterilere fotovoltaik güç üretim birimlerinin paketlenmesini ve satışını tamamlamak ve fotovoltaik ürünlerin kârlarının nihai gerçekleşmesini sağlamaktır. Parça sektöründeki zayıf teknik engeller ve düşük endüstri konsantrasyonu nedeniyle, ilk on parça üreticisinin sevkiyatları da nispeten yakın ve pazar rekabeti şiddetli. Gelecekte, bileşen endüstrisinin yoğunluğu yavaş yavaş artmaya devam edecek.
Bileşen tarafının karlılığı zayıftır ve fiyat güneş pilinin zayıflamasını takip eder. Tüm fotovoltaik endüstri zincirinin değer dağılımı perspektifinden, karlar esas olarak endüstrinin orta ve üst kesimlerinde yoğunlaşmaktadır ve modül ucunun karlılığı zayıftır. Şu anda, tek bileşenli bağlantının karlılığa ulaşması zordur ve bileşen üreticileri, endüstrilerini yukarı yönde entegre etme eğilimindedir. 2019'un ikinci yarısında modül fiyatları hücre fiyatlarındaki düşüşü takip etti ve yıllık tek polikristalin modül fiyatları sırasıyla% 19,1 ve% 14,1 düştü.
5.2 Tüm endüstri zincirinin piramit düzeni, teknolojik yenilikte sürekli atılımlar
Fotovoltaik parite pazar alanını açar, endüstri üretimi genişletir ve tüm endüstri zinciri bir piramit tipinde düzenlenir . Fotovoltaiklere yönelik küresel parite talebinin patlamasından etkilenen 2019'dan bu yana, fotovoltaik pazarı sıcak olmaya devam etti ve büyük modül üreticileri kapasite artırımı yaptı. Tek bileşenli bir üretim bağlantısından kar elde etmek zor olduğundan, bileşen üreticileri genellikle tüm endüstri zincirinin piramit şeklinde yukarı doğru bir düzenini benimser. Şirketler, tüm endüstri zincirinin yerleşimi aracılığıyla, bir yandan teknolojik duyarlılığı ve pazar öncüsü avantajını artırmak için fotovoltaik teknolojinin Ar-Ge sürecine katılabilir; diğer yandan, yukarı ve aşağı akış hammaddelerinin sorunsuz tedarikini sağlayabilir ve çok bağlantılı karlar elde edebilirler.
Aynı zamanda, yüksek verimli PERC teknolojisi pazardaki ana uygulama haline geldiğinden, tek kristalli PERC, endüstri genişlemesinin ana yönü haline geldi. Bileşen üreticileri, yukarı akış hücrelerinin kapasite düzenini artırdı ve monokristalli PERC hücrelerinin dönüşümünü ve genişlemesini başlattı. 2020'nin başından bu yana, birçok önde gelen fotovoltaik şirketi büyük ölçekli üretim genişletme planlarını açıkladı.JA Solar, 10GW yüksek verimli hücreler ve 10GW yüksek verimli modüller için yıllık üretim genişletme planını duyurdu. Longi, 2021 yılında güneş pilleri ve modüllerinin üretim kapasitesini artıracağını duyurdu. 20GW ve 30GW'ye.
Teknolojik yenilik ilerlemeye devam ediyor, çift taraflı çift camın penetrasyonu hızlanıyor ve yakın paketlenmiş, çok otobüslü ızgara teknolojisi genel trend. Çift taraflı çift cam teknolojisi, modüllerin güç üretimini etkili bir şekilde artırabilir.Aşağıdaki uygulama kabulünün iyileştirilmesi ve kurulum yöntemlerinin kademeli optimizasyonu ile çift taraflı çift cam penetrasyonunun hızlanması beklenmektedir. Buna ek olarak, yarı yongalar, kiremitler ve çok otobüslü ızgara teknolojileri gibi yakın paketlenmiş teknolojiler, endüstri geliştirme trendleri haline geliyor ve pazar payının gelecekte artmaya devam etmesi bekleniyor.
5.3 Bileşenlerin temel rekabet gücünü oluşturmak için marka güçlendirme + kanal oluşturma
Bileşenlerin uzun bir hizmet ömrü vardır ve müşteriler için markanın onaylanması temel husustur. Modülün hizmet ömrü genellikle 20-30 yıldır ve elektrik santralinin yatırım döngüsünün genellikle 15 yıldan fazla olduğu tahmin edilmektedir.Bu nedenle, modül işletmesinin işletim ömrü için daha fazla dikkate alınması gerekmektedir. Buna ek olarak, yurtiçi ve yurtdışındaki büyük ölçekli enerji kurumları, ürün kalitesini ve takip hizmetlerini sağlamak için sipariş imzalamak için büyük tedarikçileri bağlama eğilimindedir. Bu nedenle, son müşteriler, bileşenleri seçerken bileşen üreticilerinin markasına daha fazla önem verirler ve yüksek kaliteli markalara sahip ilgili bileşen üreticilerinin, müşterilerden daha yüksek ürün primi ve iyilik alması beklenir. Son yıllarda, bileşen üreticileri, uluslararası marka avantajları oluşturmak ve temel rekabet gücünü artırmak için PV Tech ve BNEF gibi uluslararası değerlendirme kurumlarının kredibilite derecelendirmesine giderek daha fazla önem verdiler.
Önde gelen üreticiler ihracat işlerinin büyük bir kısmını oluşturuyor ve denizaşırı kanallar oluşturmada önemli avantajlara sahipler. Önde gelen yerli bileşen üreticilerinin ihracat işlerinin oranını gözlemleyin. Jinko, Trina, JA Solar, Canadian Solar ve Risen Energy ihracat işinin% 60'ından fazlasını oluşturuyor. Long Gene'nin modül üretim kapasitesinin piyasaya sürülmesi dördüncü çeyrekte yoğunlaştı. Nispeten düşük bir hesap. Ortalama ihracat fiyatları açısından bakıldığında, önde gelen işletmelerin ortalama ihracat fiyatlarının tümü ortalama ihracat fiyatlarından yüksektir, bu da önde gelen işletmelerin bir bütün olarak yurtdışı kanallar inşa etmede önemli avantajlara sahip olduklarını ve belirli bir marka priminden yararlandıklarını göstermektedir.
5.4 Kısa vadeli salgın, denizaşırı tesislerde aksamalara neden olabilir ve orta ve uzun vadede talep artmaya devam eder
Salgının küresel olarak yayılması ve karantinanın güçlenmesi, dış ticarette kısa vadeli bir gerilemeye neden olabilir. Modül ihracatı açısından bakıldığında, Çin'in 2019 yılında toplam modül ihracatı yıllık% 33,3 artışla 17,31 milyar ABD dolarına ulaştı.İhracatta ilk on ülke Hollanda, Japonya, Vietnam, Hindistan, Avustralya, Brezilya, Meksika, Ukrayna ve İspanya'dır. Ve Almanya. Salgının küresel yayılımı bağlamında, ülkeler ticaret ve personel dolaşım yönetimini güçlendirecek. Bu salgının, ihracat ürünlerinin karantinasının güçlendirilmesine yol açması veya fotovoltaik ürünler için kısa vadeli dış ticaret aksamalarına neden olması bekleniyor.
Şubat ayında toplam modül ihracat hacmi azalmış, bazı bölgelerde düşmek yerine artmış, önde gelen işletmelerin yoğunluğu artmıştır. Şubat 2020'de, Çin'in toplam modül ihracatı hacmi yıllık% 33.1 düşüşle 680 milyon ABD doları oldu; ihracat ölçeği ise yıllık% 22.8 düşüşle 2.8GW oldu. Amerika Birleşik Devletleri ve Brezilya'ya ihraç edilen bileşenlerin toplam değerinin 0,82 ve 65 milyon ABD dolarına ulaştığını ve bu eğilime karşı önemli bir büyüme sağladığını belirtmekte fayda var. Bileşen şirketlerine gelince, sektör lideri şirketlerin kaynak tahsisi ve ticaret kanalı kontrolündeki avantajları vurgulanmış ve endüstri yoğunluğu önemli ölçüde artmıştır.
Salgın kısa vadede bir rahatsızlıktır ve talep, orta ve uzun vadede iyileşmeye devam etmektedir. Şu anda, yerli lider işletmelerin siparişleri ve üretim kapasitesi dolu durumda ve yurtdışı siparişlerin çoğu üçüncü çeyreğe kadar imzalandı. İlk olarak, salgının etkisinin ikinci çeyrekte zirveye çıkacağı, salgının kısa vadeli modül ihracatı ve denizaşırı fotovoltaik kurulumlar üzerindeki etkisinin sınırlı olacağı belirlendi. Orta ve uzun vadede, fotovoltaik parite, enerji ve çevre koruma gibi faktörlerin etkisiyle, denizaşırı fotovoltaik kurulumlara olan talep güçlü olmaya devam edecek ve kısa vadeli salgın teslimat programını etkileyebilir ancak orta ve uzun vadeli pazar talebini etkilemeyecektir.
6. Yatırım tavsiyesi:
Çin'in fotovoltaik endüstri zinciri küresel bir lider konumdadır.Gelecekte, endüstrinin fotovoltaik penetrasyondaki artışın getirdiği yüksek iş döngüsünden yararlanmaya devam edecektir.Yatırımcıların üç ana hat üzerinde odaklanması tavsiye edilir:
1) Endüstrinin az değer verilen liderinin değeri ortaya çıkıyor: Salgından etkilenen genel fotovoltaik endüstrisi önemli bir düzeltme yaşadı ve hafife alınan liderlerin değeri ortaya çıktı. Orta ve uzun vadede, küresel fotovoltaik talep önemli ölçüde artmıştır ve Çin'in fotovoltaik imalat endüstrisi dünyada mutlak bir hakim konuma sahiptir.Teknoloji ve maliyette çifte avantaja sahip lider yerli şirketlerin en önemli faydaları elde etmesi bekleniyor. Sektör zinciri lideri Tongwei hisseleri ve Longji hisseleri konusunda iyimser;
2) Büyük silikon gofretlerin değiştirme eğilimine dikkat edin: Büyük boyutlu silikon gofretler maliyetleri önemli ölçüde azaltır ve verimliliği artırır ve gelecekteki eğilim açıktır. Şu anda, alt üreticiler aktif olarak yanıt veriyor ve üretim kapasitesinin bağlantı genişletmesi M6 ve M12 ile uyumlu ve büyük silikon levhaların değiştirilmesinin hızlanması bekleniyor. Önde gelen M12 silikon yongası Zhonghuan Co., Ltd. ve ekipman üreticisi Jingsheng Electromechanical'a dikkat edilmesi önerilir;
3) HJT'nin teknolojik atılımlarına dikkat edin: Heterojonksiyon hücreleri, yüksek dönüşüm verimliliği, ışık zayıflaması olmaması, çift taraflı güç üretimi ve iyi sıcaklık özellikleri gibi avantajlara sahiptir ve en çok, yeni nesil ana akım yüksek verimli fotovoltaik hücre teknolojisi olması beklenir. Ekipman ve hammaddelerin yerel olarak ikame edilmesine ilişkin mevcut eğilim açıktır ve maliyet azaltma için çok büyük alan vardır. Heterojunction yatırımı hızlanıyor ve sanayileşmenin ilk yılı yaklaşıyor Ekipman üreticileri Jiejia Weichuang, Maiwei hisseleri ve güneş pili üreticileri Risen Energy'ye dikkat edilmesi önerilir.
...
(Rapor kaynağı: Caitong Menkul Kıymetler)
Raporu almak için, lütfen Future Think Tank www.vzkoo.com'da oturum açın.
Şimdi giriş yapmak için lütfen tıklayın: "bağlantı"
